股票简称：长江证券                         股票代码：000783               长江证券股份有限公司              （住所：湖北省武汉市江汉区淮海路88号）                     （第五期）                     召募说明书    刊行东谈主：         长江证券股份有限公司    牵头主承销商：      中信证券股份有限公司                 中信建投证券股份有限公司、华泰联合证券有限责    联席主承销商：                 任公司、长江证券承销保荐有限公司    受托管制东谈主：       华泰联合证券有限包袱公司    注册金额：        200 亿元    刊行金额         不杰出 50 亿元（含）    增信措施情况：      无    信用评级结果：      主体评级 AAA    信用评级机构：      联结伴信评估股份有限公司               联席主承销商、簿记管制东谈主                （北京市向阳区安立路66号4号楼）                 联席主承销商、债券受托管   牵头主承销商                               联席主承销商                      理东谈主 （广东省深圳市福田区中心    （深圳市前海深港合作区南                                    （中国（上海）解放贸易试 三路8号超卓时期广场（二    山街谈桂湾五路128号前海深                                    验区世纪大路1198号28层）     期）北座）        港基金小镇B7栋401）              签署日历：       年     月   日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                    声       明   刊行东谈主将实时、公道地履行信息败露义务。刊行东谈主过甚全体董事、监事、高 级管制东谈主员或履行同等职责的东谈主员保证召募说明书信息败露的信得过、准确、完好， 不存在乌有纪录、误导性阐发或要紧遗漏。主承销商已对召募说明书进行了核查， 说明不存在乌有纪录、误导性阐发和要紧遗漏，并对其信得过性、准确性和完好性 承担相应的法律包袱。   刊行东谈主承诺在本期债券刊行方法，不径直或者辗转认购我方刊行的债券。债 券刊行的利率或者价钱应当以询价、契约订价等方式确定，刊行东谈主不会控制刊行 订价、暗箱操作，不以代持、信托等方式谋取不梗直利益或向其他相关利益主体 运送利益，不径直或通过其他利益相关主张参与认购的投资者提供财务资助、变 相返费，不出于利益交换的目的通过关联金融机构互对峙有相互刊行的债券，不 实施其他违抗公道竞争、破损商场规律等步履。   刊行东谈主如有董事、监事、高等管制东谈主员、持股比例杰出 5%的股东过甚他关 联方参与本期债券认购，刊行东谈主将在刊行结果公告中就相关认购情况进行败露。   中国证券监督管制委员会、深圳证券交易所对债券刊行的注册或审核，不代 表对债券的投资价值作出任何评价，也不标明对债券的投资风险作出任何判断。 凡欲认购本期债券的投资者，应当隆重阅读本召募说明书全文及相关的信息败露 文献，对信息败露的信得过性、准确性和完好性进行沉静分析，并据以沉静判断投 资价值，自行承担与其相关的任何投资风险。   投资者认购或持有本期债券视作同意召募说明书对于权利义务的商定，包括 债券受托管制契约、债券持有东谈主会议法律解释及债券召募说明书中其他相关刊行东谈主、 债券持有东谈主、债券受托管制东谈主等主体权利义务的相关商定。   刊行东谈主承诺根据法律法例和本召募说明书商定履行义务，接受投资者监督。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                   要紧事项领导   请投资者情切以下要紧事项，并仔细阅读本召募说明书中“第一章风险领导 及说明”等相关章节。 一、刊行东谈主基本财务情况   本期债券刊行上市前，公司最近一期末净资产为 374.53 亿元（2024 年 6 月 司口径资产欠债率为 65.45%；刊行东谈主最近三个司帐年度结果的年均可分拨利润 为 18.23 亿元（2021 年度、2022 年度和 2023 年度结果的包摄于母公司股东的净 利润 24.10 亿元、15.10 亿元和 15.48 亿元的平均值），斟酌不少于本期债券一年 利息的 1 倍。刊行东谈主在本次刊行前的财务方针顺应相关规矩。 二、宏不雅经济政策变化风险   我国本钱商场受宏不雅经济发展状态、经济及行业政策、国表里经济环境和投 资心扉等方面的影响，存在一定波动性。举座经济和本钱商场的不景气、行业政 策变化可能导致客户交易量的下降、商场投融资行动的减少、证券投资收益下降、 资产管制业务范围萎缩等不利情况，从而对质券公司证券经纪业务收入、本钱中 介业务、投资银行业务收入、资产管制业务收入、自营业务收入等各项业务收入 带来不确定性，进而影响公司的盈利状态。 三、投资者允洽性条件   根据《证券法》等相关规矩，本期债券仅面向专科投资者中的机构投资者发 行，普通投资者和专科投资者中的个东谈主投资者不得参与刊行认购。本期债券上市 后将被实施投资者允洽性管制，仅专科投资者中的机构投资者参与交易，普通投 资者和专科投资者中的个东谈主投资者认购或买入的交易步履无效。 四、上市情况   本期刊行结果后，公司将尽快向深圳证券交易所建议对于本期债券上市交易    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 的肯求。本期债券顺应在深圳证券交易所的上市条件，将采取匹配成交、点击成 交、询价成交、竞买成交及协商成交的交易方式。但本期债券上市前，公司财务 状态、筹划事迹、现款流和信用评级等情况可能出现要紧变化，公司无法保证本 期债券上市肯求能够赢得深圳证券交易所同意，若届时本期债券无法进行上市， 投资者有权遴聘将本期债券回售予本公司，具体回售安排将由本公司与投资东谈主商 议后确定。因公司筹划与收益等情况变化引致的投资风险和流动性风险，由债券 投资者自行承担，本期债券弗成在除深圳证券交易所之外的其他交易场合上市。 五、本次刊行的里面批准情况及注册情况 司刊行境内债务融资器用一般性授权的议案》。2022 年 5 月 27 日，刊行东谈主 2021 年年度股东大会，审议通过了该议案，同意董事会授权筹划管制层根据公司践诺 情况择机实施境内债务融资。2023 年 7 月 10 日，刊行东谈主公司办公会议审议通过 本次债券刊行相关事宜。   本公司于 2023 年 10 月 16 日赢得中国证券监督管制委员会《对于同意长江 证券股份有限公司向专科投资者公开刊行公司债券注册的批复》                            （证监许可〔2023〕 注册。公司将抽象商场等各方面情况确定债券的刊行时间、刊行范围过甚他具体 刊行条件。   本期债券为该批文项下等七期刊行，该批文项下刊行东谈主已刊行期数为六期， 已刊行债券的范围为 110 亿元，剩余 90 亿元尚未刊行；本期债券拟刊行范围不 杰出 50 亿元。 六、刊行东谈主正当合规筹划情况   罢休召募说明书签署日，公司不存在因要紧罪犯违纪步履而受到影响本期债 券刊行的处罚的情况。 情况如下：      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 策不审慎，投资对象尽责调查和风险评估不到位等问题，被中国证监会采取责令 改正措施；杨忠算作长江资管总司理、吴迪算作长江资管合规负责东谈主，被中国证 监会采取监管言语措施的决定。长江资管已进行整改自纠，并按时向中国证监会 上海监管局提交整改陈说。 出《对于对长江证券盐城世纪大路营业部采取责令改正措施的决定》（〔2022〕 理，实时梳理整改，加强职工及牙东谈主培训教训，作念好职工执业步履和重心场合 监控等管事，坚决根绝类似步履发生。 保荐有限公司、韩松、梁彬圣作出《对于对长江证券承销保荐有限公司、韩松、 梁彬圣采取出具警示函措施的决定》（〔2022〕136 号），指出该子公司存在履 行赓续督导职责过程中未尽到勤奋尽责义务等问题。公司督导该子公司加强勤奋 尽责，尽责推选刊行东谈主证券刊行上市，赓续督导刊行东谈主履行表率运作、遵守承诺、 信息败露等义务。 田浩、彭涛作出《对于对长江证券股份有限公司当阳子龙路证券营业部等采取出 具警示函措施的决定》（〔2023〕2 号），指出该营业部存在职工在未取得从业 经验的情况下，从事相关展业行动。公司组织该营业部夯实内控管制，实时进行 自纠整改，对包袱东谈主员进行严肃考核问责，成立专班负责落实各项整改措施，从 管制机制、培训宣导等方面抽象发力，重心表率营业部职工无经验展业的违游记 为。 限公司算作广东嘉元科技股份有限公司 2020 年可转债赓续督导保荐机构，在履 职过程中存在未尽到勤奋尽责义务，未发现技俩公司存在研发用度司帐处理及信 息败露不准确、召募资金使用信息败露不准确、里面抑遏存在颓势且与败露的有 关里面抑遏评价信息不符等问题，对长江保荐子公司及保荐代表东谈主韩某、梁某采 取给予监管警示的决定。对此，公司高度兴趣，督导长江保荐子公司排查内控风    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 险隐患，不竭提高职工合规执业坚韧和技俩质料坚韧；长江保荐子公司已采取整 改措施并对上述保荐代表东谈主及相关东谈主员进行了合规问责。 理（香港）有限公司 2015 年 5 月至 2017 年 8 月期间在分隔客户款项及向客户提 供户口结片面存在违抗监管规矩及里面监控缺失问题，决定对该孙公司采取谴 责并处以罚金 340 万元港币的处罚。2023 年 8 月 21 日，香港证监会因长证国际 子公司下属长江证券融资（香港）有限公司 2015 年 9 月至 2017 年 12 月期间在 担任太平洋矿产控股有限公司等六宗上市肯求保荐东谈主过程中存在履职要紧缺失 问题，决定对该孙公司采取虚构并处以罚金 2000 万元港币，令其不得为任何证 券在香港联交所的上市肯求中担任保荐东谈主，自 2023 年 8 月 18 日起计为期一年， 或直至香港证监会信纳该孙公司就其保荐东谈主相关业务具备弥漫的监控措施和程 序以确保其遵循相关法律及监管规矩为止，期限以两者较长为准的处罚。对此， 公司高度兴趣，不竭强化股东包袱，督导长证国际子公司落实属地监管，健全内 控体系，正当合规筹划；长证国际子公司过甚下属公司举一反三，积极采取了系 列整改措施。 承销保荐有限公司的监管函》（深证函〔2023〕434 号），指出公司算作谷麦光 电科技股份有限公司（以下简称“刊行东谈主”）初度公开刊行股票并在创业板上市项 目的保荐机构，未按照《保荐东谈主尽责调查管事准则》等执业表率的要求，对刊行 东谈主与主要客户的业务模式、新增业务与新增客户、里面抑遏、股权转让款的资金 流向等方面存在的极端情形保持充分情切并进行审慎核查，发表的核查意见不准 确。上述步履违抗了《深圳证券交易所创业板股票刊行上市审核法律解释》第三十条、 第四十二条的规矩。深交所决定对公司采取书面警示的自律监管措施。公司筹划 管制层组织相关部门及东谈主员进行了深切反念念，要求内控部门切实加强尽责调查质 量抑遏，业务部门应当遵守监管规矩和业务法律解释，隆重严慎开展尽责调查，憨厚 守信、勤奋尽责，对刊行东谈主进行全面调查，充分了解刊行东谈主的筹划状态过甚濒临 的风险和问题，确保出具的文献信得过、准确和完好。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 保荐有限公司采取出具警示函措施的决定》（以下简称《警示函》，沪证监决 2023252 号），指出公司在开展投资银行业务过程中，存在以下问题:一是投资银 行类业务里面抑遏不完善，质控、内核管事把关不到位。二是正直从业管制存在不 足，部分高管的离任审计未对其正直从业情况给予覆按评估。上述情况不顺应《证 券公司投资银行类业务里面抑遏指引》等规矩，上海证监局决定对公司采取出具 警示函的行政监管措施。对于上海证监局指出的问题，公司筹划管制层要求相关 部门采取灵验措施积极整改，在内控建设方面，公司对质控轨制进行了全面梳理， 加强投资银行技俩执业质料管制，同期，进一步优化内控过程，建立业务文献一 致性审核机制。在正直从业管制方面，公司优化正直从业审计管事底稿及陈说内 容，在离任审计的底稿清单里增多对公司正直从业轨制机制建设及执行情况的审 查。   针对以上监管措施，公司均按摄影关规矩和监管部门的监管要求，对长江证 券的轨制、过程、里面抑遏、业务风险等情况进行了全面自查与梳理，切实采取 了相应整改措施，确保筹划行动的正当合规，上述监管措施不会对本期债券刊行 及主承销经验组成影响。 七、本期债券顺应进行债券通用质押式回购交易的基本条件   本期债券顺应通用质押式回购交易的基本条件，具体折算率等事宜将按证券 登记机构的相关规矩执行。 八、刊行东谈主股票交易状态   松抄本召募说明书签署日，刊行东谈主股票交易平素，未出现股票交易价钱要紧 极端波动情形。 九、债券改名情况   本次债券陈诉时定名为“长江证券股份有限公司 2023 年面向专科投资者公 开刊行公司债券”，鉴于本次债券领受分期刊行的方式，按照公司债券定名老例， 征得主管部门同意，本期刊行东谈主拟刊行的范围不杰出东谈主民币 50 亿元的公司债券 称呼确定为“长江证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债券    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 （第五期）”。本期债券称呼变更不改变原签订的与本次公司债券刊行相关的法 律文献效力，原签署的相关法律文献对改名后的公司债券连接具有法律效力。 十、合规刊行承诺   刊行东谈主承诺本期债券合规刊行。刊行东谈主不得径直或者辗转认购我方刊行的债 券。刊行东谈主不得控制刊行订价、暗箱操作；不得以代持、信托等方式谋取不梗直 利益或者向其他相关利益主体运送利益；不得径直或者通过其他主体向参与认购 的投资者提供财务资助、变相返费；不得出于利益交换的目的通过关联金融机构 互对峙有相互刊行的债券；不得有其他违抗公道竞争、破损商场规律等步履；发 行东谈主的控股股东、践诺抑遏东谈主不得组织、指使刊行东谈主实施前款步履。刊行东谈主不从 事《对于进一步表率债券刊行业务相关事项的文牍》第三条第二款规矩的步履。   投资者参与本期债券投资，应当服从审慎原则，按照法律法例，制定科学合 理的投资策略和风险管制轨制，灵验提神和抑遏风险。投资者不得协助刊行东谈主从 事违抗公道竞争、破损商场规律等步履。投资者不得通过同谋鸠结伴金等方式协 助刊行东谈主径直或者辗转认购我方刊行的债券，不得为刊行东谈主认购我方刊行的债券 提供通谈服务，不得径直或者变相收取债券刊行东谈主承销服务、融资参谋人、参谋服 务等形式的用度。资管居品管制东谈主过甚股东、合伙东谈主、践诺抑遏东谈主、职工不得直 接或辗转参与上述步履。投资者不从事《对于进一步表率债券刊行业务相关事项 的文牍》第八条第二款、第三款规矩的步履。 十一、刊行东谈主第一股东变更 份有限公司、三峡本钱控股有限包袱公司签署《股份转让契约》，长江产业投资 集团有限公司拟通过契约转让方式以 8.20 元/股的价钱分别受让湖北能源集团股 份有限公司、三峡本钱控股有限包袱公司持有的上市公司 529，609，894 股和 产业集团与公司股东武汉城市建设集团有限公司、湖北宏泰集团有限公司、湖北 省鄂旅投创业投资有限包袱公司、湖北省中小企业金融服务中心有限公司、湖北 日报传媒集团分别签署《一致行动契约》，商定该等股东在参与上市公司法东谈主治    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 理时与长江产业投资集团有限公司保持一致行动。本次权益变动后，长江产业投 资集团有限公司将径直持有公司 962，535，293 股股份，占公司股份总和的 17.41%； 长江产业投资集团有限公司的一致行动东谈主整个持有公司 598，086，803 股股份，占 公司股份总和的 10.82%；长江产业投资集团有限公司过甚一致行动东谈主整个主宰 公司 1，560，622，096 股股份表决权，占公司股份总和的 28.22%。本次权益变动完 成后，长江产业投资集团有限公司将成为长江证券的第一大股东。   本次权益变动尚需取相关监管部门的批复及核准。本次股权变动不会对刊行 东谈主偿债智商组成要紧不利影响。 十二、刊行东谈主董事变更   经公司第十届董事会薪酬与提名委员会提名，公司董事会推选刘正斌同道为 公司第十届董事会董事候选东谈主，任期自股东大会审议通过之日起至第十届董事会 届满之日止。经 2024 年 8 月 27 日公司第十届董事会第十四次会议审议，2024 年 案》，同意刘正斌同道担任公司董事，李新华同道将不再担任公司第十届董事会 董事及风险管制委员会委员。 十三、刊行东谈主 2024 年 1-9 月财务数据   本期债券刊行相关文献陈说期为 2021 年 1 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日，发 行东谈主已于 2024 年 10 月 30 日在深圳证券交易所败露了《长江证券股份有限公司 为 1，561.22 亿元，净资产为 379.17 亿元，扣除代理买卖证券款和代理承销证券 款后的资产欠债率为 63.45%；2024 年 1-9 月结果营业总收入 48.04 亿元，净利 润为 14.35 亿元。松抄本召募说明书签署日，刊行东谈主筹划状态平素，财务数据及 方针未出现要紧不利变化或对其偿债智商产生要紧影响的其他事项，本期债券仍 顺应在深圳证券交易所的上市条件，交易方式包括匹配成交、点击成交、询价成 交、竞买成交和协商成交。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                     释       义  在本召募说明书中，除非文义另有所指，下列简称或称呼具有如下含义： 公司、本公司、刊行东谈主、             指     长江证券股份有限公司 长江证券                   本次拟公开刊行的不杰出 200 亿元（含）之公司债 本次债券、本次公司债券   指                   券                   长江证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公 本期债券          指                   开刊行公司债券（第五期）                   《长江证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者 召募说明书         指                   公开刊行公司债券（第五期）召募说明书》 中信证券、牵头主承销商   指   中信证券股份有限公司 中信建投证券、联席主承               指   中信建投证券股份有限公司 销商、簿记管制东谈主 华泰联合、联席主承销               指   华泰联合证券有限包袱公司 商、债券受托管制东谈主 长江保荐、联席主承销商   指   长江证券承销保荐有限公司 主承销商          指   牵头主承销商与联席主承销商的合称 司帐师事务所、中审众环   指   中审众环司帐师事务所（特殊普通合伙） 联结伴信          指   联结伴信评估股份有限公司                   长江证券有限包袱公司，系本公司经济践诺上之前 原长江证券         指                   身                   湖北证券公司、湖北证券有限包袱公司，系长江证 湖北证券          指                   券有限包袱公司 2000 年 2 月之前的企业称呼                   石家庄真金不怕火油化工股份有限公司，系本公司法律形式 石真金不怕火葬           指                   上之前身 长欣投资          指   湖北长欣投资发展有限包袱公司 大鹏证券          指   大鹏证券有限包袱公司 中国石化          指   中国石油化工股份有限公司，石真金不怕火葬之控股股东 海尔投资          指   青岛海尔投资发展有限公司 股东大会          指   长江证券股份有限公司股东大会 董事会           指   长江证券股份有限公司董事会 监事会           指   长江证券股份有限公司监事会 高等管制东谈主员        指   长江证券股份有限公司董事会聘任的高等管制东谈主员 长江保荐          指   长江证券承销保荐有限公司 长江本钱          指   长江成长本钱投资有限公司      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 长江期货             指   长江期货股份有限公司                      长江证券国际金融集团有限公司、原名长江证券控 长证国际             指                      股（香港）有限公司 长江资管             指   长江证券（上海）资产管制有限公司 长江改进             指   长江证券改进投资（湖北）有限公司 长信基金             指   长信基金管制有限包袱公司 新理益集团            指   新理益集团有限公司 湖北能源             指   湖北能源集团股份有限公司 三峡本钱             指   三峡本钱控股有限包袱公司 三峡集团             指   中国长江三峡集团公司 国华东谈主寿             指   国华东谈主寿保障股份有限公司                      证券公司向客户出借资金供其买入证券、出借证券 融资融券             指                      供其卖出的筹划行动                      证券公司利用自身的专科上风寻找并发现优质投资 径直投资             指   技俩或公司，以自有或召募资金进行股权投资，并                      以获取股权收益为目的的业务 A股               指   东谈主民币普通股股票                      国内生意银行的对公业务对外营业的日历（不包括 管事日              指                      中国的法定公休日和节沐日） 交易日              指   本期债券上市的证券交易场合交易日                      中华东谈主民共和国的法定及政府指定节沐日或休息日 法定节沐日或休息日        指   （不包括香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾                      省的法定节沐日和/或休息日） 陈说期、最近三年及一期      指   2021 年度、2022 年度、2023 年度及 2024 年 1-6 月 最近一期             指   2024 年 1-6 月 陈说期末             指   2024 年 6 月 30 日 陈说期各期末、最近三年          2021 年 12 月 31 日、2022 年 12 月 31 日、2023 年                  指 及一期末                 12 月 31 日、2024 年 6 月 30 日                      中华东谈主民共和国，为便捷表述，在本召募说明书中 中国，我国            指   不包括香港特别行政区、澳门特别行政区及台湾地                      区 境内               指   中国境内 中国证监会，证监会        指   中国证券监督管制委员会 深交所              指   深圳证券交易所 国务院国资委           指   国务院国有资产监督管制委员会 登记机构、债券登记机           中国证券登记结算有限包袱公司深圳分公司，或适                  指 构、中登公司               用法律法例规矩的任何其他本期债券的登记机构      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 《公司法》            指   《中华东谈主民共和国公司法》 《证券法》            指   《中华东谈主民共和国证券法》                      《长江证券股份有限公司与华泰联合证券有限包袱 债券受托管制契约         指   公司对于长江证券股份有限公司 2023 年面向专科                      投资者公开刊行公司债券之债券受托管制契约》                      《长江证券股份有限公司与华泰联合证券有限包袱 债券持有东谈主会议法律解释        指   公司对于长江证券股份有限公司 2023 年面向专科                      投资者公开刊行公司债券之债券持有东谈主会议法律解释》 元                指   东谈主民币元，中华东谈主民共和国法定流通货币 港币               指   港元，香港的法定流通货币 注：本召募说明书中，除特别说明外，部分整个数与各分项数据径直加总和在余数上可能 略有各异，这些各异均为四舍五入酿成。          长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                          目           录       十一、刊行东谈主资金被控股股东、践诺抑遏东谈主过甚关联方违纪占用，以及为控          长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书         长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      二、刊行东谈主与本次刊行相关的中介机构、相关东谈主员的股权关系和其他利害关   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书              第一章 风险领导及说明   投资者在评价和投本钱期债券时，除本召募说明书败露的其他资料外，应特 别隆重地沟通下述各项风险因素。 一、与债券相关的投资风险   （一）利率风险   在本期债券的存续期内，国际、国内宏不雅经济环境的变化，以及国度经济政 策变动等因素会引起商场利率水平的变化。债券属于利率敏锐性投资品种，商场 利率的波动将对投资者投本钱期债券的收益酿成一定程度的影响。   （二）流动性风险   本期债券刊行结果后，公司将向深交所建议上市肯求。由于上市肯求事宜需 要在本期债券刊行结果后方可进行，公司无法保证本期债券上市肯求一定能够按 预期时间办理完成，亦无法保证本期债券会有活跃的交易。本期债券上市前，公 司财务状态、筹划事迹、现款流和信用评级等情况可能出现要紧变化，公司无法 保证本期债券的上市肯求能够赢得深圳证券交易所同意。   （三）偿付风险   本期债券不设担保，能否按期足额兑付完全取决于公司的信用。尽管公司已 根据面前情况安排了偿债保障措施来抑遏和保障本期债券的按时还本付息。在本 期债券存续期内，宏不雅经济环境、本钱商场状态、国度相关政策等外部因素以及 公司自己的业务筹划存在着一定的不确定性，这些因素的变化会影响到公司的 运营状态、盈利智商和现款流量，可能导致公司无法如期从预期的还款来源赢得 弥漫的资金按期支付本期债券本息，从而使投资者濒临一定的偿付风险。   （四）本期债券安排所私有的风险   本期债券为无担保债券，无特定的资产算作担保品，也莫得担保东谈主为本期债 券承担担保包袱，刊行东谈主拟依靠自身的筹划现款收入、多元化融资渠谈以及与商 业银行渊博的合作关系保障本期债券的按期偿付。尽管公司已根据面前情况安排 了偿债保障措施来抑遏和保障本期债券的按时还本付息，在本期债券存续期内，   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 可能由于不可控的商场、政策、法律法例变化等因素导致当今拟定的偿债保障措 施弗成或弗成完全履行，进而影响本期债券持有东谈主的利益。 二、与刊行东谈主相关的风险   （一）财务风险   公司耐久以来筹划得当、财务结构放心，各项风险抑遏方针顺应监管要求。 但若将来公司的外部筹划环境发生要紧不利变化，公司的筹划管制出现极端波动， 公司将可能无法按期足额偿付相关债务的本金或利息。   流动性风险是指公司无法以合理成本实时赢得充足资金，以偿付到期债务、 履行其他支付义务情切心平素业务开展的资金需求的风险。公司流动性风险因素 包括但不限于：资产欠债结构不匹配、资产变现辛苦、筹划损失、交易敌手延期 支付或违约，以及信用风险、商场风险、声誉风险等类别风险向流动性风险的转 化等。跟着公司本钱实力的赓续增强、业务品种日益丰富，居品呈现多元化、复 杂化、国际化的发展趋势，资产端濒临的风险类型与期限结构变得愈加复杂，公 司需合理安排公司资产欠债期限结构，并通过积极的流动性储备管制、日常流动 性风险监控、流动性风险救急管制等措施，确保公司流动性安全。   公司实施得当的流动性风险管制策略，通过多项措施进行积极提神：（1） 坚持资金统一管制运作，强化资金头寸和现款流量管制，动态诡计资金缺口，评 估公司资金支付智商；（2）根据风险偏好建立范围允洽的优质流动性资产储备 并逐日监测；（3）基于监管要求及里面流动性风险管制需要，对流动性风险指 标实行名额管制，逐日诡计、监控相关名额方针；（4）如期和不如期开展流动 性风险压力测试，评估公司风险承受智商，并针对性改进擢升公司流动性风险承 压智商；（5）如期开展流动性风险救急演练，不竭完善流动性风险管制救急机 制，提高流动性风险救急处置智商；（6）赓续完善流动性风险陈说体系，向经 营管制层及董事会实时陈说公司流动性风险水平及管制状态。尽管如斯，在极点 商场情况下，公司仍可能出现流动性风险。   罢休陈说期末，刊行东谈主有息债务范围为 5，998，933.46 万元，占欠债总额的比    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 例为 54.34%。刊行东谈主具有较好的融资智商，欠债范围及水平也具有行业属性， 但因有息及短期欠债范围较大，刊行东谈主存在一定的偿付风险。公司财务政策得当， 资产结构相对合理，资产流动性较高。公司赓续情切商场资金面的变化，使用多 项融资器用优化欠债期限结构，确保资产欠债期限错配处于合理范围。公司各项 主要业务合剪发展，流动性方针处于平素水平，公司外部融资渠谈放心，资产负 债期限错配处于合理范围。   （二）筹划风险   我国证券商场尚处于发展初期，证券商场景气程度受国表里经济步地、国民 经济发展速率、宏不雅经济政策、行业发展状态及投资者心扉等诸多因素的影响， 存在较强的周期性，从而导致证券公司筹划事迹也出现较大波动。天然公司通过 赓续优化业务结构，强化里面管制，以期不竭擢升各项业务的盈利水平，但由于 公司各项业务盈利情况均与宏不雅经济及证券商场周期性变化、行业监管政策等 因素密切相关，公司仍将濒临因商场周期性变化引致的盈利大幅波动的风险。   当今，我国证券公司的盈利主要鸠合于传统的证券经纪、投资银行和证券自 营业务，同质化情况较为了得，形成了证券公司数目偏多，绝大多半的证券公司 范围过小、本钱实力偏弱的阵势，各证券公司之间的竞争日趋是非。天然证券公 司抽象治理结果后，部分证券公司通过兼并收购、增资扩股、刊行上市等方式迅 速扩大本钱范围，擢升竞争智商，但总体而言，证券行业的举座竞争阵势仍处于 由分散筹划、低水平竞争走向鸠合化的演变阶段，证券行业的各个业务边界均面 临是非的竞争。此外，银行、信托、保障等金融机构也缓缓参与证券承销、财务 参谋人、资产管制等业务，分流证券公司客户资源，与证券公司形成了是非竞争。 其中，生意银行在网点分散、客户资源、本钱实力等方面处于显着上风地位，对 证券公司的业务筹划形成严峻的挑战。如公司弗成在是非的竞争环境中快速提高 自身的本钱实力、收拢发展机遇，将可能濒临业务范围萎缩、盈利智商下滑等经 营压力。   信用风险主淌若指刊行东谈主或交易敌手未能履行合同规矩的义务，或由于信用   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 评级变动或践约智商变化导致债务的商场价值变动，从而酿成损失的风险。信用 风险主要来源于以下业务类别：一是融资融券、股票质押式回购交易、商定购回 式证券交易、限定性股票融资等融资类业务；二是债券投资交易、其他信用类产 品等投资类业务；三是利率互换、场外期权、远期等场外繁衍品业务；四是承担 信用风险管制职责的其他业务。连年来，宏不雅货币政策举座宽松，流动性保持宽 裕，信用风险露馅趋缓，债券商场新增违约债券数目和违约主体个数均大幅减少。 跟着证券公司杠杆的擢升、改进业务的不竭发展，公司承担的各种信用风险日趋 复杂，信用风险露馅日益增大。   公司对信用风险采取了多项措施进行管制：（1）完善信用风险管制轨制， 健全尽责调查、信用评级、准入管制、资产分类、风险监测、风险处置、风险报 告等全过程管控机制；（2）赓续完善客户信用评级体系，建立统一的评级模子 来识别和评贩子户信用风险，不竭完善管制过程和管制模范；（3）赓续健全风 险名额授权体系，对各业务进行风险名额分级授权，严控风险敞口、鸠合度、信 用评级等风控方针；（4）赓续优化信用风险计量体系，对客户违约率、违约损 失率、典质物掩饰率、预期信用损失等风控方针进行计量，设定合理的信用风险 压力情景，开展如期和专项压力测试并对测试结果作出应酬；（5）建立资产质 量管制体系，如期开展资产风险排查和资产分类，并通过各种风险缓释措施和各 种风险处置技巧，冉冉化解存量风险，裁减公司承担的风险资产露馅珠平；（6） 赓续加强信用风险信息系统建设，不竭擢升风险评估、计量、监控、预警、陈说 等管制过程的自动化水温文管制效率。   陈说期内，公司融资类业务举座资产质料放心向好，存量风险冉冉压缩化解； 自营投资持仓债券以利率债为主，举座信用风险可控。   商场风险是指因商场价钱（权益类证券价钱、利率、汇率或商品价钱等）的 不利变动而使得公司所持有的金融资产发生损失的风险，并可根据标的资产类型 不同，分为权益类价钱风险、利率风险、汇率风险和商品价钱风险等。集团当今 濒临的商场风险主要鸠合在权益类价钱风险、利率风险边界，主要体现于公司及 子公司使用自有资金开展权益类证券自营投资、固定收益类证券自营投资、场内 外繁衍品交易及新三板作念市等境表里业务。跟着我国本钱商场对外开放的不竭深   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 入，以及公司国际化策略的冉冉鞭策，公司所承受的各种商场风险也因自身业务 范围的快速扩展和本钱跨境流动而不竭增大，公司对商场风险管制的难度也相 应擢升。   公司对商场风险采取了多项措施进行提神：①基于商场变化和业务趋势，分 级授权投资品种范围、投资范围和损失等名额，严格落实风险名额管控机制；② 执行多元化投资策略，无邪遴聘投资品种及比重，积极开展策略研究，允洽运用 股指期货、国债期货等金融繁衍品对冲商场风险；③表率、科学使用金融估值工 具、里面风险计量模子，动态监控相关风险抑遏方针和业务状态，抽象运用风险 净敞口、VaR 值（在险价值）、希腊字母、久期、基点价值、风险颐养收益、敏 理性分析及压力测试等计量技巧，如期量化分析、评估商场风险，灵验响应内在 风险状态。   陈说期内，公司自营投资等各项业务量化方针保持稳固，未出现要紧商场风 险事件。   合规风险是指因未能遵循法律法例、监管要求、法律解释、自律性组织制定的有 关准则，以及适用于证券公司自身业务行动的步履准则，而可能碰到法律制裁或 监管处罚、要紧财务损失或声誉损失的合规风险。   公司以深化智商建设、强化风险防控、优化长效机制、内化合规文化为重心， 不竭拓展合规管制纵深。（1）主动顺应法律法例、监管规章和自律法律解释及行业 发展变化，应时制订改造相关规章轨制及操作规程，加强新法新规新案例学习解 读与触达普及，赓续夯实东谈主东谈主懂法遵纪守规氛围；（2）优化重心边界合规风险 的如期追踪摸排交流机制，围绕“一个强化、两项擢升、三个评估”鞭策反洗钱工 作增效，多管皆下从起源提神职工违纪执业合规风险；（3）加强合规宣导，完 善文化建设机制体制，积极开展同行交流互鉴，主动开展多项课题研究，多道路 全场合夯实合规文化培育。   公司拓展管制深度，细化风险防处，加强要害岗亭及重心东谈主员风险抑遏，多 头鞭策起源治理，致力减少合规风险事件发生概率。一是强化轨制建设，完善标 准表率。对照最新法律法例、监管规章、自律表率，组织各条线全面梳理完善公 司规章轨制，整合优化现存轨制过程，织密轨制网；改造董监高、分支机构负责   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 东谈主及投资司理、保荐代表东谈主、研究东谈主员、投资参谋人“一岗一策”，完善合规手册及 职工执业步履合规手册，制订分支机构合规管事手册等执业表率。二是走深走实 走细，健全长效机制。优化“强军筹备”，组织分支机构合规东谈主员总部跟岗学习； 开展同行交流互鉴，深入业务一线调研互动，不竭扩大合规放射。三是坚持虚功 实作念，加强文化培育。完善公司文化建设机制体制，深入开展文化建设实践与评 估管事；深入开展新规解读、培训宣导、课题研究、警示教训，多道路全场合开 展合规文化培育，加速形成内素性合规文化。   （三）管制风险   证券行业属于高风险行业，里面抑遏风险相对于传统行业愈加了得，既需要 营造渊博的企业里面抑遏环境，也需要具备完善的风险评估和管制体系。公司在 各业务边界均制定了里面抑遏与风险管制措施及严格的业务管制轨制和管事流 程。但因公司里面及外部环境发生变化、当事东谈主的剖判程度不够、执行东谈主不严格 执行、从业东谈主员主不雅挑升等情况，现行里面抑遏机制可能失去效用，导致操格调 险，进而使公司的业务、声誉受到不利影响。   公司照旧建立了较为完备的风险管制及里面抑遏体系，包括（1）公司根据 企业里面抑遏表率体系的相关规矩和监管要求，结合公司发展策略和管制需要， 通过赓续开展里面抑遏轨制建设、表率里面抑遏轨制执行、强化里面抑遏监督检 查，以进一步健全和完善里面抑遏体系，擢升里面抑遏水平，保障公司表率运作 和得当发展。（2）公司通过实施里面审计、开展里面抑遏自我评价、投行业务 里面抑遏灵验性评估、合规管制灵验性评估、全面风险管制灵验性评估等管事， 对公司里面抑遏轨制的建设与执行情况进行搜检和监督，对发现的问题实时落实 整改，促进了公司里面抑遏体系进一步完善。根据公司里面抑遏颓势认定模范， 公司已按照企业里面抑遏表率体系相关规矩保持了灵验的里面抑遏。（3）根据 相关法例要求，公司聘任了中审众环司帐师事务所（特殊普通合伙）对公司的财 务陈说里面抑遏的灵验性进行了沉静审计，并出具了《里面抑遏审计陈说》。   信息技艺在证券公司业务和管制的诸多方面得到了庸碌的应用，包括鸠合交 易、网上交易、资金结算、三方存管、客户服务等。信息系统和通讯系统仍可能   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 出现故障、受到要紧干扰或被潜在的不完善因素影响，从而使得公司的平素业务 受到干扰或导致数据丢失。改进业务的快速发展、商场竞争的日益是非、新兴技 术的庸碌应用，都对公司信息技艺系统建议了更高的要求。如果公司信息系统不 能缓和证券业务的发展需求，将对公司的筹划管制带来一定风险。   为了保证信息系统的安全性、可靠性和实用性，公司制定了信息系统的管制 规章、操作过程和风险管制轨制，制定了完好的救急预案，建立健全了信息系统 的安全运行机制。公司兴趣信息技艺插足，连年来信息技艺插足逐年增多。   操格调险是指里面过程不完善、东谈主为操作造作、信息系统故障或外部事件给 公司酿成损失的风险。操格调险一语气于公司各部门、各分支机构、各子公司的各 个岗亭、各项管事过程，具有掩饰面广、种类错杂且一语气永久的特质。跟着公司 业务范围的不竭增多、业务种类的日趋复杂、抽象化筹划及国际化等进程的鞭策， 如未能实时识别各条线和日常筹划的要害操格调险点并采取灵验的缓释措施，可 能导致公司因操格调险管制不善而酿成要紧损失。   公司对操格调险采取厌恶的立场，通过多项措施进行管制：（1）事前梳理 业务过程、梳理业务风险点、汇集外部风险信息，赓续完善、优化现存业务过程、 系统功能、业务管控措施等，摒除风险隐患；（2）事中通过各种信息系统监控 业务数据、预警信息等，分析、排查潜在风险；（3）过后对风险事件进行深入 分析，实时制定整改决策，督导、落实整改措施，并对风险事件的包袱单元和个 东谈主进行问责，进一步强化全员风险坚韧；（4）对重心业务、新业务、风险事件 波及的业务开展全面自查，排查风险隐患，完善业务举座管控措施，提神风险事 件发生。   （四）政策风险   证券行业在我国属于高度监管的行业，证券公司在业务经验、居品和服务范 围及净本钱等方面均受严格监管。中国证券业的法律、法例和监管政策的变化可 能对本公司业务产生径直影响。当今，我国的证券监管轨制正处于不竭颐养和完 善的过程之中，如果监管政策出现变化或本公司弗成实时顺应上述监管政策变 化，可能会对本公司的业务和筹划事迹产生不利影响。   部分法律、法例和表大肆文献出台后，其解释或指引可能难以同步推出，造   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 成法律、法例和表大肆文献的具体执行存在不确定，提高了本公司业务筹划的难 度。此外，监管机构放宽对质券行业的管制，可能导致证券行业竞争加重，从而 对本公司保持及擢升不同行务线的商场份额及排行带来一定的挑战。       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                    第二章 刊行概况 一、本次刊行的基本情况   （一）本次刊行的里面批准情况及注册情况 司刊行境内债务融资器用一般性授权的议案》。2022 年 5 月 27 日，刊行东谈主 2021 年年度股东大会，审议通过了该议案，同意董事会授权筹划管制层根据公司践诺 情况择机实施境内债务融资。2023 年 7 月 10 日，刊行东谈主公司办公会议审议通过 本次债券刊行相关事宜。   本公司于 2023 年 10 月 16 日赢得中国证券监督管制委员会《对于同意长江 证券股份有限公司向专科投资者公开刊行公司债券注册的批复》                            （证监许可〔2023〕 券。公司将抽象商场等各方面情况确定债券的刊行时间、刊行范围过甚他具体发 行条件。   （二）本期债券主要条件   刊行主体：长江证券股份有限公司。   债券称呼：长江证券股份有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行公司债 券（第五期）。本期债券品种一简称为“24 长江 06”，品种二简称为“24 长江   刊行范围：本期公司债券面值总额不杰出 50 亿元（含），分为两个品种。 本期债券设立品种间回拨遴聘权，刊行东谈主和簿记管制东谈主将根据网下申购情况，决 定是否愚弄品种间回拨遴聘权，在总刊行范围内进行回拨，即减少其中一个品种 的刊行范围，同期对另一品种的刊行范围增多相应金额，品种间回拨无比例限定 （如某个品种的刊行范围全额回拨至另一品种，则本期债券践诺变更为单一品 种）。   债券期限：本期债券分为两个品种，其中品种一期限为 390 天，品种二期限 为 3 年期。   债券票面金额：100 元。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   刊行价钱：本期债券按面值平价刊行。   增信措施：本期债券无担保。   债券形式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在证券登记机构 开立的托管账户托管纪录。本期债券刊行结果后，债券认购东谈主可按摄影关主管机 构的规矩进行债券的转让、质押等操作。   债券利率及确定方式：本期债券票面利率为固定利率，票面利率将根据网下 询价簿记结果，由公司与簿记管制东谈主按摄影关规矩，在利率询价区间内协商一致 确定。   刊行方式：本期债券采取网底下向专科机构投资者询价、根据簿记建档情况 进行配售的刊行方式。   刊行对象：本期债券刊行对象为在中国证券登记结算有限包袱公司深圳分公 司开立 A 股证券账户的专科机构投资者（法律法例退却购买者除外）。   承销方式：本期债券由主承销商以代销的方式承销。   配售法律解释：与刊行公告一致。   网下配售原则：与刊行公告一致。   起息日历：本期债券的起息日为 2024 年 11 月 8 日。   兑付及付息的债权登记日：本期债券兑付的债权登记日为兑付日之前的第 1 个交易日。本期债券付息的债权登记日为每年付息日之前的第 1 个交易日。在债 权登记日当日收市后登记在册的本期债券持有东谈主，均有权赢得上一计息期间的债 券利息。   付息方式：本期债券品种一到期一次性还本付息，本期债券品种二按年付息。   付息日：本期债券品种一的付息日为 2025 年 12 月 3 日（如遇法定节沐日或 休息日，则顺延至后来的第 1 个交易日，顺延期间付息款项不另计利息）；本期 债券品种二的付息日为 2025 年至 2027 年每年的 11 月 8 日（如遇法定节沐日或 休息日，则顺延至后来的第 1 个交易日，顺延期间付息款项不另计利息。   兑付方式：到期一次还本。   兑付日：本期债券品种一的兑付日为 2025 年 12 月 3 日（如遇法定节沐日或 休息日，则顺延至后来的第 1 个交易日，顺延期间兑付款项不另计利息）；本期 债券品种二的兑付日为 2027 年 11 月 8 日（如遇法定节沐日或休息日，则顺延至    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 后来的第 1 个交易日，顺延期间兑付款项不另计利息）。   支付金额：本期债券品种一于付息日向投资者支付的利息金额为投资者罢休 利息登记日收市时所持有的本期债券票面面值*票面利率*计息天数/365 天；本期 债券于兑付日向投资者支付的本金金额为投资者罢休兑付登记日收市时投资者 持有的本期债券票面面值。本期债券品种二于付息日向投资者支付的利息为投资 者罢休利息登记日收市时所持有的本期债券票面总额与票面利率的乘积，于兑付 日向投资者支付的本息金额为投资者罢休兑付登记日收市时投资者持有的本期 债券终末一期利息及所持有的本期债券票面总额的本金。   本息支付将按照债券登记机构的相关规矩统计债券持有东谈主名单，本息支付方 式过甚他具体安排按照债券登记机构的相关规矩办理。   偿付轨则：本期债券在破产清理时的璧还轨则等同于刊行东谈主普通债务。   信用评级机构及信用评级结果：经联结伴信抽象评定，刊行东谈主的主体信用等 级为 AAA，评级瞻望放心。本期债券无债项评级。   拟上市交易场合：深圳证券交易所。   召募资金用途：本期债券召募资金扣除刊行用度后，将用于偿还有息债务和 补充流动资金。   召募资金专项账户：本公司将根据《公司债券刊行与交易管制办法（2023 年 改造）》《债券受托管制契约》《公司债券受托管制东谈主执业步履准则》等相关规 定，指定专项账户，用于公司债券召募资金的接收、存储、划转。   账户一：   账户称呼：长江证券股份有限公司   开户银行：兴业银行股份有限公司武汉分行营业部   银行账户：416010100102959858   收款银行推敲东谈主：程智杰   收款银行推敲电话：027-87305881   账户二：   账户称呼：长江证券股份有限公司   开户银行：中信银行股份有限公司武汉分行营业部   银行账户：8111501013401244053   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  收款银行推敲东谈主：蒋振  收款银行推敲电话：027-85355347   账户三  账户称呼：长江证券股份有限公司  开户银行：上海银行股份有限公司市南分行  银行账户：03006017017  收款银行推敲东谈主：卜玮琦  收款银行推敲电话：021-52966571   牵头主承销商：中信证券股份有限公司。   联席主承销商：中信建投证券股份有限公司、华泰联合证券有限包袱公司和 长江证券承销保荐有限公司。   簿记管制东谈主：中信建投证券股份有限公司   债券受托管制东谈主：华泰联合证券有限包袱公司。   通用质押式回购安排：本期债券顺应通用质押式回购交易的基本条件，具体 折算率等事宜将按证券登记机构的相关规矩执行。   （三）本期债券刊行及上市安排  刊行公告刊登日历：2024 年 11 月 5 日。  刊行首日：2024 年 11 月 7 日。  斟酌刊行期限：2024 年 11 月 7 日至 2024 年 11 月 8 日，共 2 个交易日。  本次刊行结果后，本公司将尽快向深圳证券交易所建议对于本期债券上市的 肯求，具体上市时间将另行公告。 二、认购东谈主承诺  购买本期债券的投资者（包括本期债券的运转购买东谈主和二级商场的购买东谈主， 及以其他方式正当取得本期债券的东谈主，下同）被视为作出以下承诺：  接受本召募说明书对本期债券项下权利义务的系数规矩并受其拘谨；  本期债券的刊行东谈主依相关法律、法例的规矩发生正当变更，在经相关主管部   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 门批准后并照章就该等变更进行信息败露时，投资者同意并接受该等变更；  本期债券刊行结果后，刊行东谈主将肯求本期债券在深圳证券交易所上市交易， 并由主承销商代为办理相关手续，投资者同意并接受此安排。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                  第三章 召募资金运用 一、召募资金运用筹备   （一）本期债券的召募资金范围   根据《公司债券刊行与交易管制办法（2023 年改造）》的相关规矩，结合公 司财务状态及将来资金需求状态，本次债券刊行照旧由刊行东谈主第九届董事会第十 八次会议、2021 年年度股东大会和公司办公会议批准，并经中国证券监督管制 委员会注册（证监许可〔2023〕2330 号），本次债券刊行额度不杰出 200 亿元， 采取分期刊行。本期债券刊行范围为不杰出 50 亿元。   （二）本期债券召募资金使用筹备   本期债券召募资金扣除刊行用度后，拟将 45 亿元用于偿还有息债务，5 亿 元用于补充流动资金。   本期债券召募资金 45 亿元拟用于偿还有息债务，其中 25 亿元拟用于偿还公 司债券本金或置换已用于偿还到期公司债券本金的自有资金，20 亿元拟用于偿 还公司同行拆借资金，具体明细如下：                                                 单元：亿元   融资类型      称呼        到期日         范围      拟使用召募资金金额  证券公司债    21 长江 05   2024-10-14   25.00      25.00   同行拆借       -           -          -        20.00    整个        -           -        25.00      45.00   因 21 长江 05 兑付时间早于本期债券召募资金到账时间，公司以自有资金偿 还 21 长江 05 本金，待本期债券刊行完毕、召募资金到账后，以召募资金置换已 使用自有资金。   本期债券召募资金拟用于偿还同行拆借资金的部分，因刊行东谈主同行拆借业务 期限较短，以 7 天以内为主，根据本期债券刊行时间安排，当今暂无法确定拟偿 还的同行拆借明细。因本期债券的刊行时间及践诺刊行范围尚有一定不确定性， 刊行东谈主将抽象沟通本期债券刊行时间及践诺刊行范围、召募资金的到账情况、相 关债务本息偿付要求、公司债务结构颐养筹备等因素，本着故意于优化公司债务    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 结构和精打细算财务用度的原则，将来可能在履行相关里面范例后颐养偿还同行拆借 的具体明细，并实时进行信息败露。   在有息债务偿付日前，公司不错在不影响偿债筹备的前提下，根据公司财务 管制轨制，将闲置的债券召募资金用于补充流动资金（单次补充流动资金最长不 杰出 12 个月）。   本期债券召募资金 5 亿元拟用于补充流动资金，主要用于融资融券、股票质 押、繁衍品等业务。因本期债券的刊行时间及践诺刊行范围尚有一定不确定性， 公司将抽象沟通本期债券刊行时间及践诺刊行范围、召募资金的到账情况、相关 债务本息偿付要求、公司债务结构颐养筹备等因素，本着故意于优化公司债务结 构和精打细算财务用度的原则，将来可能颐养部分流动资金用于偿还有息债务。   刊行东谈主承诺本期债券召募资金中不杰出 10%用于融资融券、股票质押、繁衍 品等本钱破费型业务。   （三）召募资金的现款管制   在不影响召募资金使用筹备平素进行的情况下，刊行东谈主经公司董事会或者内 设有权机构批准，可将暂时闲置的召募资金进行现款管制，投资于安全性高、流 动性好的居品，如国债、政策性银行金融债、地方政府债、交易所债券逆回购等。   （四）召募资金使用筹备颐养的授权、决策和风险抑遏措施   刊行东谈主颐养召募资金用途的，将经债券持有东谈主会议审议通过，并实时进行信 息败露，且颐养后的召募资金用途依然顺应相关法律解释对于召募资金使用的规矩。 本期债券颐养后的召募资金用途仍需缓和本次债券用于偿还公司债券的范围不 得低于 100 亿元。   （五）本期债券召募资金专项账户管制安排   公司拟开设监管账户算作本次召募资金专项账户，用于本期债券召募资金的 存放、使用及监管。本期债券的资金监管安排包括召募资金管制轨制的设立、债 券受托管制东谈主根据《债券受托管制契约》等的商定对召募资金的监管进行赓续的 监督等措施。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   为了加强表率刊行东谈主刊行债券召募资金的管制，提高其使用效率和效益，根 据《公司法》《证券法》《公司债券刊行与交易管制办法（2023 年改造）》《上 市公司监管指引第 2 号——上市公司召募资金管制和使用的监管要求》《深圳证 券交易所股票上市法律解释》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主 板上市公司表率运作》《深圳证券交易所公司债券刊行上市审核业务指南第 1 号 ——召募说明书参考神色》等相关法律法例的规矩，公司制定了召募资金管制制 度。公司将按照刊行肯求文献中承诺的召募资金用途筹备使用召募资金。   公司财务总部对债券召募资金的使用情况设立台账，详备记录债券召募资金 的开销情况和债券召募资金技俩的插足情况。   公司审计部如期对债券召募资金的存放与使用情况进行搜检，并实时向审计 委员会陈说搜检结果。   根据《债券受托管制契约》，受托管制东谈主应当对刊行东谈主专项账户召募资金的 接收、存储与划转进行监督。在本期债券存续期内，受托管制东谈主应当每季度搜检 刊行东谈主召募资金的使用情况是否与召募说明书商定一致。受托管制东谈主应当在召募 资金到位前与刊行东谈主以及存放召募资金的银行刚烈监管契约。   （六）召募资金运用对刊行东谈主财务状态的影响   假定本公司的资产欠债结构在以下假定基础上发生变动： 集资金净额为 50 亿元； 债表； 偿还拆借资金，5 亿元用于补充流动资金。   基于上述假定，本次刊行对本公司合并报表财务结构的影响如下表：                                         单元：万元       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                            本期债券刊行后        技俩             2024-6-30                                        模拟变动额                                              （模拟） 总资产                    14，784，086.56             14，834，086.56           50，000.00 总欠债                    11，038，755.68             11，088，755.68           50，000.00 资产欠债率（合并口径）                  64.69%                    64.86%               0.17% 流动比率                              2.72                     2.89                0.17 速动比率                              2.40                     2.55                0.15 二、上次公司债券召募资金使用情况      （一）上次公司债券召募资金总额、践诺使用金额与召募资金余额   公司上次刊行公司债券召募资金总额、践诺使用金额与召募资金余额情况如 下：                                                                          单元：亿元                                                   召募资金            践诺使用    召募资金 债券品种        债券简称     起息日                 到期日                                                    总额              金额      余额 证券公司  债 证券公司  债      （二）上次公司债券召募资金专户运作情况   公司上次刊行公司债券召募资金专户运作平素。      （三）上次公司债券召募资金商定用途、用途变更颐养情况与践诺用途   上次公司债券召募资金商定用途为：扣除刊行用度后，将用于偿还公司债券。 用于偿还公司债，具体为偿还公司债券 21 长江 05、21 长江 02 及 23 长江 D2 本 金。因 21 长江 05、21 长江 02 及 23 长江 D2 兑付时间早于上次公司债券召募资 金到账时间，公司以自有资金偿还 21 长江 05、21 长江 02 及 23 长江 D2，待前 次公司债券刊行完毕、召募资金到账后，以召募资金置换已使用自有资金。   不波及。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   松抄本召募说明书签署日，公司均严格按照批准或召募说明书商定用途使用 召募资金，具体为置换偿还 21 长江 02 及 23 长江 D2 本金的自有资金，不存在 改变召募资金用途的情形。 三、本次公司债券召募资金使用承诺   刊行东谈主承诺将严格按照召募说明书商定的用途使用本期债券的召募资金，不 用于弥补去世和非出产性开销，毋庸于交纳地盘出让金。   刊行东谈主承诺，如因特殊情形确需在刊行前颐养召募资金用途，或在存续期间 颐养召募资金用途的，将履行相关范例并实时败露相关信息，且颐养后的召募资 金用途依然顺应相关法律解释对于召募资金使用的规矩。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                 第四章 刊行东谈主基本情况 一、刊行东谈主概况   刊行东谈主称呼（汉文）：长江证券股份有限公司   刊行东谈主称呼（英文）：Changjiang Securities Company Limited   股票上市地：深圳证券交易所   股票简称：长江证券   股票代码：000783   注册本钱：5，530，072，948 元东谈主民币   实缴本钱：5，530，072，948 元东谈主民币   成立日历：1997 年 7 月 24 日   统一信用社代码：91420000700821272A   法定代表东谈主：金才玖   住所：湖北省武汉市江汉区淮海路 88 号   办公地址：湖北省武汉市江汉区淮海路 88 号   邮政编码：430023   信息败露负责东谈主：周纯   电话号码：027-65799866   传真号码：027-85481726   互联网网址：www.cjsc.com   电子信箱：inf@cjsc.com   所属行业：本钱商场服务   筹划范围：证券投资基金托管；证券投资参谋；证券投资基金销售服务；证 券业务（照章须经批准的技俩，经相关部门批准后方可开展筹划行动，具体筹划 技俩以相关部门批准文献大要可证件为准）一般技俩：证券公司为期货公司提供 中间先容业务（除照章须经批准的技俩外，凭营业执照照章自主开展筹划行动） 二、刊行东谈主设立、上市及股本变更情况   （一）刊行东谈主的设立与历次股权变更情况       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书     刊行东谈主系由石家庄真金不怕火油化工股份有限公司（以下简称“石真金不怕火葬”）根据中国证 监会《对于核准石家庄真金不怕火油化工股份有限公司定向回购股份、要紧资产出售暨以 新增股份领受合并长江证券有限包袱公司的文牍》                      （证监公司字2007196 号）， 于 2007 年 12 月领受合并原长江证券后改名而来。2007 年 12 月 27 日，刊行东谈主 股票在深圳证券交易所复牌，股票简称改名为“长江证券”。     石真金不怕火葬系依据原国度体制更动委员会“体改生199768 号”文、中国石油化工 总公司（后变更为“中国石油化工集团公司”）1997办字 42 号文、1997办字 203 号文，并经中国证监会以“证监发字1997375 号”文和“证监发字1997376 号”文 批准，由石家庄真金不怕火油厂于 1997 年 7 月 24 日独家发起且以召募方式设立的股份有 限公司。     石真金不怕火葬设有时股本总额为 72，000 万股，其中国有法东谈主股 60，000 万股，社会 公众股 12，000 万股。经深圳证券交易所“深证发1997286 号”文批准，石真金不怕火葬发 行的流通股股票于 1997 年 7 月 31 日在深交所上市交易，股票简称为“石真金不怕火葬”， 股票代码为“000783”。石真金不怕火葬在领受合并原长江证券之前的股权结构如下表所示：  序号            股东称呼           持股数目（股）          占总股本比例                整个              1，154，444，333      100.00%     （1）原长江证券成立及股权演变     原长江证券前身为湖北证券，经湖北省东谈主民政府和中国东谈主民银行湖北省分行 批准于 1991 年 3 月 18 日成立。运转注册本钱为 1，700 万元，其中中国东谈主民银行 湖北省分行出资 1，000 万元，中国工商银行湖北信托投资公司出资 200 万元，中 国东谈主民建设银行湖北信托投资公司出资 200 万元，中国农业银行湖北信托投资公 司出资 100 万元，中国银行湖北信托投资公司出资 100 万元，中国东谈主民保障公司 湖北省分公司出资 100 万元。 证券公司脱钩问题的文牍》的要求与中国东谈主民银行脱钩，并在此过程中肯求增资 扩股至 1.6 亿元。1996 年 12 月，中国东谈主民银行以“银复1996429 号”文批准了上       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 述增资肯求，并同期批准湖北证券将公司称呼变更为“湖北证券有限包袱公司”。 上述事宜相关工商登记变更手续于 1997 年完成。 决议。中国证监会于 1998 年 11 月 12 日以“证监机构字199830 号”文批准了增 资扩股决策。 文批准了增资扩股决策，并同意湖北证券改名为“长江证券有限包袱公司”。 至 20 亿元之决议。中国证监会于 2001 年 12 月 24 日以“证监机构字2001311 号” 文批准了增资扩股决策。       原长江证券在被石真金不怕火葬领受合并之前的股权结构如下表所示：  序号            股东称呼            出资额（元）          出资比例       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 序号             股东称呼           出资额（元）           出资比例                整个              2，000，374，338    100.000%   （2）原长江证券历次重组   ①原长江证券分立 审议通过了《对于长江证券有限包袱公司改制分立决策的决议》。 证券以存续分立方式分立为两个公司。存续公司连接保留原长江证券称呼，注册 本钱及业务范围相沿不变，同期分立新设长欣投资，承继被剥离出原长江证券的 非证券类资产。   湖北长欣投资发展有限包袱公司（以下简称“长欣投资”）于 2005 年 6 月 22 日领取了营业执照，其法定代表东谈主为梅咏明，公司注册本钱为 2 亿元东谈主民币，住     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 所为武汉市江岸区车站路 6 号。长欣投资的筹划范围包括：实业投资；物业管制； 销售建筑材料、遮盖材料、金属材料（不含贵重金属材料）、五金交电、机电产 品（不含需持证筹划和审批筹划的居品）。    中审众环出具的“众环验字2005027 号”验资陈说载明，以 2005 年 5 月 30 日为基准日，从原长江证券剥离至长欣投资的资产总额整个 45，546.19 万元（含 欠债 17，582.07 万元）。    ②收购大鹏证券经纪业务资产 托管了大鹏证券经纪业务及所属证券营业部。 处置决策的函》批准，原长江证券与大鹏证券清理组签订了《大鹏证券有限包袱 公司证券类资产转让合同书》。原长江证券出资 5，200 万元受让了包括大鹏证券 资产；原长江证券负责安置大鹏证券 31 家证券营业部及所属服务部、金融销售 总部、信息技艺部上海运维中心和深圳运维中心等部门所属的共计 689 名职工。 回购股份、要紧资产出售和以新增股份领受合并原长江证券等事宜，并同意石真金不怕火 化改名为长江证券股份有限公司。    （1）决策主要内容之一：石真金不怕火葬空壳化    ①要紧资产出售 石真金不怕火葬签署了资产收购契约。两边商定，中国石化以承担石真金不怕火葬罢休 2006 年 9 月 30 日经审计的一皆欠债为对价，收购石真金不怕火葬罢休 2006 年 9 月 30 日经评估的 一皆资产。    根据毕马威华振司帐师事务所出具的“KPMG-A2006AR No.0656”审计陈说， 石真金不怕火葬罢休 2006 年 9 月 30 日的欠债整个为 373，357.58 万元。根据岳华司帐师事 务所出具“岳评报字2006B126 号”资产评估陈说，石真金不怕火葬罢休 2006 年 9 月 30 日 资产整个为 329，010.76 万元。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   与收购资产相关的石真金不怕火葬原有一皆在册职工及该等职工的养老、医疗、闲逸 等社会保障均由中国石化承继并安置；原应由石真金不怕火葬承担的离退休职工用度改由 中国石化承继。   ②定向回购股份 化 以 1 元 的价 格向石 真金不怕火 化控 股股 东中 国石 化 定向 回购 其所 持有 的 石真金不怕火 化 化的股份。      （2）决策主要内容二：原长江证券借壳上市 真金不怕火葬领受合并原长江证券。具体内容要点如下：   ①原长江证券一皆资产欠债及业务均并入石真金不怕火葬，石真金不怕火葬接收原长江证券 一皆资产、欠债、业务和职工。领受合并完成后，原长江证券股东成为合并后的 石真金不怕火葬股东，原长江证券刊出法东谈主经验。同期，石真金不怕火葬的称呼变更为“长江证券 股份有限公司”。   ②经交易两边协商，原长江证券举座作价 103.02 亿元，即原长江证券 100% 股权之价值为 103.02 亿元。石真金不怕火葬流通股股份在 2006 年 12 月 6 日停牌前 20 个 交易日收盘价的算术平均值为 7.15 元/股。据此，两边协商确定石真金不怕火葬每股股份 的价钱为 7.15 元。   ③在领受合并完成后，原长江证券各股东所可赢得的石真金不怕火葬股份数为由按 其持股比例诡计的相应股权价钱除以经协商确定的石真金不怕火葬每股股份的价钱即 股。   ④为充分保护石真金不怕火葬中小股东之利益，在实施石真金不怕火葬以新增股份领受合并 原长江证券过程中，海尔投资向石真金不怕火葬流通股股东提供现款遴聘权。持有石真金不怕火葬 股份的流通股股东不错其持有的石真金不怕火葬股票按照 7.15 元/股的价钱一皆或部分转 让给海尔投资以赢得现款对价。      （3）决策主要内容三：石真金不怕火葬股权分置更动   原长江证券的全体股东同意在实施上述交易的同期向流通股股东支付股改       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 对价，公司流通股股东每 10 股获付 1.2 股股份。      （4）决策核准及实施结果      上述决策已分别经石真金不怕火葬股东大会、石真金不怕火葬职工代表大会、原长江证券股东 大会的审议通过，并已赢得国务院国资委“国资产权2007118 号”文和中国证监 会“证监公司字2007196 号”文的核准。 一皆资产、欠债及业务。中国石化对交割的资产、欠债、业务无异议一皆接收。 的一皆资产、欠债及业务。石真金不怕火葬对交割的资产、欠债、业务无异议一皆接收。 公司领取了新的营业执照，注册本钱变更为 167，480.00 万元。      石真金不怕火葬以新增股份领受合并原长江证券后，石真金不怕火葬总股本变更为 167，480 万 股，其华夏长江证券股权共折合石真金不怕火葬股份 144，080 万股，占领受合并后石真金不怕火葬 总股本的 86.03%。      股权分置更动完成后，石真金不怕火葬无穷售条件的股份为 262，080，000 股（由原流 通股股东所持 262，078，331 股和海尔投资所持被冻结的 1，669 股两部分组成）， 有限售条件的股份为 1，412，720，000 股。该等有限售条件的股份按摄影关规矩履 行股份锁定等义务。持有石真金不怕火葬 1，490 股流通股的股东遴聘了现款遴聘权，该部 分股份一皆由海尔投资受让。在赢得股权分置更动对价（每 10 股获送 1.2 股） 后，该部分股份增多至 1，669 股。根据中登公司深圳分公司规矩，海尔投资持有 的上述 1，669 股为给予冻结的无穷售条件流通股。石真金不怕火葬股权分置更动完成前后 刊行东谈主股东结构变化情况如下：                              领受合并前                  领受合并后  序            股东称呼          持股数目                   持股数目  号                                     比例                     比例                          （股）                    （股）       上海锦江国际酒店发展股份       有限公司      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                         领受合并前                领受合并后 序           股东称呼        持股数目                持股数目 号                                比例                    比例                       （股）                 （股）      中国葛洲坝集团股份有限公      司      上海锦江国际投资管制有限      公司      湖北凯乐新材料科技股份有      限公司      湖北宏源电力工程股份有限      公司      湖北安和房地产置业有限公      司      中国石化集团江汉石油管制      局      中国石化集团荆门石油化工      总厂        长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                领受合并前                     领受合并后  序             股东称呼           持股数目                     持股数目  号                                        比例                        比例                            （股）                      （股）        武汉伟鹏房地产开发建筑有        限公司             整个         1，154，444，333     100.00%   1，674，800，000   100.00% 江证券”。 年 12 月 31 日公司总股本 1，674，800，000 股为基数，向全体股东每 10 股配售 3 股 的配股决策。该配股决策经中国证监会刊行审核委员会 2009 年第 83 次会议审核 通过，并于 2009 年 10 月 15 日获中国证监会“证监许可20091080 号”文核准， 公司向罢休 2009 年 11 月 6 日收市后登记在册的全体股东按 10:3 的比例配售股 份，践诺配售股份 496，433，839 股。该等新股中无穷售条件的部分于 2009 年 11 月 25 日在深圳证券交易所上市。2009 年 12 月 22 日，公司完成工商登记手续， 注册本钱变更为 2，171，233，839 元。 公司向不特定对象公开刊行 A 股股票决策的议案》，拟公开刊行不杰出 6 亿股， 召募不杰出 90 亿元资金。该次刊行肯求已于 2010 年 11 月 12 日赢得中国证监会 发审委第 210 次会议审核通过，并于 2011 年 1 月 14 日收到中国证监会《对于核                   （证监许可201151 号）的核准。2011 准长江证券股份有限公司增发股票的批复》        长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 年 3 月，公司践诺公开刊行股份 2 亿股，召募资金净额 24.76 亿元。增发完成后 公司注册本钱增多至 2，371，233，839 元。该次公开增发完成后，公司前 10 名股东 情况如下：  序号             股东称呼              持股总和（股）          持股比例 股本为基数，用本钱公积向全体股东每 10 股转增 10 股。转增完成后，公司总股 本增至 4，742，467，678 股，注册本钱增至 4，742，467，678.00 元。 于公司顺应非公开刊行 A 股股票条件的议案及相关事宜，拟召募资金总额不超 过东谈主民币 120 亿元。2015 年 8 月 19 日，长江证券召开二〇一五年第三次临时股 东大会审议通过了《对于颐养公司非公开刊行股票刊行价钱的议案》和《对于调 整公司非公开刊行股票预案的议案》及相关事宜，刊行价钱由 15.25 元/股颐养为 审核通过，并于 2016 年 2 月 17 日收到中国证券监督管制委员会出具的《对于核 准长江证券股份有限公司非公开刊行股票的批复》（证监许可2016250 号）， 核准公司非公开刊行不杰出 78，700 万股新股。长江证券践诺非公开刊行东谈主民币 普通股 78，700 万股，召募资金总额为东谈主民币 831，072 万元，增发完成后公司注册 本钱增多至 5，529，467，678.00 元。该次非公开刊行完成后，公司前十名股东情况 如下：       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 序号              股东称呼           持股总和（股）           持股比例                整个                2，900，328，070    52.45% 会审议通过了《对于公司公开刊行可搬动公司债券决策的议案》等议案，同意公 司刊行不杰出 50 亿元（含）可搬动公司债券，上述事项经中国证监会出具的“证 监许可20171832 号”文核准。2018 年 3 月，公司完成可搬动公司债券的刊行， 本次公开刊行可搬动公司债召募资金总额为东谈主民币 50 亿元。       经深交所“深证上〔2018〕145 号”文同意，公司可搬动公司债券于 2018 年 4 月 11 日起在深交所挂牌交易，2024 年 3 月 12 日兑付摘牌。2018 年 9 月 17 日， 公司可搬动公司债券进入转股期，罢休 2024 年 3 月 12 日，长证转债累计转股 办理注册本钱的变更登记。公司 2018 年第二次临时股东大会已授权董事会办理 因可搬动债券转股而发生的公司注册本钱变更及《公司轨则》相关条件修改事宜。 注册本钱暨改造的议案》，将公司注册本钱由 5，529，957，479 元变更 为 5，530，072，948 元，并对《公司轨则》中相应条件进行改造。       （二）最近三年及一期践诺抑遏东谈主和控股股东变化       最近三年及一期，公司不存在控股股东及践诺抑遏东谈主，控股股东、践诺抑遏 东谈主不存在变化的情形。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （三）最近三年及一期要紧资产重组情况   最近三年及一期，公司未发生导致公司主营业务和筹划性资产发生践诺变更 的要紧资产购买、出售和置换的情况。 三、刊行东谈主控股股东与践诺抑遏情面况   （一）刊行东谈主控股股东和践诺抑遏东谈主   公司股权较为分散。罢休陈说期末，公司已赢得中国证监会批准的 5%以上 股东为新理益集团、湖北能源、三峡本钱三家，分别持有公司 14.89%、9.58%、 生，整个持股比例为 19.27%；湖北能源和三峡本钱践诺抑遏东谈主均为三峡集团， 整个持股比例 15.60%。宏泰集团过甚控股子公司持有湖北能源 27.55%股份，宏 泰集团持有国华东谈主寿 9.22%股份。公司任何单一股东过甚践诺抑遏东谈主均未持有或 抑遏杰出公司 50%以上的股权，且无法主宰杰出公司 30%以上的表决权，无法决 定杰出公司董事会半数以上的成员选任，无法单独对公司股东大会的决议产生重 大影响。公司无控股股东及践诺抑遏东谈主。   （二）持有刊行东谈主 5%以上股份的主要股东的基本情况   罢休 2024 年 6 月 30 日，                     持有公司 5%以上股份的主要股东的基本情况如下：   第一大股东    持有公司股份823，332，320股，占总股本的14.89%    住所      上海市黄浦区淮海东路 85 号 19A 室   法定代表东谈主    刘益谦   注册本钱     600，000.00 万东谈主民币   公司类型     有限包袱公司（天然东谈主投资或控股）            投资管制，经济信息参谋服务，投资参谋，从事电子信息科技、化            工科技边界内的技艺开发、技艺转让、技艺参谋、技艺服务，房地   筹划范围     产开发筹划，百货、建筑材料、钢材、化工原料及居品、工艺品            （象牙过甚成品除外）、珠宝首饰的销售，医药投资。（照章须经            批准的技俩，经相关部门批准后方可开展筹划行动）   成立日历     2000 年 1 月 25 日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  第二大股东    持有公司股份 529，609，894 股，占总股本的 9.58%    住所     武汉市武昌区徐东大街 96 号  法定代表东谈主    朱承军   注册本钱    650，744.9486 万元   公司类型    其他股份有限公司（上市）           能源投资、开发与管制；国度政策允许范围内的其他筹划业务（法   筹划范围           律、行政法例或国务院决定需许可筹划的除外）   成立日历    1993 年 03 月 09 日  第三大股东    持有公司股份 332，925，399 股，占总股本的 6.02%    住所     北京市通州区贡院街 1 号院 1 号楼二层 206-25 室  法定代表东谈主    赵国庆   注册本钱    714，285.71429 万元   公司类型    其他有限包袱公司           实业投资；股权投资；资产管制；投资参谋。（“1、未经相关部门批           准，不得以公开方式召募资金；2、不得公开开展证券类居品和金融           繁衍品交易行动；3、不得披发贷款；4、不得对所投资企业之外的其           他企业提供担保；5、不得向投资者承诺投本钱金不受损失或者承诺           最低收益”；1、未经相关部门批准，不得以公开方式召募资金；2、   筹划范围    不得公开开展证券类居品和金融繁衍品交易行动；3、不得披发贷款；           诺投本钱金不受损失或者承诺最低收益”；商场主体照章自主遴聘经           营技俩，开展筹划行动；照章须经批准的技俩，经相关部门批准后依           批准的内容开展筹划行动；不得从事国度和本市产业政策退却和限           制类技俩的筹划行动。）   成立日历    2015 年 03 月 20 日   （三）本次刊行前持股 5%以上股东的股份质押情况  罢休陈说期末，持有公司 5%以上股份的其他股东不存在质押、冻结和其他 权利限定情况。 四、刊行东谈主的股权结构及权益投资情况   （一）刊行东谈主前十大股东情况  罢休 2024 年 6 月 30 日，公司前十大股东情况如下：       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                   占总股本 序号              股东称呼            持股数目（股）                                                    比例 份有限公司、三峡本钱控股有限包袱公司签署《股份转让契约》，长江产业投资 集团有限公司拟通过契约转让方式以 8.20 元/股的价钱分别受让湖北能源集团股 份有限公司、三峡本钱控股有限包袱公司持有的上市公司 529，609，894 股和 产业集团与公司股东武汉城市建设集团有限公司、湖北宏泰集团有限公司、湖北 省鄂旅投创业投资有限包袱公司、湖北省中小企业金融服务中心有限公司、湖北 日报传媒集团分别签署《一致行动契约》，商定该等股东在参与上市公司法东谈主治 理时与长江产业投资集团有限公司保持一致行动。本次权益变动后，长江产业投 资集团有限公司将径直持有公司 962，535，293 股股份，占公司股份总和的 17.41%； 长江产业投资集团有限公司的一致行动东谈主整个持有公司 598，086，803 股股份，占 公司股份总和的 10.82%；长江产业投资集团有限公司过甚一致行动东谈主整个主宰 公司 1，560，622，096 股股份表决权，占公司股份总和的 28.22%。本次权益变动完 成后，长江产业投资集团有限公司将成为长江证券的第一大股东。       本次权益变动尚需取相关监管部门的批复及核准。本次股权变动不会对刊行 东谈主偿债智商组成要紧不利影响。       （二）刊行东谈主主要子公司和联营企业情况       罢休 2023 年末，公司不波及最近一年总资产、净资产、营业收入任一方针 占公司合并报表范围相应方针的比重达 30%的子公司。公司主要子公司及联营企      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 业的情况如下：                                                      单元：万元、%                                                      持股比        关联      公司称呼          注册地       业务性质      注册本钱                                                       例         关系 长江证券承销保荐有限                  证券承销与保                             控股                        上海             RMB30，000      100.00 公司                          荐、财务参谋人                             公司 长江证券（上海）资产管                                                    控股                        上海   资产管制      RMB230，000     100.00 理有限公司                                                          公司 长江成长本钱投资有限                  私募股权投资基                            控股                        武汉             RMB280，000     100.00 公司                          金管制                                公司 长江证券改进投资（湖                                                     控股                        武汉   股权投资      RMB500，000     100.00 北）有限公司                                                         公司                             期货经纪、资产                                                                控股 长江期货股份有限公司             武汉   管制、代理基金   RMB58，784       93.56                                                                公司                             销售                                        实收本钱 长江证券国际金融集团                                                     控股                        香港   控股、投资     HK$147，041.3    95.32 有限公司                                                           公司 长信基金管制有限包袱                                                     联营                        上海   基金管制      RMB16，500       44.55 公司                                                             企业  公司该等子公司和联营企业的基本情况及最近一期主要财务数据如下： 企业称呼      长江证券承销保荐有限公司 成有时间      2003-09-26 注册本钱      30，000 万元 法定代表东谈主     王初 住所        中国（上海）解放贸易考查区世纪大路 1198 号 28 层           证券（限股票、上市公司刊行的公司债券）承销与保荐，与证券交易、证 筹划范围      券投资行动相关的财务参谋人。（照章须经批准的技俩，经相关部门批准后           方可开展筹划行动） 简要财务数据                   技俩                    2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                                            109，191.93           欠债                                              44，062.62           系数者权益                                           65，129.31           营业收入                                            56，924.40           净利润                                                 9，775.37      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 企业称呼      长江证券（上海）资产管制有限公司 成有时间      2014-09-16 注册本钱      230，000 万元 法定代表东谈主     周纯 住所        中国（上海）解放贸易考查区世纪大路 1198 号世纪汇一座 27 层           证券资产管制，公开召募证券投资基金管制业务。（照章须经批准的项 筹划范围           目，经相关部门批准后方可开展筹划行动） 简要财务数据                   技俩            2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                               406，488.31           欠债                                109，172.51           系数者权益                             297，315.80           营业收入                               18，034.77           净利润                                -1，469.61 企业称呼      长江成长本钱投资有限公司 成有时间      2009-12-08 注册本钱      280，000 万元 法定代表东谈主     邓赤忱           武汉市东湖新技艺开发区光谷大路 77 号金融后台服务中心基地建设技俩 住所           A7 栋 1-7 层 01 室           管制或受托管制股权类投资并从事相关参谋服务业务（不含国度法律法           规、国务院决定限定和退却的技俩；不得以任何方式公开召募和刊行基 筹划范围      金）（不得从事领受公众入款或变相领受公众入款，不得从事披发贷款等           金融业务）。（照章须经审批的技俩，经相关部门审批后方可开展筹划活           动） 简要财务数据                   技俩            2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                               191，253.84           欠债                                  8，807.78           系数者权益                             182，446.06           营业收入                               12，897.20           净利润                                 6，376.70      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 企业称呼      长江证券改进投资（湖北）有限公司 成有时间      2016-12-22 注册本钱      500，000 万元 法定代表东谈主     陈志坚 住所        武汉市东湖新技艺开发区光谷三路 777 号 A 办公楼 4 层 401 室 02 号           股权投资、技俩投资(不含国度法律法例、国务院决定限定和退却的技俩；           不得以任何方式公开召募和刊行基金）（不得从事领受公众入款或变相 筹划范围           领受公众入款，不得从事披发贷款等金融业务）。（照章须经审批的项           目，经相关部门审批后方可开展筹划行动） 简要财务数据                   技俩               2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                                  317，870.38           欠债                                   296，300.97           系数者权益                                 21，569.41           营业收入                                  33，593.62           净利润                                   23，292.26 企业称呼      长江期货股份有限公司 成有时间      1996-07-24 注册本钱      58，784 万元 法定代表东谈主     潘山 住所        武汉市武昌区中北路 9 号长城汇 T2 号写字楼第 27、28 层           许可技俩：期货业务；公募证券投资基金销售；债券商场业务（照章须经           批准的技俩，经相关部门批准后方可开展筹划行动，具体筹划技俩以相 筹划范围      关部门批准文献大要可证件为准）一般技俩：期货公司资产管制业务(须           经中国期货业协会登记备案后方可从事筹划行动）（除许可业务外，可自           主照章筹划法律法例非退却或限定的技俩） 简要财务数据                   技俩               2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                                  689，544.36           欠债                                   585，286.12           系数权权益                                104，258.24           营业收入                                  91，306.32           净利润                                    8，007.31 企业称呼      长江证券国际金融集团有限公司      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 成有时间      2011-01-11 实收本钱      147，041.36 万港元 负责东谈主       万励 住所        香港中环皇后大路中 183 号中强大厦 1908 室           金融控股公司，主要通过下设专科子公司从事证券经纪、期货经纪、资产 筹划范围           管制、投资银行等业务 简要财务数据                   技俩              2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                                  64，022.62           欠债                                   21，477.67           系数者权益                                42，544.95           营业收入                                  2，547.97           净利润                                  -5，600.07 企业称呼      长信基金管制有限包袱公司 成有时间      2003-05-09 注册本钱      16，500 万元 法定代表东谈主     刘元瑞 住所        中国（上海）解放贸易考查区银城中路 68 号 9 楼           基金管制业务，发起设立基金，中国证监会批准的其他业务。（照章须经 筹划范围           批准的技俩，经相关部门批准后方可开展筹划行动） 简要财务数据                   技俩              2023 年末/度 （单元：万元）           总资产                                 154，210.07           欠债                                   26，814.98           系数者权益                               127，395.09           营业收入                                 18，051.13           净利润                                  13，452.23 注：刊行东谈主子公司和联营企业最近一年主要财务数据均取自觉行东谈主在巨潮资讯网败露的 五、刊行东谈主的治理结构及沉静性    （一）刊行东谈主的组织结构图    根据《公司法》等相关法律法例规矩，刊行东谈主建立了较完好的里面组织结构。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 公司组织结构如下图所示：   （二）刊行东谈主的公司治理情况   公司严格按照《公司法》《证券法》《证券公司监督管制条例》《上市公司 治理准则》及《深圳证券交易所股票上市法律解释》等法律法例、监管规章及自律要 求，不竭完善法东谈主治理结构，表率业务运作，健全和完善合规管制轨制和内控管 理体系，以党建为引颈，形成了股东大会、董事会、监事会和筹划管制层互相分 离、互相制衡的公司治理结构，使各层级在其职责与权限范围内各司其职，保障 公司治理科学、表率、透明、灵验。公司信息败露实时、准确、完好，陈说期内， 公司一语气十三年在深交所年度信息败露考核中赢得“A”类评价，并荣获中国上市 公司协会“2023 上市公司董事会最好实践案例”“2023 上市公司董办最好实践案 例”荣。   股东大会是公司的最高权力机构，股东通过股东大会愚弄权力。公司严格按 照法律法例、表大肆文献和《公司轨则》的规矩制定了《股东大会议事法律解释》， 对股东大会的召集、召开、提案、表决、决议、记录以及决议的执行等事项作出 了相应的表大肆规矩，切实保证股东大会照章例范地愚弄权益。   陈说期内，刊行东谈主严格遵命《公司轨则》等相关规矩召集、召开股东大会， 确保系数股东，特别是中小股东享有对等的地位，能够充分愚弄我方的权利。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   董事会对股东大会负责，照章愚弄筹划决策权。公司根据相关法律法例、规 范性文献和《公司轨则》的规矩制定了《董事会议事法律解释》，对董事会的召集、 召开、提案、表决、决议、记录以及决议的执行等事项作出了相应的表大肆规矩， 以达到表率董事会的议事方式和决策范例、促使董事和董事会灵验地履行其职责、 提高董事会表率运作和科学决策水平的目的。   陈说期内，公司董事会按照《公司轨则》的规矩愚弄其权益，以公司及股东 的最大利益为原则，向股东大会陈说管事，执行股东大会的决议，对股东大会负 责。   公司董事会下设发展策略委员会、风险管制委员会、审计委员会及薪酬与提 名委员会四个专门委员会，并相应制定了各专门委员会的管事法律解释。各专门委员 会对董事会负责，在董事会授权下开展管事，为董事会的决策提供参谋意见。   监事会是公司的监督机构，对股东大会负责。监事会根据《公司法》和《公 司轨则》的规矩，负责监督公司的财务行动与里面抑遏，监督董事、高等管制东谈主 员执行公司职务步履的正当、合规性。   公司严格依据相关法律法例、表大肆文献和《公司轨则》的规矩制定了《监 事会议事法律解释》，对监事会的召集、召开、提案、表决、决议、记录以及决议的 执行等事项作出了相应的表大肆规矩，以表率监事会的运作，确保监事会履行全 体股东赋予的职责。   陈说期内，公司监事会严格按摄影关法律法例、表大肆文献以及《公司轨则》、 《监事会议事法律解释》的规矩例范运作，隆重履行职责，本着对全体股东负责的精 神，对公司财务以及公司董事会、筹划管制层履行包袱的正当合规性进行灵验监 督。   高等管制东谈主员负责组织实施股东大会、董事会决议事项，把持公司的筹划管 理管事。陈说期内，公司高等管制东谈主员产生的范例顺应《公司法》和《公司轨则》 的规矩，能够依照法律、法例和董事会的授权，照章合规筹划，致力结果股东利 益和社会效益的最大化。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   公司一直致力于提高信息败露的透明度，自 2011 年底被选用为深交所信息 败露纵贯车第一批试点公司以来，严格遵命相关法律、法例和规章轨制的要求， 坚持“信得过、准确、实时、完好、公道”的败露原则，正当、合规地履行公司的信 息败露义务，公司在深交所对主板上市公司年度的信息败露管事的考核中一语气多 年赢得“A”（即优秀）的好获利。   （三）法东谈主治理结构及相关机构运行情况   陈说期内，公司法东谈主治理结构及相关机构均能够按照《公司法》、公司轨则 及相关轨制的规矩履行相关职能，运行情况渊博。   （四）刊行东谈主沉静筹划情况   公司股权结构比较分散，不存在控股股东或践诺抑遏东谈主。公司与第一大股东 新理益集团在业务、东谈主员、资产、机构以及财务等方面完全保持沉静。公司筹划 行动不受股东单元过甚关联方的抑遏和影响，业务体系完好沉静，能够保持充分 的自主筹划智商。   公司根据《公司法》和《公司轨则》的规矩，依照中国证监会核准的筹划范 围照章自立派别地开展业务，公司已取得了筹划证券业务所需的各项业务资料， 具有沉静完好的业务体系和自主筹划智商，能够沉静面向商场参与竞争，不存在 股东单元及关联方违抗公司运作范例，扰乱公司里面管制和筹划决策的步履。   公司设立了东谈主力资源部，建立了沉静的东谈主员选聘、工资薪酬等体系和轨制， 根据业务需要自主招聘东谈主员、确定岗亭和签订工作合同，公司的工作东谈主事管制与 股东单元完全分离。   公司具有开展证券业务所必备的沉静完好的资产，公司对资产领有沉静知道 的系数权和使用权，与股东单元产权关系明确，资产界定知道，公司照章沉静经 营管制公司资产，领有业务筹划所需的特准筹划权、房产、筹划拓荒及商标。公 司未对股东单元提供担保，不存在股东单元及关联方非筹划性占用公司资产、资 金以及损伤公司、公司其他股东、公司客户正当权益的情况。       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      公司建立健全里面筹划管制机构，沉静愚弄筹划管制权益，与第一大股东及 其抑遏的其他企业间莫得机构混同的情形。      公司按照《企业司帐准则》、《企业司帐准则-应用指南》、《金融企业财务 法律解释》等规矩，建立了沉静的财务司帐核算体系和财务管制轨制。公司沉静进行 财务决策，不存在股东单元及关联方扰乱公司资金使用的情况。公司设立了沉静 的财务部门，由董事会任命财务负责东谈主，并配备了沉静的专职财务司帐东谈主员，不 存在财务司帐东谈主员在股东单元兼职的茂盛。公司开设了沉静的银行账户，不存在 与股东单元及关联方共用账户的情况。公司算作沉静纳税东谈主，办理了沉静的税务 登记，照章按财税轨制规矩交纳各种税款，与股东单元无混杂纳税茂盛。 六、刊行东谈主董事、监事、高等管制东谈主员情况      （一）董事、监事和高等管制东谈主员基本情况      刊行东谈主现任董事、监事和高等管制东谈主员的基本情况如下：                     任职状   任期肇始         任期终   期初持股   期末持股 姓名      职务     性别                      态     日历          止日历   数（股）   数（股） 金才玖    董事长      男   现任    2022-02-25   至届满    0      0 陈 佳    副董事长     男   现任    2016-12-12   至届满    0      0 刘正斌     董事      男   现任    2024-09-13   至届满    0      0 黄雪强     董事      男   现任    2019-11-01   至届满    0      0 陈文彬     董事      男   现任    2019-11-01   至届满    0      0 郝 伟     董事      男   现任    2021-05-21   至届满    0      0 关红刚     董事      男   现任    2024-05-31   至届满    0      0         董事                2018-12-10   至届满    0      0 刘元瑞             男   现任         总裁                2017-12-29   至届满    0      0 史占中    沉静董事     男   现任    2019-11-01   至届满    0      0 余 振    沉静董事     男   现任    2019-11-01   至届满    0      0 潘红波    沉静董事     男   现任    2019-11-01   至届满    0      0 张跃文    沉静董事     男   现任    2022-05-27   至届满    0      0        监事长          现任    2022-12-16   至届满    0      0 李 佳             女        职工监事         现任    2022-12-16   至届满    0      0       长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                     任职状   任期肇始         任期终   期初持股   期末持股 姓名      职务     性别                      态     日历          止日历   数（股）   数（股） 费敏华     监事     男    现任    2022-12-16   至届满    0      0 邓 涛     监事     男    现任    2016-12-12   至届满    0      0 杜 琦    职工监事    男    现任    2022-12-16   至届满    0      0 陈 丹    职工监事    女    现任    2022-12-16   至届满    0      0 蔡廷华    职工监事    女    现任    2021-04-16   至届满    0      0        副总裁          现任    2019-11-01   至届满    0      0 陈水元            男        财务总监         现任    2019-01-22   至届满    0      0        副总裁                2019-11-01 周 纯    董事会秘    男    现任                 至届满    0      0         书        副总裁          现任    2019-11-01   至届满    0      0        合规总监         现任    2019-06-28   至届满    0      0 胡 勇            女        首席风险                     现任    2021-04-29   至届满    0      0         官 肖 剑    副总裁     男    现任    2022-02-11   至届满    0      0 陈 进    副总裁     男    现任    2022-12-16   至届满    0      0 王承军    副总裁     男    现任    2022-12-16   至届满    0      0        首席信息 潘 进            男    现任    2022-12-16   至届满    0      0         官 整个       -      -    -         -        -     0      0      公司董事、监事、高等管制东谈主员设立顺应《公司法》等相关法律法例及公司 轨则要求。      （二）董事、监事和高等管制东谈主员简历      刊行东谈主董事、监事和高等管制东谈主员教训经历、职业经历等情况如下：      金才玖，男，1965 年诞生，中共党员，管制学硕士，高等司帐师。现任公司 董事长、董事会策略与 ESG 委员会主任委员和薪酬与提名委员会委员；北京央 企投资协会会员代表。曾任宜昌地区（市）财政局预算科、宜昌市财务开发公司 抽象部司理，中国东谈主民政事协商会议北京海淀区第十届委员会委员，中国三峡总 公司财务部主任科员、筹资处主任司帐师、抽象财务处副处长、抽象财务处处长， 中国三峡总公司改制办公室副主任，长江电力股份有限公司财务部司理，三峡财   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 务有限包袱公司党支部文牍、副董事长、董事、总司理，中国长江三峡集团有限 公司资产财务部主任，三峡本钱控股有限包袱公司党委文牍、董事长、执行董事、 总司理，云南解化清洁能源开发有限公司副董事长，长江证券股份有限公司副董 事长，长峡金石（武汉）私募基金管制有限公司董事。   陈佳，男，1982 年诞生，高等管制东谈主职工商管制硕士。现任公司副董事长、 董事会策略与 ESG 委员会委员和薪酬与提名委员会委员。曾任上海硕鼎企业管 理参谋有限公司参谋人，上海康健告白传媒有限公司总司理助理，国华东谈主寿保障股 份有限公司东谈主事行政部总司理，新理益地产投资股份有限公司总司理，国华东谈主寿 保障股份有限公司监事长，湖北匡时文化艺术股份有限公司法东谈主代表、董事长， 中手耽搁动科技有限公司董事，国华东谈主寿保障股份有限公司投资总监兼资产管制 中心不动产投资事迹部总司理。   刘正斌，男，1972 年 3 月诞生，中共党员，法学学士，现任长江证券股份有 限公司党委文牍；曾任湖北省铁路建设带领小组办公室主任，湖北省发改委党组 成员、副主任等。   黄雪强，男，1967 年诞生，中共党员，工学硕士，经济师，中国注册司帐师 （非执业）。现任公司董事、董事会风险管制委员会主任委员；新理益集团有限 公司财务总监，湖北亨迪药业股份有限公司、新理益地产投资股份有限公司、国 华兴益保障资产管制有限公司董事，庐山旅游不雅光车股份有限公司监事。曾任南 昌飞机制造公司十车间技艺组工艺员，上海住总（集团）总公司投资部负责东谈主兼 财务部副司理，中华网游戏集团财务总监，国华东谈主寿保障股份有限公司财务部总 司理助理、资产管制中心副总司理、财务总监兼财务部总司理。   陈文彬，男，1986 年诞生，高等管制东谈主职工商管制硕士。现任公司董事、董 事会审计委员会委员；国华东谈主寿保障股份有限公司临时首席投资官兼资产管制中 心总司理。曾任国华东谈主寿保障股份有限公司权益投资部总司理助理，安盛天平财 产保障股份有限公司高等投资司理，国华东谈主寿保障股份有限公司权益投资部总经 理，上海百济投资管制有限公司总司理。   郝伟，男，1973 年诞生，中共党员，工程硕士，高等工程师。现任公司董事、 董事会策略与 ESG 委员会委员；中国电力发展促进会副会长；中国长江三峡集 团有限公司筹备发展部主任、投资并购中心主任。曾任葛洲坝电厂大江分厂保护      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 班班员，三峡电厂保护分部副主任，中国长江三峡集团有限公司本钱运营部、战 略筹备部处长，三峡本钱控股有限包袱公司党委副文牍、董事、总司理。   关红刚，男，1980 年 1 月诞生，中共党员，管制学硕士。现任公司董事；湖 北宏泰集团有限公司本钱运营部副总司理。曾任国度开发银行筹备局行业筹备处 副处长，国开证券股份有限公司资产管制部副总司理兼北京管事组组长，互联智 谈投资管制（深圳）有限公司投研总监。   刘元瑞，男，1982 年诞生，中共党员，管制学硕士，现任公司党委副文牍、 总裁、董事、董事会策略与 ESG 委员会委员和风险管制委员会委员；长江证券 承销保荐有限公司监事会主席，长江证券国际金融集团有限公司董事会主席，长 信基金管制有限包袱公司董事长，中国证券业协会第七届理事会理事，中国证券 业协会证券分析师与投资参谋人专科委员会主任委员，上海证券交易所第五届理事 会政策参谋委员会委员，中国东谈主民政事协商会议武汉市第十四届委员会委员。曾 任长江证券股份有限公司研究所分析师、副总司理、总司理，长江证券股份有限 公司副总裁，长江证券承销保荐有限公司、长江证券（上海）资产管制有限公司、 长江成长本钱投资有限公司、长江证券改进投资（湖北）有限公司董事。   史占中，男，1968 年诞生，中共党员，经济学博士，高等经济师。现任公司 沉静董事、董事会审计委员会委员和薪酬与提名委员会委员；上海交通大学安泰 经济与管制学院说明注解、博士生导师，上海交通大学产业经济研究中心主任，湖北 均瑶大健康饮品股份有限公司、上海申达股份有限公司、金华银行股份有限公司 沉静董事，中国软科学研究会理事、中国科学与科技政策研究会常务理事、上海 市科学技艺料到人人、《中国科技论坛》杂志编委。曾任上海住总（集团）总公 司投资部高等司理，上海中复科技有限公司董事、总司理，东方日升新能源股份 有限公司沉静董事，上海市科学学研究会副理事长，常州瑞华化工工程技艺股份 有限公司沉静董事。   余振，男，1980 年诞生，中共党员，经济学博士，南开大学表面经济学博士 后。现任公司沉静董事、董事会薪酬与提名委员会主任委员；武汉大学弘毅学堂 院长、说明注解、博士生导师，南国置业股份有限公司、国网信息通讯股份有限公司 沉静董事。曾任武汉大学经济与管制学院副院长、世界经济系党支部文牍、副主 任。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   潘红波，男，1980 年诞生，中共党员，管制学博士，宇宙司帐领军东谈主才、武 汉大学珞珈后生学者、中国注册司帐师非职业会员。现任公司沉静董事、董事会 审计委员会主任委员和薪酬与提名委员会委员；武汉大学经济与管制学院司帐系 主任、司帐学说明注解、博士生导师，天壕能源股份有限公司、武汉逸飞激光股份有 限公司沉静董事，中国司帐学会司帐教训分会常务理事、湖北省司帐学会财务管 理专科委员会主任、湖北省司帐学会常务理事、武汉市司帐学会常务理事、湖北 省审计专科高等职称评审委员会委员、武汉市司帐专科高等职务评审委员会委员、 国度天然科学基金和国度社会科学基金同行评议人人。曾任武汉大学经济与管制 学院讲师、副说明注解、司帐系副主任，株洲飞鹿高新材料技艺股份有限公司、兴民 智通（集团）股份有限公司、株洲华锐精密器用股份有限公司、株洲科能新材料 股份有限公司沉静董事。   张跃文，男，1973 年诞生，中共党员，经济学博士。现任公司沉静董事、董 事会策略与 ESG 委员会委员；中国社会科学院金融研究所本钱商场研究室主任、 研究员、博士生导师；国度金融与发展实验室本钱商场与公司金融研究中心主任， 中国企业评价协会常务理事、学术委员会委员，中国上市公司协会第三届沉静董 事专科委员会委员，吉林大学经济学院兼职说明注解。曾任新华社吉林分社记者，中 国社会科学院金融研究所博士后科研流动站博士后，中国社会科学院金融研究所 助理研究员、副研究员、公司金融研究室副主任、公司金融研究室主任，北京乐 知社会组织智商促进中心扉事。   李佳，女，1971 年诞生，中共党员，高等管制东谈主职工商管制硕士。现任公司 监事长、职工代表监事；长江期货股份有限公司监事会主席，长江证券改进投资 （湖北）有限公司监事，长江证券公益慈善基金会副理事长，中国证券业协会国 际合作专科委员会委员。曾任湖北证券有限包袱公司抽象东谈主事部职工、业务主管， 湖北证券有限包袱公司投资银行总部业务主管、北京分部副司理，长江证券有限 包袱公司董事会秘书处副司理、司理，长江证券股份有限公司董事会秘书室副总 司理（把持管事）、总司理，长江证券股份有限公司董事会秘书、副总裁兼董事 会秘书。   费敏华，男，1968 年诞生，中共党员，本科学历。现任公司监事；上海海欣   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 集团股份有限公司董事长。曾任湖南省邵阳市建委财务科副科长、科长，邵阳市 城市建设投资集团公司总司理，邵阳市市委建设管事委员会委员，邵阳市北塔区 区委常委，邵阳经济开发区常务副主任，邵阳市经济开发区总司理，邵阳市北塔 戋戋委常委、副区长，湖南发展集团地盘储备开发公司董事长，湖南省信托有限 包袱公司党总支副文牍，湖南省长株潭考查区小额贷款有限公司董事长、湖南省 财信资产管制有限公司监事会主席。   邓涛，男，1966 年诞生，中共党员，经济学学士，正高等司帐师。现任公司 监事；武汉城市建设集团有限公司总司帐师，武汉地产集团有限包袱公司党委委 员、董事，武汉城发投资基金管制有限公司董事长。曾任武汉市住宅建设总公司 出纳，武汉市住宅统建办公室科员、副主任科员、主任科员、副处长、处长，武 汉地产开发投资集团有限公司财务资产部司理、总司帐师。   杜琦，男，1982 年诞生，中共党员，法学学士。现任公司职工代表监事、法 律合规部总司理；长江证券承销保荐有限公司、长江成长本钱投资有限公司、长 江证券改进投资（湖北）有限公司、长江期货股份有限公司、长江证券国际金融 集团有限公司董事，长江证券（上海）资产管制有限公司监事。曾任长江证券有 限包袱公司资产保一皆债权债务清收岗、长江证券股份有限公司法律合规部合规 管制岗、副总司理、副总司理（把持管事）、长江证券承销保荐有限公司监事。   陈丹，女，1988 年诞生，中共党员，数学硕士，注册金融分析师。现任公司 职工代表监事、繁衍品业务部副总司理。曾任加拿大蒙特利尔银行模子风险管制 岗，加拿大丰业银行业务分析岗，加拿大安大略省医疗业待业金基金公司业务分 析岗，长江证券股份有限公司繁衍品风险管制岗、里面模子考证岗、风险管制部 副总司理，长江证券承销保荐有限公司、长江证券(上海)资产管制有限公司、长 江证券改进投资(湖北)有限公司、长江证券国际金融集团有限公司董事，长江成 长本钱投资有限公司监事。   蔡廷华，女，1985 年诞生，中共党员，管制学硕士。现任公司职工代表监事、 长江证券国际金融集团有限公司行政总裁助理；长江证券公益慈善基金会监事。 曾任长江证券股份有限公司办公室企划宣传岗、品牌与文化管制岗、企业文化建 设岗，东谈主力资源部招聘管制岗。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   陈水元，男，1969 年诞生，高等管制东谈主职工商管制硕士，司帐师，经济师。 现任公司副总裁兼财务总监；武汉股权托管交易中心监事会主席，中国证券业协 会财务司帐专科委员会委员。曾任湖北证券有限包袱公司营业部财务主管、经纪 事迹部财务司理，长江证券有限包袱公司经纪事迹部总司理助理、经纪业务总部 总司理助理、营业部总司理，长江证券股份有限公司营业部总司理、总裁特别助 理、执行副总裁、财务负责东谈主、首席风险官、合规负责东谈主，长江证券承销保荐有 限公司董事，长信基金管制有限包袱公司监事。   周纯，男，1976 年诞生，中共党员，法学硕士。现任公司副总裁兼董事会秘 书、董事会秘书室总司理；中国证券业协会资产管制业务专科委员会委员。曾任 长江证券有限包袱公司法律合规部合规管制岗，长江证券股份有限公司法律合规 部副总司理、质料抑遏总部总司理、总裁助理，长江证券改进投资（湖北）有限 公司监事，长江证券（上海）资产管制有限公司董事长，长江成长本钱投资有限 公司董事长。   胡勇，女，1970 年诞生，中共党员，经济学硕士。现任公司副总裁兼合规总 监、首席风险官；中国证券业协会合规管制与正直从业专科委员会委员，上海证 券交易所第五届理事会会员自律管制委员会副主任委员。曾任武汉证券公司财务 部职员，中科信武汉营业部副总司理，中国证监会武汉证管办机构监管处干部、 副主任科员、主任科员，中国证监会湖北监管局机构监管处主任科员、期货监管 处副处长、新业务监管处副处长、新业务监管处副处长（把持管事）、机构监管 处处长，长江证券股份有限公司法律合规部总司理、审计部总司理。   肖剑，男，1973 年诞生，中共党员，工商管制硕士。现任公司副总裁；长江 期货股份有限公司董事长，中国证券业协会证券经纪与财富管制专科委员会委员、 宁夏证券期货基金业协会副会长。曾任武汉市安泰焊管有限包袱公司司帐主管， 中国建设银行湖北省分行上海证券业务部出市代表，大鹏证券上海金陵东路证券 营业部总司理助理，华夏证券上海五莲路证券营业部副总司理，金元证券上海徐 虹北路证券营业部副总司理，长江证券上海后长街证券营业部总司理、上海分公 司总司理、财富管制中心总司理。   陈进，男，1978 年诞生，中共党员，经济学硕士。现任公司副总裁、债券投 资部总司理；长江证券改进投资（湖北）有限公司董事长，中国证券业协会固定            长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书         收益专科委员会委员。曾任长江证券股份有限公司研究所行业研究员，固定收益         总部交易员、投资司理、总司理助理、副总司理。           王承军，男，1972 年诞生，中共党员，经济学硕士。现任公司副总裁；长江         证券承销保荐有限公司董事长，武汉股权托管交易中心董事，中国证券业协会投         资银行专科委员会委员。曾任国泰证券股票承销与刊行技俩司理，华夏证券股票         承销与刊行高等业务董事，江南证券股票承销与刊行部门司理，中国建银投资证         券股票承销与刊行执行总司理，皆鲁证券股票承销与刊行董事总司理，长江证券         承销保荐有限公司董事、总裁。           潘进，男，1978 年诞生，九三学社社员，工商管制硕士。现任公司首席信息         官、信息技艺总部总司理；兼任长江证券（上海）资产管制有限公司首席信息官，         长江证券承销保荐有限公司首席信息官，中国证券业协会证券科技专科委员会委         员，上海证券交易所科技发展委员会委员，证券期货业金融科技研究中心人人顾         问，证标委 WG41、WG42 管事组人人委员。曾任长江证券股份有限公司信息技         术总部技艺扶直岗、筹备研发岗。           （三）现任董事、监事和高等管制东谈主员兼职情况           松抄本召募说明书签署日，刊行东谈主董事、监事、高等管制东谈主员在刊行东谈主股东         单元主要任职情况如下：                                                         在股东单元 任职东谈主                           在股东单元担任的职                股东单元称呼                       任期期间        是否领取报 员姓名                               务                                                          酬津贴                               投资总监兼资产管制 陈   佳      国华东谈主寿保障股份有限公司       中心不动产投资事迹                   是                                 部总司理 黄雪强          新理益集团有限公司             财务总监                   是                                                今                               资产管制中心总司理                                                今 陈文彬        国华东谈主寿保障股份有限公司                                   是                                临时首席投资官                                                今 关红刚         湖北宏泰集团有限公司        本钱运营部副总司理                   是                                                今 费敏华        上海海欣集团股份有限公司            董事长                    是                                                今           长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                          在股东单元 任职东谈主                          在股东单元担任的职               股东单元称呼                        任期期间         是否领取报 员姓名                              务                                                           酬津贴 邓   涛      武汉城市建设集团有限公司           总司帐师                     是                                                今          刊行东谈主董事、监事、高等管制东谈主员在刊行东谈主股东单元之外的其他关联单元主         要任职的情况如下：                                                          在其他单元是 任职东谈主              其他单元称呼         在其他单元担任的职务      任期期间         否领取酬金津 员姓名                                                            贴            湖北亨迪药业股份有限公司            董事     2020 年 6 月于今           新理益地产投资股份有限公司            董事     2021 年 2 月于今     否 黄雪强       庐山旅游不雅光车股份有限公司            监事     2023 年 3 月于今           国华兴益保障资产管制有限公司           董事                      是                                                 今 陈文彬        上海百济投资管制有限公司           总司理                      是                             筹备发展部主任、投资            中国长江三峡集团有限公司                2022 年 9 月于今        是                               并购中心主任 郝   伟         中央企业乡村产业投资基金股份有限公                 2019 年 8 月至                                    董事                      否                 司                          2023 年 2 月 刘元瑞        长信基金管制有限包袱公司           董事长     2021 年 4 月于今     否                             说明注解、博士生导师、产          上海交通大学安泰经济与管制学院               2000 年 8 月于今                             业经济研究中心主任             上海申达股份有限公司            沉静董事    2019 年 6 月于今 史占中      湖北均瑶大健康饮品股份有限公司          沉静董事                     是                                                 今          常州瑞华化工工程技艺股份有限公司         沉静董事             金华银行股份有限公司            沉静董事    2021 年 9 月于今              武汉大学弘毅学堂              院长     2023 年 7 月于今                                    说明注解                                                 今            武汉大学经济与管制学院            博士生导师   2017 年 5 月于今 余   振                             副院长                      是             南国置业股份有限公司            沉静董事                                                 今            国网信息通讯股份有限公司           沉静董事                                                 今 潘红波        武汉大学经济与管制学院            司帐系主任   2018 年 3 月于今     是           长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                                                在其他单元是 任职东谈主              其他单元称呼                    在其他单元担任的职务                 任期期间         否领取酬金津 员姓名                                                                                  贴                                              博士生导师             2015 年 5 月于今                                                  说明注解                                                                      今             天壕能源股份有限公司                        沉静董事             2020 年 4 月于今           株洲华锐精密器用股份有限公司                      沉静董事           株洲科能新材料股份有限公司                       沉静董事            武汉逸飞激光股份有限公司                       沉静董事                                                                      今                                        本钱商场研究室主任               2020 年 6 月于今            中国社会科学院金融研究所                          研究员           2014 年 6 月于今         是                                              博士生导师             2020 年 6 月于今 张跃文                                    本钱商场与公司金融研 2015 年 12 月至             国度金融与发展实验室                                          究中心主任          今                                                                                     否              吉林大学经济学院                         兼职说明注解                                                                      今           武汉城发投资基金管制有限公司                         董事长 邓   涛                                                                今              否            武汉地产集团有限包袱公司                     党委委员、董事            2020 年 1 月于今 陈水元         武汉股权托管交易中心                       监事会主席                                                                      今 王承军         武汉股权托管交易中心                           董事            2023 年 2 月于今         否         七、公司主营业务、主要居品的用途           （一）公司主营业务过甚组成情况          公司当今主营业务包括经纪及证券金融、证券自营、投资银行、资产管制、         另类投资及私募股权投资管制、国际业务等。          陈说期内，公司营业总收入组成情况如下：                                                                       单元：亿元、%     技俩              金额      占比        金额           占比        金额        占比        金额        占比 经纪及证券金 融业务 证券自营业务        1.59      5.56   -0.64        -0.93      -8.35    -13.10       5.49        6.37           长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩             金额       占比        金额           占比       金额      占比         金额      占比 投资银行业务        1.29      4.51    6.82          9.89    9.03      14.18    8.34      9.68 资产管制业务        1.22      4.28    1.52          2.20    2.59       4.07    3.66      4.25 另类投资及私 募股权投资管        0.31      1.07    4.70          6.82    2.93       4.60    5.04      5.84 理业务 国际业务          0.15      0.51    0.25          0.36    0.01       0.02    0.27      0.31 其他            0.28      1.02    0.68          0.99    1.11       1.72    0.67      0.77 营业总收入合 计           （1）经纪及证券金融业务           经纪及证券金融业务指公司向客户提供证券及期货经纪、财富管制服务、研      究业务及向客户提供融资融券、股票质押式回购、转融通、商定购回式证券交易、      上市公司股权激励行权融资等本钱中介服务。陈说期内，经纪及证券金融业务是      公司最主要的收入来源，占公司营业收入比重最高。           公司坚持以客户需求为中心，基于客户细巧化分层，构建买方投顾视角下的      资产配置体系，围绕客户需求提供一站式深度服务，全场合擢升客户投资体验。      陈说期内，渠谈方面，公司赓续布局银行中枢渠谈，积极探索拓展非银渠谈，新      媒体赛谈打造模式标杆，为财富管制业务转型发展奠定渊博基础。居品方面，公      司赓续丰富金融居品货架，完善居批评价精选体系，打造挖掘与引入的完备过程，      优化掩饰“售前-售中-售后”全场合销售服务体系，在公募销售常态化的基础上，      重心构建了一条“买方视角”优选量化私募居品线，擢升私募居品的遴聘智商，着      力擢升高净值客户增长率及改动率。服务方面，公司赓续鞭策卖方投顾向买方投      顾转型，通过建立投顾分级分类体系，加大投顾的挖掘与培养，总部投研智商精      准放射一线，顺应商场情况，丰富投顾居品类型，结果投顾个东谈主天禀与客户种种      性需求的契合，落实“参谋人式服务”，增强客户赢得感。在服务高净值客户方面，      加强公司大资管、大投资、大投行业务协同，以对公业务带动经纪业务，通过密      切推敲企业、企业背后的股东、企业家及高管，挖掘高净值客户资源，以长牛机      构通平台为载体，算法总线、资金扶直、交易服务、研究服务为技巧，掩饰多类      客群，莳植我司效率上风。同期，公司响应数字化时期要求，强化科技赋能，继      续优化财富管制平台，整合商场优秀策略，赓续擢升交易速率，结果客户全生命      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 周期陪同，真贵品牌打造，增强客户粘性。 公司新增开户、灵验户率不竭擢升，客户数目达到 896 万户，一语气五年赓续增长， 资券总值达到 1.04 万亿；注册投顾东谈主数 2，268 名，行业排行第 10 位，出产型投 顾队列结构优化，投顾业务销售额逆势增长，投资参谋收入行业排行第 6 位；金 融居品代销收入为 2.7 亿元，同比增长 20.54%。2024 年上半年，商场信心确立 不足预期，上证指数着落 0.25%，沪深 300 飞腾 0.89%，创业板指数着落 10.99%； 沪深两市日均股基交易额为 0.98 万亿元，较昨年同期下降 6.83%；新发基金范围 收缩，商场新发股票+混杂类公募基金 369 只，召募范围整个 1，102.59 亿元，较 昨年同期下降 36.05%。访佛公募费改影响冉冉涌现，经纪业务有所承压，公司 坚持以客户需求为中心，基于客户细巧化分层，建立买方投顾视角下的资产配置 体系，围绕客户需求提供一站式深度服务，擢升客户投资体验。罢休 2024 年 6 月末，公司客户数目一语气五年赓续增长至 939 万户，注册投顾东谈主数 2，279 名，行 业排行第 11 位。      （2）证券自营业务   证券自营业务是指公司开展证券投资，包括但不限于权益类、固定收益类及 金融繁衍品等自营交易和作念市业务。 指数均收跌，其中上证指数全年跌 3.70%，深成指跌 13.54%，创业板指数跌 19.41%。 上半年，“AI”与“中特估”是商场的两条干线；下半年，商场短少干线，以结构性、 阶段性行情为主。全年来看，32 个长江一级行业，仅 12 个行业收涨，科技改进 驱动的电信、诡计机、电子等弘扬较好，事迹偏放心的煤炭、电力等高股息资产 全年逾额收益显赫。2023 全年来看，虽稳增长政策赓续出台，但在地产步入颐养 布景下国内经济内生能源仍不充分，商场风险偏好不竭压缩，投资者交投厚谊偏 弱。   公司股票自营业务坚守价值投资理念，权益投资条线以“主动投资”为主、“多 元投资”为辅，赓续优化投研组织架构，完善投资业务管制机制，严抓投资过程 管制，强化投研交流学习，量化投资业务转型初见成效。在国内经济新旧动能转 换的布景下，聚焦高端制造、TMT、稳增长等行业主张，强调从下到上的深度研    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 究，面对商场变化采取更为无邪的投资操作策略。   公司债券投资业务紧密追踪经济内生动颖慧线，通过颐养持仓的品种结构和 期限结构，较好的把抓了信用利差压缩、曲直期资产轮动的资产配置契机，并结 合策略交易，取得了稳固的收益。同期，进一步裁减投资组合的信用风险，加强 东谈主才梯队建设、擢升投研智商；坚持科技赋能，完善投研系统建设。   公司繁衍品业务稳步发展，遵循合规、匹配、审慎和透明的原则，建立并完 善金融繁衍品业务管制体系。场外繁衍品业务结合商场需求，在居品结构、居品 形式、应用场景等方面赓续改进，为机构客户提供定制化繁衍居品和抽象金融服 务决策。作念市业务方面，公司新赢得了上证 50ETF 期权、沪深 300ETF 期权主作念 市商经验，拓展了作念市服务范围，提高了流动性服务质料。2024 年上半年，公司 场外繁衍品业务紧密贴合商场需求，在居品结构、居品形式及践诺应用场景上探 索改进旅途，通过提供定制化的金融居品及抽象繁衍服务决策，不竭顺情绪构客 户种种化需求，开拓繁衍品业务商场。   （3）投资银行业务   投资银行业务指公司向客户提供包括承销与保荐、上市公司并购重组财务顾 问、公司债券受托管制、非上市公众公司推选、资产证券化等具有投资银行本性 的金融服务。   公司主要通过全资子公司长江保荐开展承销保荐类业务。连年来，长江保荐 赓续围绕国度政策导向，冉冉转向顺应高质料发展、产业结构转型升级等国度战 略重心产业主张深耕，已取得一定进展。2023 年，长江保荐行业智商进一步取得 打破。在军工技俩边界，厚植央企、民营军工技俩基础，积蓄增长动能；在生物 医药技俩边界，全面完善医药产业链客户布局，客户涵盖医药中间体、原料药、 改进药等多个细分边界；在半导体行业边界，服务中枢赛谈要害客户，引发产业 先进动能。2023 年全年，长江保荐策略性新兴产业股权技俩完成 6 单、获批文 3 单、过会 4 单、在审 5 单。在区域深耕方面，湖北地区算作主要深耕地区，长江 保荐各业务部门协力深耕“家门口”商场。2023 年全年，在湖北地区整个完成技俩 设立专门团队算作湖北地区技俩开发“主力军”，深入践行深耕湖北策略，助推根 据地服务走深走实；江浙沪地区商场后劲大，在原有专门团队牵头深耕的基础上，    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 赓续增多东谈主力插足，进一步加大江浙沪地区的深耕力度；西南区域通过多个业务 团队共同深耕开拓，已取得一批重要效率：2023 年全年，公司在西南地区完成项 目 3 单，其中 IPO 技俩完成 2 单，并排川渝商场第 2 位。2023 年全年，长江保 荐刊行完成 IPO 技俩 8 单，抽象排行第 13 位，其中创业板 IPO 5 单，商场排行 并排第 5 位，科创板 IPO 2 单，商场排行第 12 位；全年新增 IPO 过会技俩 6 单， 商场排行并排第 14 位；IPO 在审技俩 17 单，商场排行并排第 11 位。新三板业 务方面，完成推选挂牌 8 家，商场排行第 13 位；股票定向刊行 18 次，召募金额 达 10.73 亿元，位列商场第 3；赓续督导新三板挂牌公司 209 家，位列商场第 6， 业务方针居于行业前方。2024 年上半年，长江保荐完成 IPO 技俩 1 单，商场排 名并排第 13 位，与昨年同期比拟上升 3 位，北交所排行并排第 3 位；再融资项 目 1 单，商场排行并排第 15 位，与昨年同期比拟上升 6 位；股票主承销家数 2 家，商场排行并排第 14 位，与昨年同期上升 4 位。罢休陈说期末，长江保荐股 权在审技俩整个 10 单，其中 IPO9 单、再融资 1 单，整个商场排行并排第 15 位。 完成新三板推选挂牌技俩 4 单，商场排行并排第 4 位；新三板定向刊行次数 4 次， 商场排行并排第 8 位；赓续督导家数 204 家，商场排行第 6 位。 镇化建设专项债、乡村振兴专项债、绿色债、碳中庸债、可续期债及优质企业债 等改进品种。2023 年，公司承销债券中主体评级 AA+及以上占比达 74%，优质 客户占比不竭擢升。陈说期内，公司整个主承销债券 95 只，范围 297.2 亿元：其 中企业债 7 只，范围 24.62 亿元；公司债 61 只，范围 204.55 亿元；非金融企业 债务融资器用 27 只，范围 68.03 亿元。陈说期内，公司地方债分销只数整个 111 只，中标范围 71.62 亿元。公司主承销的债券中，23 宿控 V1 由公司沉静主承销， 刊行范围 3.95 亿元，为江苏宿迁地区在交易所告捷刊行的首单乡村振兴公司债 券；23 光控 K1 由公司牵头主承销，刊行范围 20 亿元，是深交所首单亦然中西 部地区首单告捷刊行的集成电路专项科技改进公司债券；GC 三峡 YK 由公司牵 头主承销，刊行范围 15 亿元，契合了碳中庸、绿色、科技改进等发展理念，有 力地扶直了清洁能源业务发展与科技自立自立。2024 年上半年，公司整个主承 销债券 52 只，范围 125.55 亿元，其中：企业债 1 只，范围 2.04 亿元；公司债 20 只，范围 57.46 亿元；非金融企业债务融资器用 31 只，范围 66.05 亿元，公司地    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 方债分销只数整个 58 只，范围 45.25 亿元。公司主承销的债券中，长江产业投 资集团有限公司 2024 年面向专科投资者公开刊行企业债券(第一期)，刊行范围 9 亿，是该企业历史上初度告捷刊行 10 年期债券，亦然公司践行“深耕湖北”战 略的重要效率之一；青岛澳柯玛控股集团有限公司 2024 年度第一期中期单子， 刊行范围 7 亿，是公司首单纯产业类债券，体现了公司响应监管敕令积极指引资 本赋能产业发展。   （4）资产管制业务   资产管制业务指公司向客户提供聚拢资产管制、定向资产管制、专项资产管 理、公募基金管制等业务，公司下设全资子公司长江资管从事资产管制相关业务。   公司全资子公司长江资管主要开展资产管制、公募基金管制等业务。2023 年， 长江资管赓续打磨投研团队，构建东谈主才梯队；渠谈布局全面怒放，银行多家准入 破冰，居品事迹逾越显着。长江资管加强居品布局和渠谈拓展，公募私募业务稳 步发展，业务结构赓续优化，发展基础赓续得到夯实。渠谈全面外拓，打造以银 行、非银机构、互联网平台、长江证券四线业务团队，快速擢升同类型客户的响 应效率与服务质料，多类渠谈鞭策重心居品赓续营销，同期聚焦互联网念念维，支 撑居品放量。长江资管严格按照监管要求，完善公司运行机制，擢升里面管制水 平。通过完善内控治理机制，擢升自动化水平，灵验结果合规风控前置化管制， 强化公司合规筹划的护城河。罢休 2023 年末，长江资管总范围与昨年比拟基本 持平，公募基金业务范围较昨年同期增长 13%。同期改善居品布局后加速居品发 行进程，新址品均在有序鞭策刊行，不竭丰富居品货架，缓和客户多元化需求； 专项居品新发 5 只，范围 30.89 亿元；公募基金新发 5 只，范围 23.56 亿元；私 募居品新发 21 只，范围 11.82 亿元。罢休 2024 年 6 月末，长江资管管制总范围 较 2023 年末增长 8.21%，公募基金业务范围增长 60.02 亿元，增幅 33.53%。报 告期内，长江资管新发居品 14 只，范围 25.32 亿元，其中：专项居品 1 只，范围   公司持有长信基金 44.55%股权，长信基金主要开展基金管制业务。连年来， 在行业举座范围增速放缓的情况下，长信基金总范围已一语气五年保持正增长， 举座增幅。权益举座事迹相对放心，中枢居品长信金利和长信银利弘扬出色、排     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 名靠前，其中长信金利趋势混杂赢得中国证券报颁发的 2023 年度金牛奖—“五年 期开放式混杂型赓续优越金牛基金”奖项；固收举座事迹显赫改善，根据海通证 券排行，固收类基金近十年龄迹行业排行第二（净值诡计罢休 2023 年 12 月 29 日，评级日历 2023 年 12 月 31 日）；量化类居品事迹和排行弘扬放心，深受投 资者招供。罢休陈说期末，长信基金管制居品总和为 124 只，净资产总范围 净资产范围 57.74 亿元。2024 年上半年，长信基金管制总范围创历史新高，各维 度排行较 2023 年末均有擢升并放心相沿行业前 1/3 分位。陈说期内，长信基金 新成立公募基金居品 2 只，召募总范围 6.27 亿元。罢休陈说期末，长信基金管 理居品总和为 130 只，净资产总范围 1，994.62 亿元，其中公募基金 88 只，净资 产范围 1，900.50 亿元；专户快乐居品 42 只，净资产范围 94.12 亿元。    （5）另类投资及私募股权投资管制业务    另类投资及私募股权投资管制业务是指股权投资、技俩投资及管制或受托管 理股权类投资并从事相关参谋服务等业务。    公司通过全资子公司长江改进开展另类投资业务。长江改进以股权投资业务 为中枢业务，以“产业聚焦、研究驱动”算作统治性竞争策略，通过深度产业研究 发掘投资契机。2023 年度，长江改进投资技俩数目和范围稳步增长，共完成 7 个 股权投资技俩及科创板跟投技俩。技俩主要聚焦信息技艺、新能源、生物医药极 具发展远景的细分边界，并对所投技俩进行紧密、赓续地追踪和投后管制，技俩 情况渊博。2023 年，长江改进已累计完成 50 余个股权投资技俩及科创板跟投项 目。长江改进 2023 年结果营业收入 3.36 亿元，净利润 2.33 亿元，创历史新高。    长江本钱算作公司召募并管制私募股权投资基金的平台，充分阐发金融机构 服求实体经济作用，以国度政策为导向，深耕产业与区域，聚焦新能源与节能环 保、新材料、东谈主工智能与数字经济、军工与高端装备等边界开展股权投资业务， 陪同企业成长，助力企业发展壮大。2023 年，长江本钱新设 8 只基金，告捷备案 范围 120 亿元的安徽新能源和节能环保产业主题母基金，私募股权基金管制范围 进一步擢升，投资范围与质料结果稳步增长，资金回笼与资产轮动加速。陈说期 内，长江本钱获评清科研究中心 2023 年中国股权投资年度排行“2023 年中国私 募股权投资机构 100 强”；中国证券报第七届中国股权投资金牛奖评比“金牛最好    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 IPO 案例”；湖北省创业投资同行公会第七届湖北省创业投资行业评比“创业投资 了得孝敬奖”“最活跃股权投资机构”“最好产融结合改进奖”“最好区域产业投资 机构”；湖北省证券投资基金业协会 2022 年度合规风控、社会包袱与企业培育评 选“合规风控体系建设示范机构”“ESG 投资示范机构”“湖北上市后备企业培育示 范机构”。2024 年上半年，长江本钱新设 2 只基金，私募股权基金管制范围稳步 擢升，管制费收入再改进高；新增投资 2 个股权技俩、2 只子基金，对细分边界 进行深度研究，进一步精确投资主张。   （6）国际业务   公司通过控股子公司长证国际开展国际业务。2023 年，长证国际坚定落实 集团公司的国际发展策略，围绕“聚焦主业、夯实基础”的发展念念路，在国际商场 进一步推广“长江研究”品牌，重心推动研究业务、债券投资业务开展，积极鞭策 经纪业务、资管业务、投行业务赓续发展，同期不竭提高公司运营智商，保障公 司得当筹划。 长证国际严格落实两地监管要求，贯彻集团公司垂直管制，不竭提高合规风控内 控智商，强化东谈主才队列建设，冉冉优化东谈主才结构，筹划智商和举座管制水平得到 赓续擢升。2024 年上半年，长证国际以“聚焦主业、夯实基础”为筹划策略，聚 焦要害业务边界，积极捕捉商场契机。研究业务发展进入新阶段，财富管制业务 加速转型升级，债券业务得当鞭策，其他重心业务有序开展。同期，长证国际持 续强化里面管制，严格落实垂直管制要求，赓续加强合规与风险管制，保障公司 得当筹划；强化公司东谈主才梯队建设，完善东谈主才激励机制，擢升公司筹划智商与管 理水平。   （二）刊行东谈主所属行业状态   证券行业是典型的周期性行业，行业筹划状态与证券商场走势以及宏不雅经济 密切相关。经过快要三十年的发展，我国证券商场从不熟练缓缓走向熟练，从监 管缺位到监管冉冉完善，从初具范围到不竭发展壮大。伴跟着我国证券商场的规 范发展，证券行业为服求实体经济、推动国民经济增长作念出了要紧孝敬，照旧成 为我国国民经济中的一个重要行业，并呈现出螺旋式增长的态势。 需求收缩、供给冲击、预期转弱的三重压力下，产业链体系自满出较强韧性，货     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 币政策总体以稳为主，保持流动性合理充裕，以结构性器用精确指引实体转型； 本钱商场更动向纵深鞭策，北交所赶快成立、开市，注册制全面实施在望，证券 行业高质料发展。当前，在政策指引、开放加速和日益是非的竞争布景下，证券 行业正加速分化。将来，跟着注册制的全面落地，算作本钱商场中枢载体的证券 公司，有望进入新一轮成长周期。 素制约，经济增长弘扬疲弱，零落风险加重。国内需求收缩、供给冲击、预期转 弱的三重压力仍然较大，企业和住户资产欠债表有待确立，但跟着年底经济能源 探底回升，消费复苏趋势显着。货币政策总量上限制充裕，结构上精确指引，多 措并举引发微不雅主体活力，灵验匡助实体经济主体纾困，不竭巩固经济收复基础。 本钱商场更动连接向纵深鞭策，功能冉冉健全，活力和韧性显赫擢升：经过科创 板、创业板和北交所的试点探索，注册制架构的配套轨制不竭完善，全面注册制 的大幕已于 2023 年头完全开启；在鞭策高水平开放的同期，风险防控体系也在 赓续加筑中。 现弱复苏态势，产业链正重构颐养。面对复杂严峻的国际环境，国内经济收复向 好但基础仍需巩固，一方面得当的货币政策精确发力，赓续加强逆周期调度，财 政政策在特殊再融资债券和上调赤字率等主张提效，以先立后破的立场优化产业 结构转型策略，信贷需求有所收复；另一方面推动活跃本钱商场、提振投资者信 心的政策措施正加速落实，从投资端、融资端、交易端和更动端抽象施策，改善 投融资商场生态，不竭引发主体活力。对于金融行业而言，中央金融管事会议提 出金融是“国度中枢竞争力的重要组成部分”，对强国建设的作用愈加突显，深化 金融供给侧结构性更动，为经济社会发展提供高质料服务是将来发展重要任务。   本钱一级商场 2023 年度呈现股减债增态势，股票融资总范围 8，796.79 亿元， 同比减少 35.65%；其中 IPO 融资金额 3，589.71 亿元，同比下滑 31.27%；股票再 融资范围 5，207.08 亿元，同比减少 38.36%；券商主承销债券总范围 9.82 万亿元， 同比上升 16.49%。二级商场方面，2023 年结果股票基金交易额 479.99 万亿元 （双边），同比下降 3.10%。商场指数全线回撤，上证指数着落 3.70%，深成指 着落 13.54%，创业板指着落 19.41%。     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 济运行回升向好，内生发展动能积蓄改动。中央对货币政策实施逆周期调度，强 调合理增长与平衡投放，推动社会抽象融资成本稳中有降；财政政策连接相沿紧 平衡状态，缓释地方债务风险。新“国九条”出台后，强调以“稳中求进、以进 促稳、先立后破”为经济发展主基调，深切把抓金融管事的政事性、东谈主民性，全 面加强金融监管提神风险，确保监管“长牙带刺”，服务新质出产力发展，加速 建设金融强国。围绕本钱商场轨制的一揽子政策更动赓续落地，对上市公司质料、 投融资平衡、中介机构高质料发展和引入中耐久资金等作出了相应的颐养，对资 本商场中介机构建议了新的更高要求。证券公司明确了以功能性为导向的高质料 发展旅途，助力实体经济并贵重本钱商场稳固发展，全面提高风险订价智商，压 实本钱商场“看门东谈主”扮装。 总范围 1，011.85 亿元，同比减少 80.95%，其中 IPO 融资金额 302.72 亿元（刊行 日口径），同比下滑 86.16%，股权再融资范围 709.12 亿元，同比减少 77.31%； 券商主承销债券总范围 4.66 万亿元，同比上升 2.17%。二级商场方面，2024 年 上半年沪深两市结果股票基金交易额 230.40 万亿元（双边），同比下降 7.62%； 商场指数不同程度回落，上证综指着落 0.25%，深证成指着落 7.10%，创业板指 着落 10.99%。    （三）刊行东谈主濒临的主要竞争状态    较永劫间以来证券行业高度依赖零卖经纪及投资银行等传统收入，价钱成为 主要竞争技巧，行业竞争极端是非。当今证券行业正在酝酿转型与分化，将来可 能通过改进改变现存的竞争阵势。当前，行业的竞争呈现以下特质：    证券公司分类监管实施以来，监管部门饱读吹改进类证券公司在风险可测、可 控和可承受的前提下，进行业务改进、筹划方式改进和组织改进。但由于改进类 业务受限于商场熟练度以及政策环境，各证券公司的改进类业务开展比较有限， 业务种类相对单一，不同证券公司之间的盈利模式各异化程度较低，主要收入来 源依旧为经纪、自营、投行三大传统业务，同质化竞争茂盛比较了得。经纪业务 方面，证券公司佣金率竞争加重，经纪业务的竞争正从单纯的通谈服务竞争转向   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 专项快乐和服务智商的竞争；自营业务方面，其范围受到本钱金的限定，事迹与 商场走势息息相关，自营业务的波动性较高；投资银行业务方面，大型证券公司 业务上风显着，跟着中小板和创业板融资总量的不竭扩大，以及科创板与创业板 注册制的推出，各证券公司加大对中微型、以及科创板技俩的储备和争夺力度， 竞争愈加是非，对于券商投行的订价智商和销售智商建议了更高要求，倒逼投行 由传统通谈服务模式向抽象金融服务提供商转型。跟着融资融券、国债期货、股 指期货等改进业务推出，以及私募投资基金等业务的进一步发展，证券公司盈利 模式将缓缓多元化，改进业务在将来盈利增长中的重要性将不竭涌现。   证券行业的鸠合度呈擢升趋势，部分优质证券公司收拢机融会过收购兼并、 托管、重组等方式结果了低成本彭胀，扩大了商场份额，具有强盛抽象竞争力的 宇宙性大型证券公司与在某些区域商场、细分商场具有竞争上风的中型证券公司 共存的行业阵势日益涌现。此外，由于证券行业在系数这个词金融业中处于重要隘位， 客不雅上要求进行严格监管，设立行业准入管制和本钱进入壁垒，结合金融改进对 从业东谈主员教会要求的提高等制约因素，导致证券行业鸠合度和进初学槛不竭提高， 现存证券公司濒临新进入者竞争的压力相对较小。   一方面，证券行业国际化竞争不竭加重，当今我国照旧有多家外资参股证券 公司，在机制、本钱、技艺、东谈主才等多方面具有强盛的竞争上风，对内资证券公 司组成冲击；另一方面，生意银行、保障公司、信托公司等金融机构向证券业渗 透，越来越多地参与证券业务，混业竞争形式加重。   （四）刊行东谈主筹划方针及策略   公司法东谈主治理结构健全完善，落实党委前置研究范例，了得党委在公司治理 中的作用，股东大会、董事会、监事会和筹划管制层权责知道、主张一致，形成 了党委把抓主张、董事会策略决策、监事会沉静监督、管制层负责落实的治理结 构，保障了公司的科学决策和得当筹划，为公司策略实施、筹划管制和业务拓展 营造了渊博的里面环境；公司具有多元化的股东类型和科学合理的股权结构，为 公司发展带来丰富的外部资源和商场活力。陈说期内，公司在进一步知道发展战      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 略的基础上赓续推动策略落地，紧跟国度导向，以“服求实体经济发展、服务客 户财富增长”为起点，升级服务模式，打造长江特色，围绕“零卖、机构、企业” 三类客户和“财富、机构、投行、自营、资管、国际”六伟业务，推动业务打破与 改进，致力于成为有特色的当代化投资银行。在知道的策略指引下，公司不竭强 化专科智商和管制水平，里面管制愈加科学表率，表里协同愈加顺畅高效，股权 治理结构愈加完善，资产质料稳步向好，中枢上风赓续夯实，高质料发展赓续推 进。   公司高度兴趣研究业务，矢志不移擢升投研智商，依托皆全的业务经验、领 先的服务智商及金融科技的全面赋能，抽象实力稳居行业前方，保持较强商场影 响力，同期组开国际客户服务团队，鞭策研究业务国际化。2023 年公募佣金收入 市占率连接保持在高位水平，私募客户服务深化转型发展，蝉联“新财富原土最 佳研究团队”第别称，得分创历史新高，获评“新财富最具影响力研究机构”第二 名、“新财富最好 ESG 实践研究机构”第二名等奖项，蝉联金麒麟最好分析师评 选“最好研究机构”第别称，获评水晶球原土金牌研究团队第别称、金牛奖五大金 牛研究机构。2024 年上半年，公募佣金市占率连接保持在高位水平，非公募业务 深化转型发展，进一步鞭策研究业务国际化布局，抽象研究服务品牌影响力不竭 擢升。公司财富管制加速转型，依托宇宙性网点，以资产配置为中枢为客户提供 全生命周期财富管制服务，助力客户结果财富保值升值。2023 年财富管制业务 连接阐发事迹压舱石作用，客户数目赓续增长，收入结构不竭完善；投顾队列结 构优化，投顾收入创历史新高，鼎力发展机构经纪和超高净值客户服务，财富管 理转型效果显着，策略布局效果将在将来进一步涌现。2024 年上半年财富管制 业务赓续夯实发展根基，主要业务排行保持放心，金融居品布局不竭优化；强化 投顾业务长久布局，协同服务模式升级，投顾居品出产东谈主数再改进高，鼎力发展 机构经纪和超高净值客户服务，财富管制转型步履加速。   公司永久坚持“稳”字当头，秉持“践诺重于形式”的合规管制理念，结果 安全与发展灵验平衡，健全全面风险管制体系，灵验掩饰公司各部门、子公司、 分支机构和业务条线，一语气决策、执行、监督、反馈等各个方法，确保公司各项    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 主要风控方针均赓续顺应监管方针，具有较强的风险抗击智商。陈说期内，公司 赓续夯实合规管制基础，鞭策合规主动前置，落实一线履职尽责；加强长效合规 机制建设，推动专项治理搜检，优化合规内控轨制，形成灵验监督机制；强化合 规文化宣导，深化合规研究，对外输出多项合规文化建设效率；积极开展业务课 题研究，强化前瞻性管控，完善重心业务风控体系，动态管制风控方针；赓续打 造数字风控抓手，完善全面风险管制平台，擢升数字化风控智商，为公司行稳致 远添砖加瓦。   公司高度兴趣科技赋能，赓续加大金融科技研究插足，保障运维放心，强化 技艺撑持，打造科技品牌，为前台业务开展和管制模式优化提供有劲的技艺扶直， 助力公司数字化转型，鞭策高质料发展。陈说期内，公司遵循“守底线、强中线、 拓上限”的管制方针，深度践行“敏前台、强中台、稳后台”的 IT 筹备，赓续 构建 IT 中枢智商。深化落实“运维+安全+研发”一体化融会管制体系，引入 DevOps 国标体系，确保中枢系统可用率方针和可靠性方针保持 100%；强化技艺 撑持平台，优化管制扶直中台，鞭策信创试点管事，为公司数字化转型提供能源； 夯实 AI 大模子技艺底座，构建基于 AI 大模子的“灵曦”2.0 智能适配体系，实 现与业务场景精确匹配；通过模范改进型企业认证，鞭策共创实验室建设，相接 行业信息技艺研究课题，打造金融科技品牌。   公司永久把“酬金社会、反哺社会”视为企业的初心管事，深入服务国度战 略、勤奋履行社会包袱，坚定作念社会包袱的践行者、倡导者、传播者，在遵法、 合规创造财富的同期，回馈社会。公司以金融管事的政事性和东谈主民性为指引，充 分阐发金融服求实体经济作用，强化功能性定位。一方面在拓宽融资渠谈、裁减 融资成本、促进产业升级、表率企业治理等方面阐发积极作用，为实体企业提供 全场合、抽象化金融服务，指引优质本钱流向国度重心扶持的策略新兴产业，推 动产业颐养、区域发展和新经济增长。另一方面，公司建立“造血式” 帮扶长 效机制，指引本钱、技艺向帮扶地区聚集，助力乡村结果全面振兴，连年金融帮 扶融资额超 130 亿元，范围稳居行业前方，2024 年上半年累计落实 9 项公益捐 赠，整个近 120 万元，赓续鞭策“长江寻味”系列助农文创居品，以文化品牌激    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 活乡村产业发展新动能。公司社会包袱实践案例赢得社会庸碌招供，一语气多年获 得中证协社会包袱专项管事满分评价，2023 年获评“中国金鼎奖-最具社会包袱 感券商”“超卓 ESG 践行上市公司”“金桥奖了得 ESG 实践企业”等。   公司不竭丰富东谈主才发展体系建设实践，以蛊惑、培养和留下优秀东谈主才，致力 于结果公司和职工的共同发展。公司坚持内生增长理念，探索年青职工的培养路 径，畅达应届毕业生职级晋升通谈，保障应届毕业生晋升节律。公司健全完善市 场化的筹划管制机制，切实营造风清气正、管事创业的渊博氛围。公司建立和完 善激励拘谨机制，优化以智商、价值孝敬为导向的职级评估体系；年度绩效管制 围绕公司策略，灵验阐发绩效考核的指引作用，推动促进业务发展与转型；优化 收入分拨机制、业务协同机制，坚持与行业对标，强化落实监管导向。陈说期内， 公司强化东谈主才配置与发展，表率组织管制，不竭擢升组织效率；优化干部管制， 重心完善干部管制体制机制，妥善作念好干部选用，加强分支机构干部管制；优化 绩效管制体系，完善绩效考核方针，擢升绩效管制效率。   （五）刊行东谈主领有的业务资质情况   公司领有较皆全的证券业务资质，母公司业务经验主要包括：证券经纪业务 经验、证券投资参谋业务经验、证券（不含股票、上市公司刊行的公司债券）承 销经验、证券自营业务经验、融资融券业务经验、证券投资基金代销业务经验、 为期货公司提供中间先容业务经验、代销金融居品业务经验、径直投资业务经验、 股票期权作念市、结算业务经验、上交所股票期权经纪、自营业务经验、柜台交易 业务经验、港股通业务交易经验、互联网证券业务试点经验、股权激励行权融资 业务试点经验、股权激励限定性股票融资业务经验、私募基金抽象托管业务经验、 权益类收益互换业务、主办券商推选业务和经纪业务经验、主办券商作念市业务资 格、自营业务参与国债期货业务经验、代办股份转让主办券生意务经验、网上证 券委用业务经验、受托投资管制业务经验、债券质押式报价回购业务试点经验、 商定购回式证券交易业务试点经验、深港通下港股通业务交易权限、银行间商场 东谈主民币利率互换业务经验、转融通业务经验、转融通证券出借交易权限、证券业 务外汇筹划经验、进入银行间同行拆借商场和债券商场经验、从事短期融资券承 销业务、短期融资券承销业务经验、中国结算证券质押登记业务委用代理经验、    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 中国结算甲类结算参与东谈主经验、期权结算业务经验、电信与信息服务业务筹划许 可证（ICP 证）、短信息类服务接入代码使用经验、深交所股票质押式回购业务 交易经验、上交所股票质押式回购业务交易经验、上交所固定收益证券抽象电子 平台一级交易商经验、上交所巨额交易系统及格投资者经验、上交所会员经验、 深交所会员经验、上交所专项业务经验、深交所专项业务经验、上交所基金作念市 一般作念市商经验、上证 50ETF 期权作念市业务经验、上交所债券假贷经验、深交所 债券假贷经验、Level-2 行情筹划许可证、北京金融资产交易所抽象业务平台业 务、沪深 300 交易型开放式指数基金流动性服务商、沪深 300ETF 期权作念市商资 格、汇集版增强行情筹划许可证、证券投资基金托管经验、创业板转融通业务资 格、非金融企业债务融资器用主承销业务经验、场外期权业务二级交易商、参与 科创板转融券商场化商定陈诉经验、北交所会员经验、北交所经纪业务经验、深 交所质押式报价回购业务经验、个东谈主待业金基金销售、深交所上市基金作念市经验、 创业板 ETF 期权一般作念市商经验、上交所中证 500ETF 期权一般作念市商经验、深 交所中证 500ETF 期权一般作念市商经验、深证 100ETF 期权一般作念市商经验以及 北京证券交易所融资融券交易权限。子公司单项业务经验主要包括：证券（限股 票、上市公司刊行的公司债券）承销与保荐、与证券交易、证券投资行动相关的 财务参谋人、商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资参谋、期货资产管制、公开 召募证券投资基金销售业务、银行间债券商场业务、筹划证券期货业务许可证（公 募）、境外证券投资管制业务（QDII）、特定客户资产管制业务（专户）、保障 资金管制经验、证券资产管制、公开召募证券投资基金管制业务、受托管制保障 资金业务经验、私募基金管制东谈主经验、期货合约交易、就期货合约提供意见、就 证券提供意见、提供资产管制、就机构融资提供意见、证券交易以及放债东谈主执照。 八、媒体质疑事项   刊行东谈主陈说期内不存在对刊行东谈主偿债智商和出产筹划酿成要紧不利影响的 媒体质疑事项。 九、刊行东谈主里面管制轨制的建立及运行情况   公司根据法律法例、行业及上市公司监管要求、公司表率管制和业务发展等    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 需要制定了健全的里面管制轨制并灵验运行，能够合理保证公司筹划管制正当合 规、资产安全、财务陈说及相关信息信得过完好，提高筹划效率和效果，促进结果 发展策略。2021 年、2022 年、2023 年中审众环均对公司里面抑遏进行了审计， 并出具了《里面抑遏审计陈说》，说明公司在各审计基准日按照《企业里面抑遏 基本表率》和相关规矩在系数要紧方面保持了灵验的财务陈说里面抑遏。公司将 赓续开展里面抑遏轨制建设，赓续强化轨制执行，不竭加强合规培训与监督搜检， 保障公司表率运作和健康赓续发展。   公司在司帐核算、财务管制、风险抑遏、要紧事项决策等方面的里面管制制 度建立情况如下：   （一）司帐核算、财务管制轨制   公司根据《公司法》、《司帐法》、《金融企业财务法律解释》等相关法律法例 制定完善了《长江证券股份有限公司财务管制轨制》、《长江证券股份有限公司 司帐轨制》等，形成了较为完好的财务管制和司帐抑遏系统。公司的财务管制实 行统一核算、统一管制、分级负责的原则，在公司按照轨制规矩对财务管事统一 管制、统一指导的基础上，财务管制体系中各层级、各岗亭按摄影应的职责和权 限履行财务管制职责，承担相应的包袱。   （二）风险抑遏轨制、合规管制轨制   公司按照内控、合规管制的要求，建立了完好的风控合规管制轨制与合规管 理轨制，包括：《长江证券股份有限公司商场风险管制办法》、《长江证券股份 有限公司信用风险管制办法》、《长江证券股份有限公司操格调险管制办法》、 《长江证券股份有限公司流动性风险管制办法》、《长江证券股份有限公司流动 性风险救急筹备》、《长江证券股份有限公司风险抑遏方针管制表率》、《长江 证券股份有限公司合规考核及问责管制规矩》、《长江证券股份有限公司合规风 险抑遏委员会管事细目》、《长江证券股份有限公司合规风控东谈主职管事细目》、 《长江证券股份有限公司合规管当事者谈主员管制办法》等。这些基本管制轨制的制定、 改造，促进公司将合规管制和风险抑遏的触角蔓延到公司各项业务中，涵盖至业 务开展事前、事中、过后等阶段。   同期，公司全面改造《子公司管制办法》及配套细目，切实擢升子公司合规   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 风控智商和筹划管贤人商；加强对子公司风控管制的扶直力度，对子公司东谈主员招 聘、干部管制、教训培训、跟岗交流等方面实行统一管制并提供风险管制器用支 持；强化数据连通，夯实管制基础；冉冉将公司合规管制平台、风险信息管制平 台、财务分享平台、流动性管制平台、管制报表平台蔓延至各子公司，冉冉结果 数据分享，增强个性化分类指导，确保公司统一管制理念法律解释落到实处。   另外，公司加强反洗钱管制。反洗钱管事连接贯彻“风险为本”原则，组织开 展洗钱与恐怖融资风险评估，获胜通过中国东谈主民银行武汉分行组织的专项复评， 同期，通过多项举措加强管制，切实履行反洗钱职责。在健全轨制层面。制定公 司《洗钱与恐怖融资风险管制轨制》，改造公司《反洗钱管制办法》及相应的实 施细目等内控轨制，顺应监管步地变化与公司践诺。在系统监控层面。升级改造 反洗钱系统，完成反洗钱搜检数据接口开发，实时将可疑交易报送至新版报送端 口；开发完成非经纪业务反洗钱管制系统；新增疑似场外配资监控模子、对敲交 易监控模子、内幕交易控制商场监控模子等可疑交易监控方针，扩大可疑交易监 控范围。在客户管制层面。组织全面开展非经纪业务与经纪业务客户身份识别整 改管事，强化对高风险业务、高风险客户的日常管制；积极开展客户身份识别、 客户资料及交易记录保存、客户风险等级永诀、大额和可疑交易报送、反洗钱检 查等管事。   公司以《证券公司全面风险管制表率》为指引，构建了全面风险管制体系基 本架构，赓续打造和夯实能够结果风险全掩饰、可监测、能计量、有分析、能应 对的全面风险管制体系，不竭加深风险管制单元在业务中的浸透智商和管控智商， 深化对各种业务与子公司的风险全过程管制，确保公司各种风险可测、可控、可 承受。   （1）管制理念。公司推广专科、得当、主动、全员的风险管制文化，莳植 筹划风险的管制理念，倡导“风险管制东谈主东谈主有责”“主动管制风险”“风险管制创造 价值”的中枢风险不雅。   （2）组织架构。公司构建档次知道的风控组织架构，包括董事会决策授权、 监事会监督搜检、筹划层径直带领、风险管制职能部门全面推动，子公司、业务 部门和分支机构密切配合五个层级，形成业务部门自控、相关部门互控、风险管 理职能部门监控的三谈防地，从审议、决策、执行和监督等方面确保公司风险管      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 理的合理灵验。   （3）管制轨制。公司风险管制轨制按层级永诀为四级轨制体系，即一级制 度——提要性风险管制轨制；二级轨制——按专科风险类别（流动性风险、商场 风险、信用风险、操格调险、声誉风险、洗钱风险）和特定风险管制边界（风控 方针、压力测试、风险计量等）制定的风险管制办法；三级轨制——按业务条线 和特定风险管制边界制定的风险管制实施细目或管制表率；四级轨制——部门层 面的风险管制细目。同期，公司通过评价、搜检、稽核等措施对各子公司、业务 和管制部门、分支机构的轨制执行情况进行核查，保障风险管制轨制得到灵验执 行。   （4）计量体系。公司领受定性和定量相结合的方法，按照风险的影响程度 和发生的概率对识别的风险进行分析计量，并进行等级评价或量化排序，确定关 真贵心和优先抑遏的风险，并在沟通风险关联性的基础上，汇总公司层面的风险 总量，审慎评估公司濒临的总体风险水平。风险计量体系主要应用于量化评估和 名额管制，结合当今管制状态来看，其运行机制已比较熟练，各种已使用的风险 方针、模子等赓续合理灵验。   （5）信息系统。公司已建立顺应公司管制发展需要的全面风险管制平台、 净本钱并表管制系统和各专科风险管制系统，掩饰公司主要风险类型、业务条线、 各部门、分支机构及子公司，扶直风险信息采集、数据分析、风险方针监控预警 以及压力测试等功能。   （6）应酬机制。公司根据风险评估和预警结果，遴聘与公司风险偏好相适 应的风险藏匿、裁减、搬动和承受等应酬策略，建立掩饰各项业务、各种风险的 风险应酬机制，包括合理、灵验的资产减值、风险对冲、本钱补充、范围颐养、 资产欠债管制等方式，并根据公司践诺情况的变化，实时颐养相应的风险应酬策 略。公司针对流动性危境、交易系统事故等要紧风险和突发事件建立风险救急机 制，明确救急触发条件、风险处置的组织体系、措施、方法和范例，并通过压力 测试、救急演练等机制进行赓续改进有责”“主动管制风险”“风险管制创造价值” 的中枢风险不雅。      （三）要紧事项决策轨制   公司要紧事项决策范例按照《公司轨则》以及公司其他管制轨制的规矩进行。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 明确了股东大会是公司的最高权力机构，董事会是公司的常设决策机构，向股东 大会负责并陈说管事，监事会为公司筹划行动的监督机构，公司筹划管制层则负 责公司日常筹划管事。   （四）资金运营内控、资金管制运营及短期资金调度救急预案   刊行东谈主坚持资金统一管制运作，强化资金头寸和现款流量管制，通过信息化 平台动态诡计将来各个期限的资金缺口，评估资金支付智商；刊行东谈主建立了优质 流动性资产储备机制，多元化配置流动性资产，提高流动性管贤人商，提神流动 性风险；刊行东谈主如期开展流动性风险压力测试，预测资金缺口及最短糊口期，评 估风险承受智商，不竭提高风险应酬智商；刊行东谈主如期进行流动性风险救急演练， 不竭完善流动性风险救急机制，提高流动性风险救急处置智商。   刊行东谈主凭借较为完善的资金管制轨制及渊博的信用水平，能够在发生救急事 件时，启动短期资金调度救急预案，通过外部融资、颐养公司业务范围等技巧， 灵验化营救急风险事件。 十、刊行东谈主罪犯违纪情况   （一）刊行东谈主正当合规筹划情况   罢休召募说明书签署日，公司不存在影响本期债券刊行的行政处罚或行政监 管措施。2021 年于今公司合并范围内被监管部门采取的行政处罚或行政监管措 施的情况如下： 策不审慎，投资对象尽责调查和风险评估不到位等问题，被中国证监会采取责令 改正措施；杨忠算作长江资管总司理、吴迪算作长江资管合规负责东谈主，被中国证 监会采取监管言语措施的决定。长江资管已进行整改自纠，并按时向中国证监会 上海监管局提交整改陈说。 出《对于对长江证券盐城世纪大路营业部采取责令改正措施的决定》（〔2022〕 理，实时梳理整改，加强职工及牙东谈主培训教训，作念好职工执业步履和重心场合      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 监控等管事，坚决根绝类似步履发生。 保荐有限公司、韩松、梁彬圣作出《对于对长江证券承销保荐有限公司、韩松、 梁彬圣采取出具警示函措施的决定》（〔2022〕136 号），指出该子公司存在履 行赓续督导职责过程中未尽到勤奋尽责义务等问题。公司督导该子公司加强勤奋 尽责，尽责推选刊行东谈主证券刊行上市，赓续督导刊行东谈主履行表率运作、遵守承诺、 信息败露等义务。 田浩、彭涛作出《对于对长江证券股份有限公司当阳子龙路证券营业部等采取出 具警示函措施的决定》（〔2023〕2 号），指出该营业部存在职工在未取得从业 经验的情况下，从事相关展业行动。公司组织该营业部夯实内控管制，实时进行 自纠整改，对包袱东谈主员进行严肃考核问责，成立专班负责落实各项整改措施，从 管制机制、培训宣导等方面抽象发力，重心表率营业部职工无经验展业的违游记 为。 限公司算作广东嘉元科技股份有限公司 2020 年可转债赓续督导保荐机构，在履 职过程中存在未尽到勤奋尽责义务，未发现技俩公司存在研发用度司帐处理及信 息败露不准确、召募资金使用信息败露不准确、里面抑遏存在颓势且与败露的有 关里面抑遏评价信息不符等问题，对长江保荐子公司及保荐代表东谈主韩某、梁某采 取给予监管警示的决定。对此，公司高度兴趣，督导长江保荐子公司排查内控风 险隐患，不竭提高职工合规执业坚韧和技俩质料坚韧；长江保荐子公司已采取整 改措施并对上述保荐代表东谈主及相关东谈主员进行了合规问责。 理（香港）有限公司 2015 年 5 月至 2017 年 8 月期间在分隔客户款项及向客户提 供户口结片面存在违抗监管规矩及里面监控缺失问题，决定对该孙公司采取谴 责并处以罚金 340 万元港币的处罚。2023 年 8 月 21 日，香港证监会因长证国际 子公司下属长江证券融资（香港）有限公司 2015 年 9 月至 2017 年 12 月期间在 担任太平洋矿产控股有限公司等六宗上市肯求保荐东谈主过程中存在履职要紧缺失    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 问题，决定对该孙公司采取虚构并处以罚金 2000 万元港币，令其不得为任何证 券在香港联交所的上市肯求中担任保荐东谈主，自 2023 年 8 月 18 日起计为期一年， 或直至香港证监会信纳该孙公司就其保荐东谈主相关业务具备弥漫的监控措施和程 序以确保其遵循相关法律及监管规矩为止，期限以两者较长为准的处罚。对此， 公司高度兴趣，不竭强化股东包袱，督导长证国际子公司落实属地监管，健全内 控体系，正当合规筹划；长证国际子公司过甚下属公司举一反三，积极采取了系 列整改措施。 承销保荐有限公司的监管函》（深证函〔2023〕434 号），指出公司算作谷麦光 电科技股份有限公司（以下简称“刊行东谈主”）初度公开刊行股票并在创业板上市项 目的保荐机构，未按照《保荐东谈主尽责调查管事准则》等执业表率的要求，对刊行 东谈主与主要客户的业务模式、新增业务与新增客户、里面抑遏、股权转让款的资金 流向等方面存在的极端情形保持充分情切并进行审慎核查，发表的核查意见不准 确。上述步履违抗了《深圳证券交易所创业板股票刊行上市审核法律解释》第三十条、 第四十二条的规矩。深交所决定对公司采取书面警示的自律监管措施。公司筹划 管制层组织相关部门及东谈主员进行了深切反念念，要求内控部门切实加强尽责调查质 量抑遏，业务部门应当遵守监管规矩和业务法律解释，隆重严慎开展尽责调查，憨厚 守信、勤奋尽责，对刊行东谈主进行全面调查，充分了解刊行东谈主的筹划状态过甚濒临 的风险和问题，确保出具的文献信得过、准确和完好。 保荐有限公司采取出具警示函措施的决定》（以下简称《警示函》，沪证监决 2023252 号），指出公司在开展投资银行业务过程中，存在以下问题:一是投资银 行类业务里面抑遏不完善，质控、内核管事把关不到位。二是正直从业管制存在不 足，部分高管的离任审计未对其正直从业情况给予覆按评估。上述情况不顺应《证 券公司投资银行类业务里面抑遏指引》等规矩，上海证监局决定对公司采取出具 警示函的行政监管措施。对于上海证监局指出的问题，公司筹划管制层要求相关 部门采取灵验措施积极整改，在内控建设方面，公司对质控轨制进行了全面梳理， 加强投资银行技俩执业质料管制，同期，进一步优化内控过程，建立业务文献一 致性审核机制。在正直从业管制方面，公司优化正直从业审计管事底稿及陈说内      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 容，在离任审计的底稿清单里增多对公司正直从业轨制机制建设及执行情况的审 查。   针对以上监管措施，公司均按摄影关规矩和监管部门的监管要求，对长江证 券的轨制、过程、里面抑遏、业务风险等情况进行了全面自查与梳理，切实采取 了相应整改措施，确保筹划行动的正当合规，上述监管措施不会对本期债券刊行 及主承销经验组成影响。      （二）现任董事、监事和高等管制东谈主员陈说期内是否存在罪犯违纪的情况及 任职经验   公司现任董事、监事、高等管制东谈主员陈说期内未因要紧罪犯违纪步履受到行 政处罚或刑事处罚。   公司现任的董事、监事、高等管制东谈主员的任职顺应《公司法》等法律、法例、 表大肆文献以及本公司现行《公司轨则》的规矩，且现任董事、监事及高等管制 东谈主员的履历及声明均已在交易所备案，不存在违抗《深圳证券交易所股票上市规 则》中对于担任上市公司董事、监事、高等管制东谈主员规矩的情况。   公司董事、监事、高等管制东谈主员顺应《公司法》对于公司董事、监事以及高 级管制东谈主员任职经验的规矩，不存在《公司法》中所退却的情形，最近 36 个月 内未受到过中国证监会的行政处罚，最近 12 个月内未受到过证券交易所的公开 虚构，也不存在因涉嫌行恶正被司法机关立案有观看或涉嫌罪犯违纪正被中国证监 会立案调查的情形。 十一、刊行东谈主资金被控股股东、践诺抑遏东谈主过甚关联方违纪占用，以 及为控股股东、践诺抑遏东谈主过甚关联方提供担保的情形   陈说期内，刊行东谈主无控股股东或践诺抑遏东谈主，刊行东谈主不存在资金被大股东及 其他关联方违纪占用的情况。   陈说期内，刊行东谈主无控股股东或践诺抑遏东谈主，刊行东谈主不存在对外为大股东及 其他关联方提供担保的情形。     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                 第五章 财务司帐信息    本节中财务数据来自觉行东谈主 2021 年度、2022 年度、2023 年度经审计的财务 陈说及 2024 年 1-6 月财务报表。本节的财务数据及相关分析说明响应了刊行东谈主 的财务状态、筹划效率和现款流量情况。    投资者如需了解刊行东谈主的详备财务状态，请参阅刊行东谈主 2021 年度、2022 年 度、2023 年度经审计的财务陈说及 2024 年 1-6 月财务报表。以上陈说已刊登于 指定的信息败露网站。    最近三年，公司审计机构未发生变更。公司聘任中审众环对 2021 年、2022 年、2023 年的合并及母公司财务报表进行了审计，中审众环对公司 2021 年、2022 年、2023 年的合并及母公司财务报表均出具了模范无保钟情见的审计陈说（“众 环审字〔2022〕0110612 号”、“众环审字〔2023〕0100450 号”、“众环审字〔2024〕 一、司帐政策/司帐臆测变更对财务报表的影响    （一）2021 年司帐政策/司帐臆测变更对财务报表的影响    财政部于 2018 年 12 月改造印发了《企业司帐准则第 21 号——租借》（以 下简称“新租借准则”），要求在境表里同期上市的企业以及在境外上市并领受国 际财务陈说准则或企业司帐准则编制财务报表的企业自 2019 年 1 月 1 日起实行， 其他执行企业司帐准则的企业自 2021 年 1 月 1 日起实行。公司依据前述规矩对 司帐政策作出相应变更，自 2021 年 1 月 1 日起执行新租借准则。    新租借准则统一了筹划租借和融资租借下承租东谈主的司帐处理，要求运转说明 时对租借说明使用权资产和租借欠债；后续计量时对使用权资产在租借期内计提 折旧、评估减值情况并进行相应司帐处理，对租借欠债在租借期内计提利息用度； 对于短期租借和廉价值资产租借，可遴聘简化处理，按照系统合理的方法计入当 期损益。    根据新租借准则衔尾规矩，对于初度执行日前已存在的合同，本公司在初度 执行日遴聘不再行评估其是否为租借或者包含租借，并根据初度执行新租借准则           长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      的累积影响数，颐养年头留存收益及财务报表其他相关技俩金额，不颐养可比期      间信息。         对于初度执行日前的筹划租借，本公司在初度执行日根据剩余租借付款额按      初度执行日增量借债利率折现的现值计量租借欠债，按与租借欠债特殊的金额，      并根据预支房钱进行必要颐养计量使用权资产。此外，本公司对于初度执行日前      的筹划租借领受了下列简化处理：         （1）将于初度执行日后 12 个月内完成的租借，算作短期租借处理，不说明      使用权资产和租借欠债；         （2）计量租借欠债时，具有相似特征的租借领受合并折现率；         （3）使用权资产的计量不包含运转径直用度；         （4）存在续租遴聘权或隔绝租借遴聘权的，本公司根据初度执行日前遴聘      权的践诺愚弄过甚他最新情况确定租借期；         （5）初度执行日前的租借变更，本公司根据租借变更的最终安排按照新租      赁准则进行司帐处理。         对于初度执行日计入资产欠债表的租借欠债，本公司所领受的增量借债利率      的加权平均值为 4.10%-4.18%。本公司于 2021 年 1 月 1 日说明的租借欠债与 2020      年度财务报表中败露的要紧筹划租借尚未支付的最低租借付款额的调度信息如      下：                                                         单元：元                       技俩                   合并            母公司 减：2021 年 1 月 1 日尚未起租的最低筹划租借付款额          11，547，102.15     11，547，102.15    领受简化处理的最低筹划租借付款额                     15，999，568.00     13，934，353.80    其中：短期租借                                451，237.71        228，219.05        剩余租借期少于 12 个月的租借                 15，548，330.29     13，706，134.75 颐养后的最低筹划租借付款额                          468，267，077.52    367，811，872.95 上述颐养后的最低筹划租借付款额按增量借债利率折现的现值            430，142，902.57    338，145，285.33         执行新租借准则对本公司 2021 年 1 月 1 日合并及母公司资产欠债表相关项      目的影响如下：                                                         单元：元    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书             技俩                 合并               母公司 资产：    应收款项                      -22，506，314.39   -21，001，144.87    使用权资产                    454，265，849.28    359，535，792.78    其他资产                       -1，678，186.95      -241，743.53 欠债：    斟酌欠债                         147，619.05       147，619.05    租借欠债                     430，142，902.57    338，145，285.33 股东权益：    未分拨利润                       -179，680.19                 -    少数股东权益                        -29，493.49                -   执行新租借准则后，公司原领受筹划租借（领受简化处理的短期租借和廉价 值资产租借除外）方式取得的资产及支付义务需在资产欠债表中列示，导致资产、 欠债同期增多，但未对公司股东权益、净利润产生要紧影响。 会议审议通过了《对于公司司帐臆测变更及改造的议案》。根据 《企业司帐准则第 4 号——固定资产》第十九条，“企业至少应当于每年年度终 了，对固定资产的使用寿命、斟酌净残值和折旧方法进行复核。使用寿命斟酌数 与原先臆测数有各异的，应当颐养固定资产使用寿命。净残值斟酌数与原先臆测 数有各异的，应当颐养斟酌净残值”。为了愈加客不雅、合理地响应公司房屋及建 筑物的使用情况，公司抽象沟通房屋及建筑物的性质、地盘使用权剩余年限、更 新改造周期及处置回收金额等因素，自 2021 年 7 月 1 日起将房屋及建筑物折旧 年限由 40 年变更为 10-40 年、斟酌净残值率由 5%变更为 0-5%。   根据《企业司帐准则第 28 号——司帐政策、司帐臆测变更和纰谬更正》的 相关规矩，本次司帐臆测变更领受将来适用法处理，无需对已败露的财务数据进 行追溯颐养，不会对公司已败露的财务陈说产生影响。假定公司 2021 年 6 月末 的房屋及建筑物保持不变，测算本次司帐臆测变更增多 2021 年度固定资产折旧 用度 434 万元，分别减少 2021 年度包摄于母公司股东的净利润和包摄于母公司 股东权益 325 万元。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 况     公司自 2021 年 1 月 1 日起执行新租借准则，初度执行日对合并报表、母公 司报表的具体影响技俩及金额见下述颐养报表：                       合并资产欠债表                                                                   单元：元          技俩     2020 年 12 月 31 日       2021 年 1 月 1 日          颐养数 资产：     货币资金          34，513，012，375.09    34，513，012，375.09                 -      其中：客户资金      26，364，788，662.64    26，364，788，662.64 入款     结算备付金          5，638，486，343.31     5，638，486，343.31                 -      其中：客户备付       4，904，534，688.15     4，904，534，688.15 金     拆出资金                           -                    -                -     融出资金          29，858，273，925.45    29，858，273，925.45                 -     繁衍金融资产             6，569，120.14         6，569，120.14                 -     存出保证金          2，365，890，687.98     2，365，890，687.98                 -     应收款项             489，155，658.73      466，649，344.34     -22，506，314.39     合同资产                           -                    -                -     买入返售金融资产       6，221，032，060.00     6，221，032，060.00                 -     持有待售资产                         -                    -                -     金融投资：       交易性金融资      33，497，739，537.24    33，497，739，537.24 产       债权投资                         -                    -                -       其他债权投资      16，600，003，826.03    16，600，003，826.03                 -       其他权益器用       2，522，557，660.17     2，522，557，660.17 投资     耐久股权投资         1，294，922，864.06     1，294，922，864.06                 -     投资性房地产                         -                    -                -     固定资产             263，302，926.70      263，302，926.70                  -     在建工程               2，700，119.83         2，700，119.83                 -     使用权资产            不适用                 454，265，849.28     454，265，849.28     无形资产             104，657，086.72      104，657，086.72                  -     商誉                71，767，008.60       71，767，008.60                  -     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书          技俩     2020 年 12 月 31 日       2021 年 1 月 1 日          颐养数     递延所得税资产          740，779，079.08       740，779，079.08                  -     其他资产             218，763，304.91        217，085，117.96     -1，678，186.95 资产整个             134，409，613，584.04    134，839，694，931.98   430，081，347.94 欠债：     短期借债                           -                    -                 -     应付短期融资款        5，000，857，042.41      5，000，857，042.41                 -     拆入资金           4，901，701，111.10      4，901，701，111.10                 -     交易性金融欠债           78，937，816.19         78，937，816.19                 -     繁衍金融欠债            14，829，227.27         14，829，227.27                 -     卖出回购金融资产      20，085，062，439.61     20，085，062，439.61 款     代理买卖证券款       33，131，426，837.47     33，131，426，837.47                 -     代理承销证券款                        -                    -                 -     应付职工薪酬         2，510，665，813.88      2，510，665，813.88                 -     应交税费             709，336，047.68       709，336，047.68                  -     应付款项             462，659，799.72       462，659，799.72                  -     合同欠债              36，072，573.89         36，072，573.89                 -     持有待售欠债                         -                    -                 -     斟酌欠债                    500.00            148，119.05        147，619.05     耐久借债                           -                    -                 -     应付债券          37，559，394，675.05     37，559，394，675.05                 -      其中：优先股                        -                    -                 -           永续债                      -                    -                 -     租借欠债             不适用                  430，142，902.57    430，142，902.57     递延所得税欠债          109，684，527.75       109，684，527.75                  -     其他欠债             555，576，010.97       555，576，010.97                  - 欠债整个             105，156，204，422.99    105，586，494，944.61   430，290，521.62 股东权益：     股本             5，529，623，307.00      5，529，623，307.00                 -     其他权益器用           929，617，713.28       929，617，713.28                  -      其中：优先股                        -                    -                 -           永续债                      -                    -                 -     本钱公积          10，450，981，193.81     10，450，981，193.81                 -     减：库存股                          -                    -                 -     其他抽象收益            -2，988，342.99         -2，988，342.99      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书        技俩       2020 年 12 月 31 日       2021 年 1 月 1 日              颐养数     盈余公积            2，008，114，819.86     2，008，114，819.86     一般风险准备          4，522，165，452.84     4，522，165，452.84                    -     未分拨利润           5，645，921，392.53     5，645，741，712.34          -179，680.19 包摄于母公司股东权益         29，083，435，536.33    29，083，255，856.14          -179，680.19 整个     少数股东权益           169，973，624.72       169，944，131.23            -29，493.49     股东权益整个         29，253，409，161.05    29，253，199，987.37          -209，173.68 欠债和股东权益整个         134，409，613，584.04   134，839，694，931.98       430，081，347.94                       母公司资产欠债表                                                                       单元：元        技俩       2020 年 12 月 31 日        2021 年 1 月 1 日             颐养数 资产：     货币资金          28，280，822，365.71      28，280，822，365.71                   -      其中：客户资金      23，605，208，356.37      23，605，208，356.37                   - 入款     结算备付金          5，761，095，135.16       5，761，095，135.16                   -      其中：客户备付       4，748，884，013.31       4，748，884，013.31                   - 金     拆出资金                           -                        -                -     融出资金          29，825，961，937.91      29，825，961，937.91                   -     繁衍金融资产             3，065，590.00           3，065，590.00                   -     存出保证金            398，644，482.55         398，644，482.55                   -     应收款项             388，848，315.84         367，847，170.97      -21，001，144.87     合同资产                           -                        -                -     买入返售金融资产       4，809，788，806.76       4，809，788，806.76     持有待售资产                         -                        -                -     金融投资：                          -                        -                -       交易性金融资      30，478，168，168.09      30，478，168，168.09 产       债权投资                         -                        -                -       其他债权投资      16，600，003，826.03      16，600，003，826.03                   -       其他权益器用       2，501，629，458.86       2，501，629，458.86                   - 投资     耐久股权投资         6，663，343，910.49       6，663，343，910.49                   -     投资性房地产                         -                        -                -     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书          技俩     2020 年 12 月 31 日       2021 年 1 月 1 日          颐养数     固定资产             249，948，365.01       249，948，365.01                 -     在建工程               2，700，119.83          2，700，119.83                -     使用权资产            不适用                  359，535，792.78    359，535，792.78     无形资产              89，890，381.47         89，890，381.47                -     商誉                             -                    -                -     递延所得税资产          620，919，330.09       620，919，330.09                 -     其他资产             158，668，525.81       158，426，782.28       -241，743.53 资产整个             126，833，498，719.61    127，171，791，623.99   338，292，904.38 欠债：     短期借债                           -                    -                -     应付短期融资款        5，000，857，042.41      5，000，857，042.41                -     拆入资金           4，901，701，111.10      4，901，701，111.10                -     交易性金融欠债                        -                    -                -     繁衍金融欠债             6，283，784.90          6，283，784.90                -     卖出回购金融资产      19，805，165，238.61     19，805，165，238.61 款     代理买卖证券款       28，521，964，956.53     28，521，964，956.53                -     代理承销证券款                        -                    -                -     应付职工薪酬         2，090，418，972.42      2，090，418，972.42                -     应交税费             572，909，058.57       572，909，058.57                 -     应付款项             181，799，054.98       181，799，054.98                 -     合同欠债              13，343，416.63         13，343，416.63                -     持有待售欠债                         -                    -                -     斟酌欠债                    500.00            148，119.05       147，619.05     耐久借债                           -                    -                -     应付债券          37，546，945，982.25     37，546，945，982.25                -      其中：优先股                        -                    -                -           永续债                      -                    -                -     租借欠债             不适用                  338，145，285.33    338，145，285.33     递延所得税欠债           56，182，895.19         56，182，895.19                -     其他欠债              18，417，184.74         18，417，184.74                - 欠债整个              98，715，989，198.33     99，054，282，102.71   338，292，904.38 股东权益：     股本             5，529，623，307.00      5，529，623，307.00                -     其他权益器用           926，445，167.14       926，445，167.14                 -    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩       2020 年 12 月 31 日       2021 年 1 月 1 日          颐养数     其中：优先股                       -                    -                -        永续债                       -                    -                -   本钱公积          10，419，186，741.81     10，419，186，741.81   减：库存股                          -                    -                -   其他抽象收益            20，129，114.29         20，129，114.29                -   盈余公积           2，008，114，819.86      2，008，114，819.86                -   一般风险准备         3，974，358，435.38      3，974，358，435.38                -   未分拨利润          5，239，651，935.80      5，239，651，935.80                - 股东权益整个          28，117，509，521.28     28，117，509，521.28                - 欠债和股东权益整个      126，833，498，719.61    127，171，791，623.99   338，292，904.38   公司初度执行新租借准则未追溯颐养前期比较数据。   （二）2022 年司帐政策/司帐臆测变更对财务报表的影响   （三）2023 年司帐政策/司帐臆测变更对财务报表的影响   财政部于 2022 年 12 月发布《企业司帐准则解释第 16 号》（以下简称“准则 解释第 16 号”），规矩了“对于单项交易产生的资产和欠债相关的递延所得税不 适用运转说明豁免的司帐处理”，自 2023 年 1 月 1 日起实行。公司依据前述规矩 对司帐政策作出相应变更，自 2023 年 1 月 1 日起执行。   根据准则解释第 16 号规矩，对于不是企业合并、交易发生时既不影响司帐 利润也不影响应纳税所得额或可抵扣去世、且运转说明的资产和欠债导致产生等 额应纳税暂时性各异和可抵扣暂时性各异的单项交易（包括承租东谈主在租借期动手 日运转说明租借欠债并计入使用权资产的租借交易，以及因固定资产等存在弃置 义务而说明斟酌欠债并计入相关资产成本的交易等），不适用《企业司帐准则第 和递延所得税资产的规矩。公司对该交易因资产和欠债的运转说明所产生的应纳    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 税暂时性各异和可抵扣暂时性各异，根据《企业司帐准则第 18 号——所得税》 等相关规矩，在交易发生时期别说明相应的递延所得税欠债和递延所得税资产。   根据准则解释第 16 号新旧衔尾规矩，公司已将本次司帐政策变更的累积影 响数颐养财务报表列报最早期间的期初（即 2022 年 1 月 1 日）留存收益过甚他 相关财务报表技俩。上述司帐政策变更对公司合并及母公司财务报表的影响列示 如下：             技俩        合并财务报表影响数            母公司财务报表影响数 股东权益的累积影响数： 其中：盈余公积                     -283，384.01         -283，384.01       一般风险准备                -617，130.15         -566，768.02       未分拨利润                -2，286，282.38       -1，983，688.10       少数股东权益                 -14，106.46 其中：盈余公积                     -360，270.27         -360，270.27       一般风险准备                -802，624.74         -720，540.54       未分拨利润                -2，972，251.51       -2，521，891.84       少数股东权益                 -17，663.85 其他财务报表技俩影响数： 其中：递延所得税资产                 -4，152，810.37       -3，602，702.65 其中：所得税用度                     951，907.37          768，862.52       净利润                   -951，907.37         -768，862.52       包摄于母公司股东的净利润          -948，349.98       少数股东损益                   -3，557.39   （四）2024 年 1-6 月司帐政策/司帐臆测变更对财务报表的影响    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 二、合并报表范围的变化   合并财务报表以公司及一皆子公司的财务报表为基础编制，合并报表范围符 合财政部及《企业司帐准则》的相关规矩，陈说期内公司合并范围变化情况如下：   （一）2021 年合并司帐报表范围变化情况 个纳入合并范围的结构化主体。   （二）2022 年合并司帐报表范围变化情况 入合并范围的结构化主体。 有限公司已矣，不再纳入合并范围。   （三）2023 年合并司帐报表范围变化情况 个纳入合并范围的结构化主体。   （四）2024 年 1-6 月合并司帐报表范围变化情况 减少 21 个纳入合并范围的结构化主体。 三、公司陈说期内合并及母公司财务报表   （一）合并财务报表                                                             单元：万元   技俩      2024-06-30      2023-12-31      2022-12-31      2021-12-31 货币资金       4，195，933.59    4，234，952.21    4，071，520.24    4，241，620.26 其中：客户资 金入款 结算备付金       582，083.17      601，610.53      595，181.54      670，215.19      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩     2024-06-30       2023-12-31       2022-12-31       2021-12-31 其中：客户备 付金 拆出资金                     -                -                -                - 融出资金         2，551，656.83     2，909，113.67     2，772，155.68     3，377，839.49 繁衍金融资产        133，031.97        62，358.70        16，635.73          2，407.02 存出保证金         284，781.29       311，919.52       309，976.19       279，862.32 应收款项          165，235.81       148，525.67       103，734.92        76，263.90 买入返售金融 资产 持有待售的资                          -                -                -        7，994.31 产 金融投资：                    -                -                -                - 交易性金融资 产 债权投资                     -                -                -                - 其他债权投资       3，505，597.65     4，903，950.41     5，047，462.76     3，877，536.69 其他权益器用 投资 耐久股权投资        177，058.26       183，909.06       137，104.78       106，372.21 投资性房地产               9.87             10.48          11.71            12.99 固定资产          112，386.35       116，605.69       105，351.58       108，393.78 在建工程             2，498.18          796.05          5，021.56         4，337.37 使用权资产          39，063.48        33，773.26        41，994.96        46，170.91 无形资产             8，141.58         9，981.27         9，190.66       10，067.12 商誉               5，292.14         5，292.14         5，929.69         6，573.21 递延所得税资 产 其他资产           10，796.24          9，886.62       45，642.00        10，580.66 资产整个        14，784，086.56    17，072，943.79    15，898，537.46    15，966，545.86 应付短期融资 款 拆入资金          885，238.96       700，267.28      1，038，285.41      698，194.82 交易性金融负 债 繁衍金融欠债         30，865.45        20，619.18        13，981.43          3，418.59      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩     2024-06-30       2023-12-31       2022-12-31       2021-12-31 卖出回购金融 资产款 代理买卖证券 款 代理承销证券 款 应付职工薪酬        231，949.59       293，399.45       305，331.41       306，875.15 应交税费           11，476.12        20，600.00        25，904.49        49，083.62 应付款项          399，927.73       413，346.95       380，360.89       182，145.20 合同欠债             5，896.29         5，674.27         3，917.98         4，134.86 持有待售欠债                   -                -                -                - 斟酌欠债               14.76              14.76         173.87            14.76 耐久借债                     -                -                -                - 应付债券         3，013，499.72     4，041，567.64     4，241，065.99     4，087，136.55 其中：优先股                   -                -                -                -      永续债                 -                -                -                - 租借欠债           39，204.27        33，519.61        41，474.19        44，507.38 递延所得税负 债 其他欠债           67，801.76        71，101.90        60，752.95        58，203.56 欠债整个        11，038，755.68    13，595，861.05    12，812，478.44    12，869，079.39 股本            553，007.29       552，996.15       552，995.76       552，995.05 其他权益器用        450，000.00       342，916.07        92，916.55        92，917.50 其中：优先股                   -                -                -                -      永续债      450，000.00       250，000.00                  -                - 本钱公积         1，128，915.96     1，036，039.13     1，036，278.23     1，036，273.04 减：库存股                    -                -                -                - 其他抽象收益        158，652.84        94，365.75        30，709.18        28，499.99 盈余公积          241，455.49       241，455.49       230，236.46       216，931.70 一般风险准备        557，919.68       557，375.29       531，220.23       495，954.07 未分拨利润         645，410.19       641，060.19       599，281.20       662，721.24 包摄于母公司 股东权益整个 少数股东权益           9，969.42       10，874.68        12，421.41         11，173.88    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   技俩         2024-06-30         2023-12-31           2022-12-31             2021-12-31 股东权益整个        3，745，330.87       3，477，082.74         3，086，059.02           3，097，466.47 欠债及股东权 益整个                                                                               单元：万元         技俩                2024 年 1-6 月    2023 年度          2022 年度            2021 年度 一、营业收入                       285，500.38      689，620.56    637，157.70         862，316.51 利息净收入                         90，540.44   213，949.89       233，055.74         158，946.34    利息收入                      188，744.33   474，059.62       492，368.39         440，278.80    利息开销                       98，203.90   260，109.73       259，312.66         281，332.46 手续费及佣金净收入                    160，741.62   386，682.34       443，516.43         514，332.60 其中：经纪业务手续费净收   入    投资银行业务手续费   净收入    资产管制业务手续费   净收入 投资收益（损失以“-”号填列）              -47，711.62      -96，070.43     -17，687.43        100，949.19 其中：春联营企业和连络企                               -2，088.64         3，185.78      4，521.64           9，897.16 业的投资收益    以摊余成本计量的金                                       -                -                -                - 融资产隔绝说明产生的收益 其他收益                           2，803.96         7，821.89      7，995.62           6，391.28 公允价值变动收益（损失以 “-”号填列） 汇兑收益（损失以“-”号填列）                 -168.40           -99.40      -475.89              51.60 其他业务收入                        14，383.85       69，565.59     38，995.89          36，923.59 资产处置收益（损失以“-”号 填列） 二、营业开销                       207，954.78      526，652.44    475，024.69         544，597.09 税金及附加                          2，154.09         5，105.61      5，352.54           6，197.65 业务及管制费                       193，255.74      460，784.50    445，394.02         496，260.11 信用减值损失                          -456.80       -1，974.36      -8，790.66         10，451.23 其他资产减值损失                         32.64           764.45           770.96          708.38 其他业务成本                        12，969.10       61，972.24     32，297.83          30，979.73    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书       技俩          2024 年 1-6 月    2023 年度       2022 年度       2021 年度 三、营业利润（去世以“-”号 填列） 加：营业外收入                  51.87      1，125.63      3，955.74      1，652.95 减：营业外开销                 148.93      2，591.22      2，463.26       656.92 四、利润总额（去世总额以“-” 号填列） 减：所得税用度                 -572.05     7，413.54     10，590.08     77，226.74 五、净利润（净去世以“-”号 填列） （一）按筹划赓续性分类： “-”号填列）                               -             -             -             - “-”号填列） （二）按系数权包摄分类： 润（净去世以“-”号填列）                         -657.63      -734.15      2，014.72       534.76 “-”号填列） 六、其他抽象收益的税后净 额 包摄于母公司股东的其他综 合收益的税后净额 （一）弗成重分类进损益的                               -             -             -    -8，594.96 其他抽象收益                               -             -             -             - 他抽象收益                               -             -             -    -8，594.96 值变动 （二）将重分类进损益的其 他抽象收益                               -             -             -             - 抽象收益 动                               -             -             -             - 抽象收益的金额   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩             2024 年 1-6 月            2023 年度            2022 年度          2021 年度                            -335.33            -8，994.27          -4，731.11        2，690.44 备 包摄于少数股东的其他抽象 收益的税后净额 七、抽象收益总额                142，324.93           217，800.94         155，413.54      269，926.99 其中：包摄于母公司股东的 抽象收益总额    包摄于少数股东的综                            -640.38              -678.77           2，174.75          174.21 合收益总额 八、每股收益 （一）基本每股收益（元/股）                     0.13               0.26            0.27            0.44 （二）稀释每股收益（元/股）                     0.13               0.26            0.27            0.42                                                                                 单元：万元     技俩         2024 年 1-6 月          2023 年度             2022 年度             2021 年度 一、筹划行动产生 的现款流量: 为交易目的而持有 的金融器用净减少         1，815，665.29                     -                   -                 - 额 收取利息、手续费及 佣金的现款 拆入资金净增多额          185，000.00                      -          339，900.00       208，000.00 回购业务资金净增                               -      1，538，184.18                     -      1，039，483.76 加额 融出资金净减少额          352，220.19                      -          604，021.57                 - 代理买卖证券收到 的现款净额 收到其他与筹划活 动相关的现款 筹划行动现款流入 小计 为交易目的而持有 的金融器用净增多                      -       700，451.44              84，968.33       319，713.92 额  长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书    技俩       2024 年 1-6 月        2023 年度          2022 年度        2021 年度 拆入资金净减少额                   -     337，900.00                 -              - 回购业务资金净减 少额 融出资金净增多额                   -     135，374.47                 -    393，603.42 代理买卖证券支付                            -          4，547.64    122，711.33               - 的现款净额 支付利息、手续费及 佣金的现款 支付给职工及为职 工支付的现款 支付的各项税费         28，146.71            71，073.20    104，116.42     163，536.09 支付其他与筹划活 动相关的现款 筹划行动现款流出 小计 筹划行动产生的现 金流量净额 二、投资行动产生 的现款流量： 收回投资收到的现 金 取得投资收益收到 的现款 处置固定资产、无形 资产和其他耐久资            11.38              200.57          36.19          85.68 产收回的现款净额 处置子公司过甚他 营业单元收到的现                   -                 -              -              - 金净额 收到其他与投资活                            -                 -              -              - 动相关的现款 投资行动现款流入 小计 投资支付的现款          7，031.40            60，011.45    149，299.77      47，557.86 购建固定资产、无形 资产和其他耐久资        12，829.39            25，427.56     24，097.97     114，328.58 产支付的现款  长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书    技俩       2024 年 1-6 月        2023 年度          2022 年度        2021 年度 取得子公司过甚他 营业单元支付的现                   -                 -              -              - 金净额 支付其他与投资活                            -                 -              -              - 动相关的现款 投资行动现款流出 小计 投资行动产生的现                  -3，090.26       -43，972.78      -151，133.33      -66，345.33 金流量净额 三、筹资行动产生 的现款流量: 领受投资收到的现 金 其中：子公司领受少 数股东投资收到的                   -                 -              -              - 现款    刊行永续债 收到的现款 取得借债收到的现                            -           150.00               -              - 金 刊行债券收到的现 金 收到其他与筹资活                            -                 -              -              - 动相关的现款 筹资行动现款流入 小计 偿还债务支付的现 金 分拨股利、利润或偿 付利息支付的现款 其中：子公司支付少 数股东的股利、利润 支付其他与筹资活 动相关的现款 筹资行动现款流出 小计 筹资行动产生的现                -999，800.69      -255，449.28      -332，092.40      65，186.11 金流量净额      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书        技俩     2024 年 1-6 月       2023 年度         2022 年度          2021 年度 四、汇率变动对现 金的影响 五、现款及现款等                    -55，642.16     168，144.35     -246，091.43       895，433.32 价物净增多额 加：期初现款及现 金等价物余额 六、期末现款及现 金等价物余额  （二）母公司财务报表                                                                      单元：万元       技俩      2024-06-30        2023-12-31       2022-12-31        2021-12-31 货币资金          3，663，156.43      3，644，804.66     3，369，630.27       3，564，151.84 其中：客户入款       3，247，019.01      3，107，060.64     2，987，851.08       3，158，690.21 结算备付金           541，139.16       614，795.12        616，031.22        655，381.07 其中：客户备付金        453，189.53       507，626.40        533，364.72        572，520.68 融出资金           2，549，928.66     2，907，287.64     2，769，910.84       3，374，955.33 繁衍金融资产          125，833.13         58，572.82        16，063.95          1，961.77 存出保证金            67，670.20        101，390.22        97，980.57         57，222.99 应收款项            143，561.31        137，623.98        82，764.78         63，063.10 买入返售金融资产         29，175.34        126，716.50       162，944.14        225，271.71 金融投资：                      -                 -                -                  - 交易性金融资产        2，230，498.85     2，542，692.26     1，725，125.89       2，310，940.70 其他债权投资         3，487，048.80     4，887，095.16     5，028，388.38       3，877，536.69 其他权益器用投资          4，000.00            4，000.00       4，000.00          4，000.00 耐久股权投资          805，366.31        802，909.93       782，471.38        679，083.96 投资性房地产                9.87              10.48           11.71             12.99 固定资产            110，255.84        114，077.97       103，299.80        107，000.15 在建工程              2，498.18             796.05        5，021.56          4，337.37 使用权资产            34，500.73         28，623.65        35，157.46         36，912.97 无形资产              6，652.66            8，190.22       6，989.68          8，018.47 商誉                         -                 -                -                  - 递延所得税资产          72，259.09         91，975.56        70，647.03         69，692.50      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书       技俩      2024-06-30       2023-12-31        2022-12-31       2021-12-31 其他资产               7，776.42           6，423.43      14，327.30          7，419.70 资产整个          13，881，330.96    16，077，985.64     14，890，765.97    15，046，963.31 应付短期融资款         284，324.70       309，416.50        380，343.84       516，578.15 拆入资金            885，238.96       700，267.28       1，038，285.41      698，194.82 交易性金融欠债                    -                 -     109，742.81                  - 繁衍金融欠债           25，671.53        18，752.26         13，874.98          1，975.88 卖出回购金融资产 款 代理买卖证券款       3，705，288.99     3，622，991.41       3，530，912.99     3，645，751.59 代理承销证券款                    -                 -                -                - 应付职工薪酬          200，309.42       240，806.36        248，066.38       256，137.65 应交税费              7，712.64        17，386.99         15，494.17        39，632.20 应付款项            386，344.53       391，083.70        371，589.83       159，717.04 合同欠债               2，531.59           3，486.15        2，170.39         1，964.98 斟酌欠债                 14.76              14.76           14.76            14.76 应付债券           3，013，484.00     4，041，549.49      4，240，983.29     4，086，638.16 租借欠债             34，482.58        28，103.42         34，532.20        35，359.41 递延所得税欠债                    -                 -                -      21，726.20 其他欠债               6，765.80       10，961.72           2，554.03         2，158.98 欠债整个          10，365，373.07    12，840，430.35     12，002，506.80    12，124，816.80 股本              553，007.29       552，996.15        552，995.76       552，995.05 其他权益器用          450，000.00       342，598.97         92，599.45        92，600.39 其中：优先股                     -                 -                -                -      永续债        450，000.00       250，000.00                   - 本钱公积           1，134，551.28     1，041，991.56      1，042，157.67     1，042，152.49 减：库存股                      -                 -                -                - 其他抽象收益          159，356.30        95，420.40         32，891.82        33，933.02 盈余公积            241，455.49       241，455.49        230，236.46       216，931.70 一般风险准备          478，724.63       478，724.42        456，285.97       429，676.28 未分拨利润           498，862.90       484，368.30        481，092.03       553，857.58 股东权益整个         3，515，957.89     3，237，555.29      2，888，259.16     2，922，146.51 欠债和股东权益总 计    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                               单元：万元         技俩        2024 年 1-6 月    2023 年度       2022 年度       2021 年度 —、营业收入               248，099.42   494，399.07    496，126.76    646，518.75 利息净收入                 85，221.49   195，439.08    207，264.00    145，850.23    利息收入             182，403.32    450，588.86    463，871.19    413，279.06    利息开销              97，181.83    255，149.78    256，607.19    267，428.83 手续费及佣金净收入           134，693.71    300，573.39    332，324.36    410，124.75 其中：经纪业务手续费净收 入    投资银行业务手续费 净收入    资产管制业务手续费                               -             -             -            - 净收入 投资收益（损失以“-”号填列）      -35，410.49   -64，776.19     45，081.52     65，499.47 其中：春联营企业和连络企 业的投资收益   以摊余成本计量的金融                               -             -             -            - 资产隔绝说明产生的收益 其他收益                   2，615.33     4，651.51      3，294.53      2，135.32 公允价值变动收益（损失以 “-”号填列） 汇兑收益（损失以“-”号填列）          19.69         57.17       375.28         -82.25 其他业务收入                  922.97      1，733.51      1，956.65      1，110.63 资产处置收益（损失以“-”号 填列） 二、营业开销               161，354.23   392，400.68    369，745.13    438，015.13 税金及附加                 1，917.12      4，329.14      4，348.22      5，010.28 业务及管制费              159，641.23    370，422.94    358，008.24    402，880.84 信用减值损失                  -448.59    -1，992.58     -8，669.71      6，472.35 其他资产减值损失                      -    19，097.32     15，040.73     23，099.01 其他业务成本                  244.47        543.87      1，017.65       552.65 三、营业利润（损失以“-”号 填列） 加：营业外收入                  17.50      1，034.32       226.41       1，591.17 减：营业外开销                 121.49       459.13       1，774.69       442.87   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩          2024 年 1-6 月        2023 年度        2022 年度       2021 年度 四、利润总额（损失以“-”号 填列） 减：所得税用度              -1，637.43        -9，977.00      -8，214.28     48，449.75 五、净利润（损失以“-”号填 列） （一）赓续筹划净利润（损失 以“-”号填列） （二）隔绝筹划净利润（损失                                 -              -              -             - 以“-”号填列） 六、其他抽象收益的税后净 额 （一）弗成重分类进损益的                                 -              -              -    -8，594.96 其他抽象收益                                 -              -              -             - 他抽象收益                                 -              -              -    -8，594.96 值变动 （二）将重分类进损益的其 他抽象收益                                 -              -              -             - 抽象收益 动                                 -              -              -             - 抽象收益的金额                         -335.50        -8，991.12     -4，740.11      2，690.44 备 七、抽象收益总额            152，214.53       175，079.15     132，006.43    193，122.28                                                                   单元：万元      技俩        2024 年 1-6 月         2023 年度        2022 年度        2021 年度 一、筹划行动产生的现款 流量： 为交易目的而持有的金融 器用净增多额   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书     技俩        2024 年 1-6 月         2023 年度        2022 年度        2021 年度 收取利息、手续费及佣金 的现款 拆入资金净增多额         185，000.00                   -    339，900.00     208，000.00 回购业务资金净增多额                 -       1，476，268.85              -    937，106.98 融出资金净减少额         352，109.78                   -    603，122.94               - 代理买卖证券收到的现款 净额 收到其他与筹划行动相关 的现款 筹划行动现款流入小计      2，755，014.25       2，262，279.99   1，694，513.74   2，879，837.26 为交易目的而持有的金融                            -        675，399.61     174，717.00    1，123，200.17 器用净增多额 拆入资金净减少额                   -        337，900.00               -              - 回购业务资金净减少额      1，541，064.20                  -    573，869.52               - 融出资金净增多额                   -        135，824.29               -    394，223.39 代理买卖证券支付的现款                            -                  -    114，678.94               - 净额 支付利息、手续费及佣金 的现款 支付给职工及为职工支付 的现款 支付的各项税费           21，007.18          47，603.73      72，173.94     124，566.72 支付其他与筹划行动相关 的现款 筹划行动现款流出小计      1，809，738.39       1，736，909.02   1，590，637.71   2，152，569.00 筹划行动产生的现款流量 净额 二、投资行动产生的现款 流量: 收回投资收到的现款                  -         28，450.00      67，850.00     116，500.00 取得投资收益收到的现款       11，897.99          30，743.09      61，195.47      45，677.73 处置固定资产、无形资产 和其他耐久资产收回的现            8.66              72.86          24.86          62.72 金净额 处置子公司过甚他营业单                            -                  -              -              - 位收到的现款净额   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书     技俩        2024 年 1-6 月         2023 年度        2022 年度        2021 年度 收到其他与投资行动相关                            -             48.08          16.81               - 的现款 投资行动现款流入小计        11，906.65          59，314.02     129，087.13     162，240.46 投资支付的现款                    -         40，000.00     118，800.00      32，703.54 购建固定资产、无形资产 和其他耐久资产支付的现       12，039.13          21，399.99      20，575.75     111，624.86 金 取得子公司过甚他营业单                            -                  -              -              - 位支付的现款净额 支付其他与投资行动相关                                   -                            -                                 -              - 的现款 投资行动现款流出小计        12，039.13          61，399.99     139，375.75     144，328.40 投资行动产生的现款流量                     -132.48           -2，085.97     -10，288.62     17，912.06 净额 三、筹资行动产生的现款 流量： 领受投资收到的现款        199，900.00         250，000.00               -              - 其中：刊行永续债收到的 现款 取得借债收到的现款                  -                  -              -              - 刊行债券收到的现款        482，408.60        2，273，005.16   2，276，028.01   3，558，843.80 收到其他与筹资行动相关                                   -                            -                                 -              - 的现款 筹资行动现款流入小计       682，308.60        2，523，005.16   2，276，028.01   3，558，843.80 偿还债务支付的现款       1，510，791.16       2，548，134.00   2，274，921.00   3，242，275.00 分拨股利、利润或偿付利 息支付的现款 子公司支付给少数股东的                            -                  -              -              - 股利、利润 支付其他与筹资行动相关 的现款 筹资行动现款流出小计      1，680，213.37       2，773，888.32   2，603，456.14   3，489，623.47 筹资行动产生的现款流量                 -997，904.77        -250，883.17    -327，428.13      69，220.33 净额 四、汇率变动对现款的影 响        长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书            技俩      2024 年 1-6 月         2023 年度         2022 年度          2021 年度    五、现款及现款等价物净                        -52，741.70        272，459.01      -233，465.44      814，318.39    增多额    加：期初现款及现款等价    物余额    六、期末现款及现款等价    物余额    四、主要财务方针和风险抑遏方针        （一）最近三年及一期的主要财务方针（合并报表口径）           技俩                                            2023 年度        2022 年度     2021 年度                           月                 月 总资产（亿元）                  1，561.22          1，478.41      1，707.29       1，589.85        1，596.65 总欠债（亿元）                  1，182.05          1，103.88      1，359.59       1，281.25        1，286.91 一皆债务（亿元）                   576.45            604.92        862.20        786.53          796.94 系数者权益（亿元）                  379.17            374.53        347.71        308.61          309.75 营业总收入（亿元）                   48.04             28.55         68.96         63.72           86.23 利润总额（亿元）                    15.15               7.74        16.15         16.36           31.87 净利润（亿元）                     14.35               7.80        15.41         15.30           24.15 扣除非常常性损益后净利润（亿元）            14.07               7.60        14.95         14.50           23.59 包摄于母公司系数者的净利润（亿元）           14.34               7.87        15.48         15.10           24.10 筹划行动产生现款流量净额（亿元）           240.08             94.72         46.70         23.22           90.01 投资行动产生现款流量净额（亿元）              -2.97             -0.31       -4.40         -15.11           -6.63 筹资行动产生现款流量净额（亿元）          -133.62            -99.98        -25.54         -33.21           6.52 流动比率                          2.70              2.72         2.34          2.61            2.56 速动比率                          2.39              2.40         2.14          2.36            2.33 资产欠债率（%）                    75.71             74.67         79.63         80.59           80.60 资产欠债率（扣除代理款）（%）【仅 适用于证券公司】 债务本钱比率（%）                   60.32             61.76         71.26         71.82           72.01 营业毛利率（%）                  不适用                不适用          不适用            不适用             不适用 平均总资产酬金率（%）                   2.41              1.45         3.30          3.45            5.35 加权平均净资产收益率（%）                 4.02              2.21         4.79          5.02            8.34          长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书           技俩                                                2023 年度       2022 年度         2021 年度                               月                 月 扣除非常常性损益后加权平均净资产 收益率（%） EBITDA（亿元）                         31.15          19.08           44.49          44.15            61.89 EBITDA 一皆债务比（%）                     5.40            3.15           5.16            5.61            7.77 EBITDA 利息倍数                         2.39            2.04           1.79            1.82            2.32 应收账款盘活率                             2.99            1.74           5.15            6.45           12.45 存货盘活率                         不适用                不适用            不适用          不适用                 不适用     注：资产欠债率=欠债总额/资产总额     资产欠债率（扣除代理款）=（欠债总额-代理买卖证券款-代理承销证券款）/（资产总额-代     理买卖证券款-代理承销证券款）         （二）净资产收益率和每股收益（合并报表口径）         根据《公开刊行证券的公司信息败露编报法律解释第 9 号——净资产收益率和每     股收益的诡计及败露》的要求诡计公司净资产收益率和每股收益如下：                                               加权平均净资                每股收益（元/股）              技俩            陈说期                                                产收益率                  基本              稀释     包摄于公司普通股股东的     净利润     扣除非常常性损益后包摄       2024 年 1-6 月                      2.14%             0.13            0.13     于公司普通股股东的净利       2023 年度                           4.64%             0.26            0.26     润                 2022 年度                           4.79%             0.26            0.26         （三）非常常性损益明细表（合并报表口径）                                                                                  单元：万元         技俩         2024 年 1-9 月      2024 年 1-6 月          2023 年度        2022 年度          2021 年度 非流动资产处置损益（包括已 计 提资产减 值准备的 冲销 部         -312.82                36.23           -42.42           -95.40          -120.24 分）        长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书       技俩           2024 年 1-9 月      2024 年 1-6 月      2023 年度         2022 年度       2021 年度 计入当期损益的政府补助（与 公司平素筹划业务密切相关， 顺应国度政策规矩、按照一定           2，384.64             714.09      4，264.70        6，273.31        6，553.87 模范定额或定量赓续享受的政 府补助除外） 企业取得子公司、联营企业及 连络企业的投资成本小于取得                                -                   -             -       3，648.16               - 投资时应享有被投资单元可辨 认净资产公允价值产生的收益 单 独进行减 值测试的 应收 款 项、合同资产减值准备转回 与公司平素筹划业务无关的或                                -                   -             -         -79.11           0.05 有事项产生的损益 除上述各项之外的其他营业外                          -172.87              -96.82    -1，360.76         -256.16         999.15 收入和开销 其他顺应非常常性损益界说的 损益技俩 减：所得税影响额                1，110.45             690.50      2，124.32        1，498.25        1，817.85 减：少数股东权益影响额（税                            -0.36               0.25        -85.32        1，133.24          18.17 后）       整个                2，894.47            2，059.23     4，541.01        6，859.30        5，603.36     注：①各非常常性损益技俩按税前金额列示；       ②非常常性损益技俩中的损失类以负数填写；       （四）风险抑遏方针（母公司口径）       陈说期内，母公司净本钱等主要风险抑遏方针均赓续达标，莫得发生主要风     险抑遏方针触及预警模范、不顺应监管模范的情形。       根据中国证监会于 2016 年 6 月 16 日改造的《证券公司风险抑遏方针管制办     法》、2020 年 1 月 23 日改造的《证券公司风险抑遏方针诡计模范规矩》（证监     会公告〔2020〕10 号），陈说期内公司主要监管方针如下：                                                                                单元：亿元              监管标     预警标      2024 年        2024 年     2023 年        2022 年    2021 年        技俩               准       准        9 月末          6 月末        末             末         末     净本钱       ——      ——        244.63        245.10    218.85        210.64    230.00     净资产       ——      ——           355.03     351.60    323.76        288.83    292.21     中枢净本钱     ——      ——           194.63     195.10    181.85        175.84    195.00     各项风险资     ——      ——            64.70      66.06     86.70         89.46    112.34   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书          监管标     预警标     2024 年     2024 年     2023 年     2022 年     2021 年   技俩           准       准       9 月末       6 月末        末          末          末 本准备之和 表表里资产          ——      ——      1，044.89   1，065.39   1，313.90   1，173.94   1，156.48 总额 风险掩饰率    ≥100%   ≥120%   378.13%    371.03%    252.41%    235.45%    204.73% 本钱杠杆率    ≥8%     ≥9.6%    19.22%     18.89%     14.38%     15.67%     17.47% 流动性掩饰          ≥100%   ≥120%   169.21%    202.75%    164.77%    169.05%    165.57% 率 净放心资金          ≥100%   ≥120%   174.48%    186.80%    159.25%    179.03%    156.38% 率 净本钱/净资          ≥20%    ≥24%     68.90%     69.71%     67.60%     72.93%     78.71% 产 净本钱/欠债   ≥8%     ≥9.6%    38.26%     36.80%     23.74%     24.86%     27.13% 净资产/欠债   ≥10%    ≥12%     55.52%     52.79%     35.12%     34.09%     34.46% 自营权益类 证券过甚衍    ≤100%   ≤80%     11.91%      9.43%     17.48%     18.71%     17.99% 生品/净本钱 自营非权益 类证券过甚          ≤500%   ≤400%   205.05%    225.75%    323.76%    302.25%    254.13% 繁衍品/净资 本   公司严格执行监管机构的相关要求，建立了净本钱和流动性方针动态监控系 统，在中国证监会规矩的风险抑遏方针监管模范和预警模范的基础上，设立了更 为严格的里面预警模范对风险抑遏方针实施动态监控。风险管制部、财务总部及 相关业务部门设立专东谈主专岗，互相当合，动态监控风险抑遏方针的变动情况，并 按照监管规矩，当方针出现极端情形时，实时向监管机构进行陈说，说明基本情 况、问题成因以及处置问题的具体措施和期限。总体而言，公司建立的风险抑遏 方针动态监控机制，能够全面监控各项风险抑遏方针的变动情况，实时预警并采 取灵验措施，确保各项风险抑遏方针赓续缓和监管要求。   公司根据中国证券业协会发布的《证券公司本钱补充指引》，建立了动态的 净本钱补足机制，赓续拓展本钱补充渠谈，确保公司净本钱与业务发展需要相匹 配：（1）优化资产结构，应时调度风险性较高的资居品种和范围；（2）提高公 司自身盈利智商，同期颐养本钱补充期间分成政策；（3）抽象评估补充本钱的               长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书         必要性、可行性，制定外部本钱补充决策，包括本钱补充器用的类型、刊行范围、         刊行商场、投资者群体、订价机制等。         五、管制层财务分析的简明论断性意见            公司各项业务由公司过甚下属全资、控股子公司共同开展，合并口径的财务         数据相对母公司口径能够愈加充分地响应公司的筹划效率和偿债智商。因此，为         完好响应公司的践诺情况和财求实力，公司管制层财务分析以合并财务报表的数         据为主。              （一）资产构要素析            陈说期内，公司资产总额呈冉冉上升状态，陈说期各期末，公司资产总额分         别为 15，966，545.86 万元、15，898，537.46 万元、17，072，943.79 万元和 14，784，086.56         万元。公司 2022 年末总资产较 2021 年末减少 68，008.40 万元，降幅为 0.43%，         变动较小。公司 2023 年末总资产较 2022 年末增多 1，174，406.33 万元，增幅为         少 2，288，857.24 万元，降幅为 13.41%，主淌若其他债权投资减少。陈说期内，公         司资产总额的变动主要系不同商场行情和环境下，公司本钱中介、金融投资等重         资金业务的筹划策略和范围会发生变化，公司主要通过融资范围的颐养来匹配公         司业务需求，同期，不同商场行情下，客户资金入款的变动也会影响公司资产总         额。            资产结构方面，公司主要资产为货币资金、结算备付金、融出资金、买入返         售金融资产、交易性金融资产、其他债权投资、其他权益器用投资。公司主要资         产变现智商较强，资产流动性较高，资产结构和资产质料渊博。                                                                                单元：万元、%   技俩                金额            占比        金额             占比        金额             占比        金额             占比 货币资金         4，195，933.59    28.38   4，234，952.21     24.81   4，071，520.24     25.61   4，241，620.26     26.57 其中：客户资金 入款 结算备付金         582，083.17      3.94    601，610.53       3.52    595，181.54       3.74     670，215.19      4.20                长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      技俩                 金额            占比          金额             占比          金额             占比          金额             占比 其中：客户备付 金 融出资金          2，551，656.83     17.26    2，909，113.67      17.04    2，772，155.68      17.44    3，377，839.49      21.16 繁衍金融资产         133，031.97       0.90      62，358.70        0.37      16，635.73        0.10        2，407.02       0.02 存出保证金          284，781.29       1.93     311，919.52        1.83     309，976.19        1.95     279，862.32        1.75 应收款项           165，235.81       1.12     148，525.67        0.87     103，734.92        0.65      76，263.90        0.48 买入返售金融 资产 持有待售的资                          -         -               -          -               -          -        7，994.31       0.05 产 交易性金融资 产 其他债权投资        3，505，597.65     23.71    4，903，950.41      28.72    5，047，462.76      31.75    3，877，536.69      24.29 其他权益器用 投资 耐久股权投资         177，058.26       1.20     183，909.06        1.08     137，104.78        0.86     106，372.21        0.67 投资性房地产                9.87      0.00          10.48        0.00          11.71        0.00          12.99        0.00 固定资产           112，386.35       0.76     116，605.69        0.68     105，351.58        0.66     108，393.78        0.68 在建工程              2，498.18      0.02         796.05        0.00        5，021.56       0.03        4，337.37       0.03 使用权资产           39，063.48       0.26      33，773.26        0.20      41，994.96        0.26      46，170.91        0.29 无形资产              8，141.58      0.06        9，981.27       0.06        9，190.66       0.06      10，067.12        0.06 商誉                5，292.14      0.04        5，292.14       0.03        5，929.69       0.04        6，573.21       0.04 递延所得税资 产 其他资产            10，796.24       0.07        9，886.62       0.06      45，642.00        0.29      10，580.66        0.07  资产整个        14，784，086.56    100.00   17，072，943.79     100.00   15，898，537.46     100.00   15，966，545.86     100.00              货币资金是公司资产重要组成部分，陈说期各期末，公司货币资金分别为           占资产总额的比重分别为 26.57%、25.61%、24.81%和 28.38%，其中以客户入款           为主。           主要系客户资金入款减少所致；2023 年末，公司货币资金较 2022 年末增多                长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书            司货币资金较 2023 年末减少 39，018.62 万元，降幅为 0.92%，变化不大。               最近三年及一期末，公司货币资金的组成情况如下：                                                                                                  单元：万元、%      技俩                   金额             比例           金额             比例            金额               比例               金额          比例 现款                     0.22        0.00            0.21        0.00                0.37          0.00             0.77       0.00 银行入款           4，188，942.18       99.83   4，225，394.93        99.77     4，055，113.10         99.60      4，236，181.28        99.87 其中：自有资金          706，749.08       16.84     849，607.16        20.06      708，746.95          17.41       729，308.44         17.19      客户资金      3，482，193.10       82.99   3，375，787.77        79.71     3，346，366.15         82.19      3，506，872.84        82.68 其他货币资金             6，991.19        0.17       9，557.06         0.23        16，406.77             0.40        5，438.21        0.13 其中：自有资金            6，834.68        0.16       8，888.61         0.21        14，998.02             0.37        4，646.22        0.11      客户资                                                                                                        791.99       0.02 金      整个        4，195，933.59      100.00   4，234，952.21       100.00     4，071，520.24        100.00      4，241，620.26     100.00               结算备付金是指公司为证券交易的资金清理与交收而存入指定清理代理机            构的款项，专用于证券交易成交后的清理，具有结算践约担保作用。               陈说期各期末，公司的结算备付金分别为 670，215.19 万元、595，181.54 万元、            的客户备付金影响所致。               最近三年及一期末，公司结算备付金的组成情况如下：                                                                                                  单元：万元、%       技俩                 金额            比例            金额            比例            金额            比例                金额         比例      客 户 备      付金      公 司 备      付金       整个      582，083.17        100.00    601，610.53      100.00      595，181.54     100.00        670，215.19      100.00            长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书           陈说期各期末，公司融出资金分别为 3，377，839.49 万元、2，772，155.68 万元、           融出资金是指公司除资金拆借、买入返售证券业务等之外向客户融出的款项，        主要受融资融券业务范围的影响，与股票商场行情波动关联。最近三年，A 股二        级商场交易量呈波动趋势，股票指数方面，2023 年结果股票基金交易额 479.99        万亿元（双边），同比下降 3.10%。商场指数全线回撤，上证指数着落 3.70%，        深成指着落 13.54%，创业板指着落 19.41%。        为 4.94%。2024 年 6 月末，公司融出资金净值较 2023 年末减少 357，456.84 万元，        降幅为 12.29%。           最近三年及一期末，公司融出资金的组成情况如下：                                                                                   单元：万元、%   技俩               金额             比例          金额            比例          金额          比例          金额          比例 融资融券业务 融出资金 孖展等境外融 资 股权激励行权                        -          -         35.13        0.00         26.36      0.00              -        - 融资 减：减值准备        15，637.03      0.61       15，854.72        0.55     20，080.12      0.72     20，746.02      0.61 融出资金净值      2，551，656.83   100.00     2，909，113.67     100.00   2，772，155.68   100.00   3，377，839.49   100.00           陈说期各期末，公司买入返售金融资产分别为 268，274.28 万元、210，961.84        万元、        幅为 21.36%，主要原因为股票质押式回购范围减少。2023 年末公司买入返售金        融资产相较于 2022 年末减少 73，442.18 万元，降幅为 34.81%，主要原因为股票                      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书             质押式回购范围减少。2024 年 6 月末公司买入返售金融资产相较于 2023 年末减             少 101，213.43 万元，降幅 73.60%，主要系质押式回购范围减少所致。                  最近三年及一期末，公司买入返售金融资产按业务类别列示如下：                                                                                                   单元：万元                 标的物类别               2024-06-30        2023-12-31           2022-12-31       2021-12-31              商定购回式证券                    7，867.07           7，650.16            7，042.54                   -              股票质押式回购                   46，797.41          84，791.27          205，390.70       327，853.24              债券质押式回购                    7，130.88          70，826.25           41，062.00           12，883.54              债券买断式回购                             -                  -                   -                 -              小计                        61，795.36         163，267.69          253，495.24       340，736.78              减：减值准备                    25，489.14          25，748.03           42，533.40           72，462.50                      整个                36，306.22         137，519.65          210，961.84       268，274.28                  公司主要的金融投资包括交易性金融资产、其他债权投资和其他权益器用投             资。                  （1）交易性金融资产                  陈说期各期末，公司交易性金融资产分别为 2，786，238.85 万元、2，334，189.20             万元、3，294，526.99 万元和 2，883，860.80 万元，占资产总额的比重分别为 17.45%、             为 16.22%；2023 年末公司交易性金融资产相较于 2022 年末增多 960，337.80 万             元，增幅为 41.14%，主要系债券、公募基金投资范围增多所致；2024 年 6 月末             公司交易性金融资产相较于 2023 年末减少 410，666.19 万元，降幅为 12.47%。                  最近三年及一期末，公司交易性金融资产列示如下：                                                                                                   单元：万元 技俩        公允价值           运转成本           公允价值            运转成本               公允价值         运转成本           公允价值         运转成本 债券    1，017，508.67   1，009，557.00   1，264，635.92     1，268，736.42       531，164.11   554，145.08     886，720.04   918，788.83 公募基 金 股票/ 股权                      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 技俩        公允价值               运转成本               公允价值              运转成本          公允价值          运转成本          公允价值          运转成本 券商资 管居品 银行理 财居品 信托计 划 其他     118，125.90         120，100.16          97，916.21          97，766.64     31，473.31    31，996.69     18，961.51     18，222.44 整个    2，883，860.80       2，836，233.04       3，294，526.99       3，258，475.65 2，334，189.20 2，362，802.32 2，786，238.85    2，733，911.27 其中： 融出证      7，004.22           6，831.44          22，044.33          20，112.64      9，852.60     8，100.11     20，163.22     12，217.21 券                  （2）其他债权投资                  其他债权投资核算以公允价值计量且其变动计入其他抽象收益的债务器用             投资。陈说期各期末，公司其他债权投资分别为 3，877，536.69 万元、5，047，462.76             万元、4，903，950.41 万元和 3，505，597.65 万元，占资产总额的比重分别为 24.29%、             为 30.17%；2023 年末公司其他债权投资相较于 2022 年末减少 143，512.35 万元，             降幅为 2.84%；2021-2023 年刊行东谈主该类资产范围呈波动趋势，主要系其他债权             投资中的地方政府债和企业债投资范围波动所致。2024 年 6 月末公司其他债权             投资相较于 2023 年末减少 1，398，352.76 万元，降幅为 28.51%。                                                                                                         单元：万元 技俩         账面价值                运转成本              账面价值              运转成本         账面价值          运转成本          账面价值          运转成本 国债                   -                  -                  -             -     1，017.59      1，001.40             -             - 金融债        5，399.33            5，404.82        12，362.03         12，293.48     5，063.03      4，974.19     15，671.15     15，000.00 企业债       26，836.82           26，372.95       914，604.22        873，694.74 1，186，760.29 1，175，466.06 2，092，218.46 2，027，172.28 地方政 府债 整个     3，505，597.65        3，264，863.06 4，903，950.41 4，715，769.28 5，047，462.76 4，957，086.83 3，877，536.69 3，782，538.50                  （3）其他权益器用投资                  其他权益器用投资核算指定为以公允价值计量且其变动计入其他抽象收益               长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书         的权益器用投资。陈说期各期末，公司其他权益器用投资分别为 6，098.68 万元、         幅为 2.55%，变动较小；2024 年 6 月末公司其他权益器用投资较 2023 年末无变         动。                                                                                               单元：万元  技俩         公允价值        运转成本       公允价值            运转成本            公允价值          运转成本              公允价值          运转成本 非交易性权 益器用投资  整个      6，151.68   6，151.68     6，151.68           6，151.68    5，998.68           5，998.68     6，098.68           6，098.68              （4）公司母公司口径债券投资          罢休陈说期各期末，公司母公司口径的债券投资情况如下：                                                                                        单元：亿元、%             技俩                                金额          占比          金额      占比          金额        占比        金额          占比    债券                          436.44     100.00      596.97   100.00   537.81       100.00    434.57   100.00    其中：国债、政策性金融    债、地方政府债、同行存单         外部评级为 AA                 1.89        0.43      16.28     2.73      20.66       3.84     39.11       9.00         外部评级为 AA+及以    上              （二）欠债构要素析             陈说期各期末，公司欠债总额分别为 12，869，079.39 万元、12，812，478.44 万         元、13，595，861.05 万元和 11，038，755.68 万元。陈说期内，公司主要通过欠债的变         化，匹配业务发展的资金需求。在商场行情和环境的变动下，最近三年，公司负         债总额呈波动上升状态，最近一期欠债总额有所下降。             欠债结构方面，公司的负借主要包括应付短期融资款、拆入资金、卖出回购         金融资产款、代理买卖证券款和应付债券。              长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                                                    单元：万元、%   技俩               金额            比例          金额             比例          金额             比例          金额             比例 应付短期融资 款 拆入资金         885，238.96       8.02     700，267.28        5.15    1，038，285.41       8.10     698，194.82        5.43 交易性金融负 债 繁衍金融欠债        30，865.45       0.28      20，619.18        0.15      13，981.43        0.11        3，418.59       0.03 卖出回购金融 资产款 代理买卖证券 款 代理承销证券 款 应付职工薪酬       231，949.59       2.10     293，399.45        2.16     305，331.41        2.38     306，875.15        2.38 应交税费          11，476.12       0.10      20，600.00        0.15      25，904.49        0.20      49，083.62        0.38 应付款项         399，927.73       3.62     413，346.95        3.04     380，360.89        2.97     182，145.20        1.42 合同欠债            5，896.29      0.05        5，674.27       0.04        3，917.98       0.03        4，134.86       0.03 斟酌欠债               14.76      0.00          14.76        0.00         173.87        0.00          14.76        0.00 应付债券        3，013，499.72     27.30    4，041，567.64      29.73    4，241，065.99      33.10    4，087，136.55      31.76 租借欠债          39，204.27       0.36      33，519.61        0.25      41，474.19        0.32      44，507.38        0.35 递延所得税负 债 其他欠债          67，801.76       0.61      71，101.90        0.52      60，752.95        0.47      58，203.56        0.45  欠债整个      11，038，755.68    100.00   13，595，861.05     100.00   12，812，478.44     100.00   12，869，079.39     100.00             陈说期各期末，公司应付短期融资款余额分别为 516，578.15 万元、380，343.84          万元、309，416.50 万元和 284，324.70 万元，占欠债总额的比重分别为 4.01%、          少 70，927.34 万元，降幅为 18.65%；2024 年 6 月末公司应付短期融资款较 2023          年末减少 25，091.80 万元，降幅为 8.11%。             近三年及一期末，公司应付短期融资款组成情况如下：      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                                                  单元：万元      类型         2024-06-30      2023-12-31                 2022-12-31          2021-12-31 柜台收益凭证             80，900.26            108，476.47            78，637.70          516，578.15 短期公司债             203，424.44            200，940.03           301，706.14                     -      整个           284，324.70            309，416.50           380，343.84          516，578.15    陈说期各期末，公司拆入资金余额分别为 698，194.82 万元、1，038，285.41 万 元、 根据资金需求情况，随市颐养拆入资金的范围。    近三年及一期末，公司拆入资金组成情况如下：                                                                                  单元：万元         技俩             2024-06-30         2023-12-31          2022-12-31       2021-12-31 银行间商场拆入资金               885，238.96            700，267.28     1，038，285.41        650，187.35 转融通融入资金                             -                  -                   -      48，007.47         整个              885，238.96            700，267.28     1，038，285.41        698，194.82    卖出回购金融资产款是指公司根据契约商定先卖出再按固订价钱买入的票 据、证券、贷款等金融资产所融入的资金。陈说期各期末，公司卖出回购金融资 产款分别为 2，664，365.89 万元、2，019，200.02 万元、3，466，529.80 万元和 1，815，870.08 万元，卖出回购金融资产款占欠债总额的比重分别为 20.70%、15.76%、25.50% 和 16.45%。    陈说期各期末，公司卖出回购金融资产款余额呈波动上升趋势。2022 年末 公司卖出回购金融资产款余额较 2021 年末减少 645，165.87 万元，降幅为 24.21%； 幅为 71.68%，主要系银行间商场回购业务范围增多所致；2024 年 6 月末公司卖 出回购金融资产款余额较 2023 年末减少 1，650，659.72 万元，降幅为 47.62%，主 要系银行间商场回购业务范围减少所致。近三年及一期末，公司卖出回购金融资 产款按标的物类别组成情况如下：                                                                                  单元：万元      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书      标的物类别        2024-06-30         2023-12-31         2022-12-31        2021-12-31 债券                 1，815，289.35       3，466，529.80      2，019，200.02       2，599，298.36 信用业务债权收益权                      -                  -                   -      65，067.53 其他                        580.73                  -                   -                -         整个         1，815，870.08       3，466，529.80      2，019，200.02       2，664，365.89    陈说期各期末，公司代理买卖证券款分别为 4，214，588.81 万元、4，094，587.28 万元、4，090，316.62 万元和 4，176，596.73 万元，代理买卖证券款占欠债总额的比 重分别为 32.75%、31.96%、30.09%和 37.84%。代理买卖证券款为公司接受客户 委用，代理客户买卖股票、债券和基金等有价证券而收到的款项，代理买卖证券 款余额变动与股票交易的活跃程度呈正相关关系，主要受到客户股票交易活跃程 度的影响。    近三年及一期末，公司代理买卖证券款组成情况如下：                                                                             单元：万元    技俩        2024-06-30        2023-12-31             2022-12-31          2021-12-31 普通经纪业务    个东谈主         2，677，852.38         2，626，361.08        2，741，356.16        2，879，916.60    机构         1，084，506.65         1，074，974.00         919，147.75          858，151.40 信用业务    个东谈主          309，190.52           266，427.15          342，213.82          351，100.50    机构          105，047.17           122，554.39           91，869.56          125，420.31    整个         4，176，596.73         4，090，316.62        4，094，587.28        4，214，588.81    陈说期各期末，公司应付债券余额分别为 4，087，136.55 万元、4，241，065.99 万 元、4，041，567.64 万元和 3，013，499.72 万元，应付债券占欠债总额的比重分别为 主要系新刊行多期公司债券所致；2023 年末公司应付债券较 2022 年末减少    近三年及一期末，公司应付债券组成情况如下：          长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                                                        单元：万元            技俩           2024-06-30           2023-12-31         2022-12-31           2021-12-31      公司债券                2，598，166.71        2，809，443.28        3，070，314.43        2，782，529.61      次级债券                  398，917.62          705，004.16         652，717.57           820，333.12      可搬动公司债券                         -         519，558.40         502，259.18           484，273.82      柜台收益凭证                  16，415.39              7，561.81          15，774.81                   -            整个            3，013，499.72        4，041，567.64        4，241，065.99        4，087，136.55         （三）盈利智商分析         公司合并口径的主要盈利方针如下：                                                                                        单元：万元                 技俩               2024 年 1-6 月           2023 年度         2022 年度        2021 年度      营业收入                                285，500.38      689，620.56     637，157.70     862，316.51      营业开销                                207，954.78      526，652.44     475，024.69     544，597.09      营业利润                                 77，545.60      162，968.12     162，133.01     317，719.42      利润总额                                 77，448.54      161，502.53     163，625.48     318，715.45      净利润                                  78，020.59      154，089.00     153，035.40     241，488.71      包摄于母公司股东的净利润                         78，678.22      154，823.14     151，020.68     240，953.95      注：营业利润=营业收入-营业开销         陈说期各期，公司按业务分类的营业总收入组成及占比如下：                                                                                   单元：亿元、%  业务板块             金额          占比        金额            占比             金额          占比           金额            占比 经纪及证券金 融业务 证券自营业务           1.59    5.56        -0.64           -0.93      -8.35       -13.10        5.49         6.37 投资银行业务           1.29    4.51         6.82            9.89       9.03        14.18        8.34         9.68 资产管制业务           1.22    4.28         1.52            2.20       2.59         4.07        3.66         4.25 另类投资及私 募股权投资管           0.31    1.07         4.70            6.82       2.93         4.60        5.04         5.84 理业务 国际业务             0.15    0.51         0.25            0.36       0.01         0.02        0.27         0.31 其他               0.28    1.02         0.67            0.99       1.11         1.72        0.67         0.77          长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  业务板块            金额           占比            金额          占比           金额              占比        金额           占比 营业总收入合 计         按司帐口径分类，公司陈说期内营业收入主要来源于利息净收入、手续费及    佣金净收入。罢休 2024 年 6 月末，利息净收入、手续费及佣金净收入在刊行东谈主    营业收入中整个占比 88.01%。陈说期各期，公司按司帐口径分类的营业收入明    细如下：                                                                                     单元：万元、%   技俩              金额              占比            金额         占比         金额              占比        金额         占比 利息净收入        90，540.44       31.71    213，949.89       31.02   233，055.74        36.58   158，946.34    18.43 手续费及佣金净 收入 其中：经纪业务 手续费净收入    投资银行 业务手续费净收      11，971.12        4.19     63，975.63        9.28    84，382.03        13.24    78，845.34     9.14 入    资产管制 业务手续费净收      15，129.45        5.30     20，421.52        2.96    22，642.66         3.55    26，144.24     3.03 入 投资收益        -47，711.62       -16.71    -96，070.43     -13.93   -17，687.43        -2.78   100，949.19    11.71 其中：春联营企    业和合    营企业       -2，088.64        -0.73     3，185.78        0.46     4，521.64         0.71     9，897.16     1.15    的投资    收益 其他收益          2，803.96        0.98      7，821.89        1.13     7，995.62         1.25     6，391.28     0.74 公允价值变动收 益 汇兑收益            -168.40       -0.06        -99.40      -0.01      -475.89        -0.07       51.60      0.01 其他业务收入       14，383.85        5.04     69，565.59       10.09    38，995.89         6.12    36，923.59     4.28 资产处置收益              41.47     0.02            60.73     0.01            2.69      0.00       45.52      0.01 营业收入整个      285，500.38      100.00    689，620.56      100.00   637，157.70       100.00   862，316.51   100.00            长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                                                              单元：万元、% 技俩           金额         占比             金额         占比          金额         占比            金额         占比 税金及 附加 业务及 管制费 信用减            -456.80        -0.22    -1，974.36     -0.37    -8，790.66       -1.85    10，451.23     1.92 值损失 其他资 产减值         32.64          0.02      764.45       0.15      770.96         0.16      708.38      0.13 损失 其他业 务成本 整个      207，954.78    100.00      526，652.44   100.00    475，024.69      100.00   544，597.09   100.00          （1）业务及管制费          业务及管制费是公司主要的营业开销技俩，陈说期内，公司业务及管制费分       别为 496，260.11 万元、445，394.02 万元、460，784.50 万元和 193，255.74 万元，占       营业开销的比重分别为 91.12%、93.76%、87.49%和 92.93%。       告白宣传及业务欢迎费、差旅费等运营成本随公司业务增长和事迹上升而增多，       资讯居品及信息技艺服务等插足随公司金融科技建设加速而增多。2022 年度，       公司业务及管制费同比下降 10.25%，主要系与事迹挂钩的职工浮动薪酬受事迹       下滑影响有所下降。2023 年度，公司业务及管制费同比增多 3.46%，主要系公司       展业成本随商场竞争加重有所增多。2024 年 1-6 月业务及管制费 193，255.74 万       元，较 2023 年 1-6 月同比降幅为 9.86%。          （2）信用减值损失与其他资产减值损失       减值损失整个分别为 11，159.60 万元、-8，019.69 万元、-1，209.91 万元和-424.16 万       元。2022 年末信用减值损失过甚他资产减值损失与 2021 年末比拟减少 19，179.31       万元，同比降幅 171.86%，主要系融资类业务、其他债权投资等计提的减值准备       减少。2023 年信用减值损失过甚他资产减值损失与同比减少 6，809.78 万元，同       比变化 84.91%，主要系融资类业务减值准备转回金额减少所致。     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 大，主淌若由于金融商场环境变化会对公司所持有金融资产价值产生一定影响。 陈说期内刊行东谈主投资收益和公允价值变动收益大幅波动，主淌若由于权益商场大 幅波动。    陈说期各期，公司净利润分别为 241，488.71 万元、153，035.40 万元、154，089.00 万元和 78，020.59 万元，包摄于母公司股东的净利润分别为 240，953.95 万元、 的影响，公司营业收入和净利润较 2021 年均出现下降。刊行东谈主 2022 年利润方针 举座下滑的原因系受到国际宏不雅步地的变动以及国内证券商场大幅波动的影响， 刊行东谈主经纪业务举座降收；同期期受商场行情影响，刊行东谈主权益类投资业务下滑 较大。综上两个因素，刊行东谈主 2022 年盈利情况较 2021 年出现一定幅度下滑。 步企稳回升，重要业务撑持有劲。2024 年 1-6 月，公司包摄于母公司股东的净利 润同比下降 28.87%，净利润同比下降 29.58%，主要原因为：2023 年 1-6 月股票、 债券商场同步飞腾，公司收拢商场契机，结果包摄于母公司股东的净利润 11.06 亿元，同比增长 38.68%，基数较高；另一方面，2024 年 1-6 月由于商场情况， 公司经纪业务、权益自营业务以及权益投行业务收益欠安，导致包摄于母公司股 东的净利润下降。    （四）现款流量分析    陈说期各期，公司现款流情况如下表所示：                                                                  单元：万元        技俩            2024 年 1-6 月    2023 年度       2022 年度       2021 年度 筹划行动产生的现款流量净额           947，158.70   467，007.64    232，164.50     900，093.06 投资行动产生的现款流量净额            -3，090.26    -43，972.78   -151，133.33    -66，345.33 筹资行动产生的现款流量净额          -999，800.69   -255，449.28   -332，092.40     65，186.11 汇率变动对现款的影响                  90.09        558.78       4，969.81     -3，500.52      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书         技俩            2024 年 1-6 月     2023 年度      2022 年度       2021 年度 现款及现款等价物净增多额              -55，642.16   168，144.35   -246，091.43   895，433.32    陈说期各期，公司筹划行动产生的现款流量净额分别为 900，093.06 万元、 购业务及客户交易结算资金净流出现款增多。 购业务资金净增多。 主要系购买和处置金融资产净流入现款增多所致。    陈说期内，公司筹划行动产生现款流量净额与净利润存在较大各异，主要与 公司所处行业的现款流特质相关，公司的客户交易结算资金、融出资金、购买和 处置金融资产、回购以及同行拆借等业务波及较大现款流量，但与净利润关联度 不高。    陈说期各期，公司投资行动产生的现款流量净额分别为-66，345.33 万元、- 化，主要系投资支付或收回现款的差额所致。2022 年公司投资支付的现款主要 为刊行东谈主子公司长江改进投资和长江本钱对外股权投资。2023 年度投资行动产 生的现款流量净额较上年同期增多 70.90%，主要系投资支付的现款减少，收回 投资收到的现款增多。2024 年 1-6 月，公司投资行动产生的现款流量净额较上年 同期净流出减少 90.95%，主要系投资支付的现款减少。    陈说期各期，公司筹资行动产生的现款流量净额分别为 65，186.11 万元、- 过刊行债券、收益凭证净召募资金范围同比减少。2022 年度筹资行动产生的现 金流量净额较上年同期减少 609.45%，主要系债务融资净召募资金范围减少。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 东现款股利减少。2024 年 1-6 月，公司筹资行动产生的现款流量净额较上年同期 减少 1，052.11%，主淌若由于融资召募资金范围减少所致。   根据公司的业务筹划与现款流量情况，公司现款流不错保证业务筹划需要和 支付到期债务。公司偿债智商较强，财务风险较小。   （五）偿债智商分析      技俩          2024-06-30         2023-12-31    2022-12-31    2021-12-31 资产欠债率（扣除代理款）            （%）         64.69              73.22         73.85         73.64 流动比率（倍）                 2.72               2.34          2.61          2.56 速动比率（倍）                 2.40               2.14          2.36          2.33 利息保障倍数（倍）               1.83               1.65          1.67          2.19 利息偿付率（%）              100.00             100.00        100.00        100.00 到期贷款偿还率（%）            100.00             100.00        100.00        100.00 包摄于上市公司股东的每股 净资产（元/股） 注：资产欠债率=（欠债总额-代理买卖证券款-代理承销证券款）/（资产总额-代理买卖证券 款-代理承销证券款）   公司高度兴趣风险抑遏，陈说期内，公司资产欠债率、流动比率、速动比率 等方面比较放心。在风险可控的前提下，公司相沿了允洽的杠杆筹划水平，确保 公司欠债的范围及期限结构缓和各项业务发展的需求。当今公司无到期未偿还的 债务，公司举座偿债智商强，流动性风险可控，濒临的财务风险较低。公司曲直 期欠债搭配合理，与资产结构匹配情况渊博。   公司一贯兴趣流动性管制，强调资金的安全性、流动性和收益性的有机结合。 通过合理的资产配置，多元化的融资器用运用，动态的资产欠债表管制，结果资 金来源与资金运用之间在期限、结构等方面的合理匹配，保持限制的流动性，达 到风险与收益的平衡。   在践诺管事中，一方面公司严格表率资金操作管制，制定合理的资金划拨流 程及审批机制，确保资金使用效率的同期灵验抑遏和提神资金操格调险，另一方 面建立科学合理的预算管制体系，实行全面预算管制，对各业务条线确定了范围 名额和风险名额，同期建立和完善里面风险监控系统及压力测试机制，动态监控 流动性风险方针，保障公司流动性安全。   公司信誉渊博，在境内交易所和银行间商场具有较好的资信水平，与各大银      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 行保持合作关系，不错合理的通过刊行公司债券、短期融资券、收益凭证、证金 公司转融资、同行拆借、债券回购、资产收益权转让过甚他经主管部门批准的方 式进行外部融资，用以应酬公司筹划行动现款流量波动所引起的流动性风险，渠 谈较为畅达。因此公司举座偿债智商较高，偿债风险较低。      （六）公司将来业务主张   参见本召募说明书“第四章刊行东谈主基本情况/七、公司主营业务、主要居品的 用途/（四）刊行东谈主筹划方针及策略”部分。      （七）公司盈利智商的可赓续性分析   公司法东谈主治理结构健全完善，落实党委前置研究范例，了得党委在公司治理 中的作用，股东大会、董事会、监事会和筹划管制层权责知道、主张一致，形成 了党委把抓主张、董事会策略决策、监事会沉静监督、管制层负责落实的治理结 构，保障了公司的科学决策和得当筹划，为公司策略实施、筹划管制和业务拓展 营造了渊博的里面环境；公司具有多元化的股东类型和科学合理的股权结构，为 公司发展带来丰富的外部资源和商场活力。陈说期内，公司在进一步知道发展战 略的基础上赓续推动策略落地，紧跟国度导向，以“服求实体经济发展、服务客 户财富增长”为起点，升级服务模式，打造长江特色，围绕“零卖、机构、企业” 三类客户和“财富、机构、投行、自营、资管、国际”六伟业务，推动业务打破与 改进，致力于成为有特色的当代化投资银行。在知道的策略指引下，公司不竭强 化专科智商和管制水平，里面管制愈加科学表率，表里协同愈加顺畅高效，股权 治理结构愈加完善，资产质料稳步向好，中枢上风赓续夯实，高质料发展赓续推 进。   公司高度兴趣研究业务，矢志不移擢升投研智商，抽象实力稳居行业前方， 依托皆全的业务经验、当先的服务智商及金融科技的全面赋能，保持了得的行业 研究上风及较强的商场影响力，同期组开国际客户服务团队，鞭策研究业务国际 化。2024 年上半年，公募佣金市占率连接保持在高位水平，非公募业务深化转型 发展，进一步鞭策研究业务国际化布局，抽象研究服务品牌影响力不竭擢升。公    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 司加速财富管制转型，依托宇宙性网点，以资产配置为中枢为客户提供全生命周 期财富管制服务，助力客户财富结果保值升值，2024 年上半年财富管制业务持 续夯实发展根基，主要业务排行保持放心，金融居品布局不竭优化；强化投顾业 务长久布局，协同服务模式升级，投顾居品出产东谈主数再改进高，鼎力发展机构经 纪和超高净值客户服务，财富管制转型步履加速。   公司永久坚持“稳”字当头，秉持“践诺重于形式”的合规管制理念，结果 安全与发展灵验平衡，健全全面风险管制体系，灵验掩饰公司各部门、子公司、 分支机构和业务条线，一语气决策、执行、监督、反馈等各个方法，确保公司各项 主要风控方针均赓续顺应监管方针，具有较强的风险抗击智商。陈说期内，公司 赓续夯实合规管制基础，鞭策合规主动前置，落实一线履职尽责；加强长效合规 机制建设，推动专项治理搜检，优化合规内控轨制，形成灵验监督机制；强化合 规文化宣导，深化合规研究，对外输出多项合规文化建设效率；积极开展业务课 题研究，强化前瞻性管控，完善重心业务风控体系，动态管制风控方针；赓续打 造数字风控抓手，完善全面风险管制平台，擢升数字化风控智商，为公司行稳致 远添砖加瓦。   公司高度兴趣科技赋能，赓续加大金融科技研究插足，保障运维放心，强化 技艺撑持，打造科技品牌，为前台业务开展和管制模式优化提供有劲的技艺扶直， 助力公司数字化转型，鞭策高质料发展。陈说期内，公司遵循“守底线、强中线、 拓上限”的管制方针，深度践行“敏前台、强中台、稳后台”的 IT 筹备，赓续 构建 IT 中枢智商。深化落实“运维+安全+研发”一体化融会管制体系，引入 DevOps 国标体系，确保中枢系统可用率方针和可靠性方针保持 100%；强化技艺 撑持平台，优化管制扶直中台，鞭策信创试点管事，为公司数字化转型提供能源； 夯实 AI 大模子技艺底座，构建基于 AI 大模子的“灵曦”2.0 智能适配体系，实 现与业务场景精确匹配；通过模范改进型企业认证，鞭策共创实验室建设，相接 行业信息技艺研究课题，打造金融科技品牌。   公司永久把“酬金社会、反哺社会”视为企业的初心管事，深入服务国度策略、    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 勤奋履行社会包袱，坚定作念社会包袱的践行者、倡导者、传播者，在遵法、合规 创造财富的同期，感德回馈社会。公司以服务国度策略、服求实体经济发展、服 务客户财富增长为主张，积极阐发本钱商场在推动实体经济高水平轮回的要害作 用。一方面在拓宽融资渠谈、裁减融资成本、促进产业升级、表率企业治理等方 面阐发积极作用，为实体企业提供全场合、抽象化金融服务，指引优质本钱流向 国度重心扶持的策略新兴产业，推动产业颐养、区域发展和新经济增长。另一方 面，公司建立“造血式”帮扶长效机制，助力乡村振兴，连年金融帮扶融资额超 130 亿元，范围稳居行业前方。公司社会包袱实践案例赢得社会庸碌招供，一语气多年 赢得中证协社会包袱专项管事的满分评价，屡次被湖北省政府授予“金融扶直湖 北经济发展孝敬了得单元”称号，2023 年，公司获评“中国金鼎奖-最具社会包袱 感券商”“超卓 ESG 践行上市公司”“金桥奖了得 ESG 实践企业”等。   公司不竭丰富东谈主才发展体系建设实践，以蛊惑、培养和留下优秀东谈主才，致力 于结果公司和职工的共同发展。公司坚持内生增长理念，探索年青职工的培养路 径，畅达应届毕业生职级晋升通谈，保障应届毕业生晋升节律。公司健全完善市 场化的筹划管制机制，切实营造风清气正、管事创业的渊博氛围。公司建立和完 善激励拘谨机制，优化以智商、价值孝敬为导向的职级评估体系；年度绩效管制 围绕公司策略，灵验阐发绩效考核的指引作用，推动促进业务发展与转型；优化 收入分拨机制、业务协同机制，坚持与行业对标，强化落实监管导向。陈说期内， 公司强化东谈主才配置与发展，表率组织管制，不竭擢升组织效率；优化干部管制， 重心完善干部管制体制机制，妥善作念好干部选用，加强分支机构干部管制；优化 绩效管制体系，完善绩效考核方针，擢升绩效管制效率。 六、陈说期末有息债务情况   罢休最近一年及一期末，公司有息债务余额具体情况如下：                                                       单元：万元、%     技俩               金额             占比          金额              占比 应付短期融资款       284，324.70          4.74   309，416.50           3.63           长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书              技俩                                  金额                 占比                  金额                 占比      拆入资金                       885，238.96               14.76         700，267.28               8.22      卖出回购金融资产款                 1，815，870.08              30.27       3，466，529.80            40.70      应付债券                      3，013，499.72              50.23       4，041，567.64            47.45              整个                5，998，933.46             100.00       8，517，781.22           100.00          罢休 2024 年 6 月 30 日，公司有息债务期限结构如下：                                                                                       单元：万元、%               应付短期融                                卖出回购金     技俩                            拆入资金                                 应付债券                     整个                资款                                   融资产款     整个            284，324.70       885，238.96       1，815，870.08       3，013，499.72              5，998，933.46          罢休 2024 年 6 月 30 日，公司有息债务的融资结构如下：                                                                                       单元：万元、%               技俩                                  金额                                  占比      信用债务                                               4，183，063.38                             69.73      质押债务                                               1，815，870.08                             30.27               整个                                        5，998，933.46                            100.00          公司资产欠债结构渊博，罢休 2024 年 6 月 30 日，速动比率为 2.40；公司无     到期未偿还债务，现款流量情况渊博，融资智商强，不存在要紧的有息债务鸠合     偿付风险。     七、刊行东谈主关联交易情况          （一）关联方及关联交易          陈说期内，除平素筹划性资金交易外，公司不存在被大股东过甚他关联方占     用资金过甚他资产的情形。公司关联交易事项系平素业务运营产生，遵循对等互    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 惠关系，顺应公司及股东的举座利益，不存在损伤公司及股东利益的情形，不影 响公司的沉静性。 度陈说之“第九节、财务陈说/十三、关联方关系过甚交易”、2023 年年度陈说之 “第九节、财务陈说/十三、关联方关系过甚交易”。   （二）关联交易决策权限、决策范例及订价机制   为表率关联交易步履，提高公司表率运作水平，保护弥远投资者特别是中小 投资者的正当权益，公司根据《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、 《企业司帐准则第 36 号——关联方败露》、《深圳证券交易所股票上市法律解释》 等法律、法例、表大肆文献以及《公司轨则》的相关规矩，改造并完善了《长江 证券股份有限公司关联交易管制轨制》。该关联交易管制轨制部分中枢条件如下：   第四条 公司关联交易必须遵循以下基本原则：   （一）顺应憨厚信用的原则；   （二）不损伤公司、非关联股东以及投资者正当权益的原则；   （三）公司股东大会审议关联交易事项时，关联股东应当藏匿表决；   （四）公司董事会审议关联交易事项时，关联董事应当藏匿表决；   （五）公司董事会须根据客不雅模范判断该关联交易是否对本公司故意。必要 时可聘任沉静财务参谋人或专科评估机构。   第二十条 公司与关联东谈主之间的关联交易签订书面契约的，契约的签订应当 遵循对等、自愿、等价、有偿的原则，契约内容应明确、具体、可执行。   第二十一条 关联交易应当具有生意践诺，价钱应当公允，原则上不偏离市 场沉静第三方的价钱或者收费模范等交易条件。   第二十二条 公司应采取灵验措施真贵关联东谈主以操纵销售或业务渠谈等方式 扰乱公司的筹划，损伤公司利益。   第二十七条 公司应建立关联交易的核查机制。公司各部门、各控股子公司 （简称“各单元”）与关联东谈主开展关联交易前，应确保该交易顺应监管规矩以及公 司里面规章轨制要求，并通过关联交易预先审查以及该交易需履行的里面审议程 序后方可进行。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   第二十八条 除本轨制第四十一条的规矩外，公司与关联东谈主发生的交易达到 下列模范之一的，应当实时败露：   （一）与关联天然东谈主发生的成交金额杰出三十万元的交易；   （二）与关联法东谈主（或者其他组织）发生的成交金额杰出三百万元，且占公 司最近一期经审计净资产全都值杰出 0.5%的交易。   第二十九条 除本轨制第四十一条的规矩外，公司与关联东谈主发生的成交金额 杰出三千万元，且占公司最近一期经审计净资产全都值杰出 5%的，应当实时披 露并提交股东大会审议，还应当败露顺应《深交所上市法律解释》要求的审计陈说或 者评估陈说。   公司关联交易事项虽未达到前款规矩的模范，中国证监会、深交所根据审慎 原则不错要求公司提交股东大会审议，并按照前款规矩适用相关审计或者评估的 要求。   公司依据其他法律法例或其公司轨则提交股东大会审议，或者自愿提交股东 大会审议的，应当败露顺应《深交所上市法律解释》要求的审计陈说或者评估陈说， 深交所另有规矩的除外。   公司与关联东谈主发生下列情形之一的交易时，不错免于审计或者评估：   （一）本轨制规矩的日常关联交易；   （二）与关联东谈主等各方均以现款出资，且按照出资比例确定各方在所投资主 体的权益比例；   （三）深交所规矩的其他情形。   第四十一条 公司为关联东谈主（股东过甚关联东谈主除外）提供担保的， 除应当经 全体非关联董事的过半数审议通过外，还应当经出席董事会会议的非关联董事的 三分之二以上董事审议同意并作出决议，并提交股东大会审议。   公司因交易导致被担保方成为公司的关联东谈主的，在实施该交易或者关联交易 的同期，应当就存续的关联担保履行相应审议范例和信息败露义务。   董事会或者股东大会未审议通过前款规矩的关联担保事项的，交易各方应当 采取提前隔绝担保等灵验措施。 八、资产欠债表日后事项、或有事项过甚他重要事项   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）资产欠债表日后事项  松抄本召募说明书签署日，公司不存在要紧资产欠债表日后事项。  （二）或有事项  罢休陈说期末，公司不存在要紧或有事项。  （三）其他重要事项  松抄本召募说明书签署日，公司无其他需要败露的重要事项。 九、刊行东谈主资产典质、质押、担保和其他权利限定安排情况  罢休 2024 年 6 月 30 日公司系数权或使用权受限的资产情况如下：                                          单元：万元          技俩及受限原因                  账面余额 申购证券存出的货币资金                                 140.00 为质押式回购业务而设定质押的交易性金融资产                    357，439.01 为质押式回购业务而设定质押的其他债权投资                  1，237，172.94 为质押式回购业务而设定质押的其他资产                          645.95 为融资融券业务而转让过户的交易性金融资产                       7，004.22 为债券假贷业务而设定质押的交易性金融资产                     183，277.15 为债券假贷业务而设定质押的其他债权投资                      397，114.54               整个                      2，182，793.83  除上述情况外，公司不存在资产典质、质押、担保和其他权利限定安排。             长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                     第六章 刊行东谈主及本期债券的资信状态         一、陈说期历次主体评级、变动情况及原因            陈说期内，公司在境内刊行其他债券、债务融资器用，所涉资信评级的，主         体评级结果均为 AAA 级，不存在与本次主体评级结果有各异的情形。         二、信用评级陈说的主要事项            本期债券无债项评级。         三、其他重要事项            无。         四、刊行东谈主资信情况            （一）刊行东谈主赢得主要贷款银行的授信及使用情况            罢休 2024 年 6 月末，公司赢得工、农、中、建、交、邮储六大国有银行及         主要股份制生意银行授信额度整个 1，805.95 亿元，尚未使用的各种授信额度总额         为 1，518.21 亿元。            （二）刊行东谈主及主要子公司陈说期内债务违约记录及相关情况            陈说期内，刊行东谈主过甚主要子公司不存在债务违约记录。            （三）刊行东谈主及子公司陈说期内已刊行的境表里债券情况（含已兑付债券）            松抄本召募说明书签署之日，刊行东谈主及子公司陈说期内已刊行的境表里债         券情况（含已兑付债券）如下：                                                                 单元：年、亿元、%                                                期限                      罢休召募说明书签署 债券品种     债券简称        起息日          到期日                   当前余额   票面利率                                               （年）                       日还本付息情况 证券公司债    21 长江 01   2021-01-11   2024-01-11         3    -      3.74    按时还本付息 证券公司债    21 长江 C1   2021-06-08   2024-06-08         3    -      3.87    按时还本付息 证券公司债    21 长江 C2   2021-07-12   2024-07-12         3    -      3.83    按时还本付息            长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                                               期限                       罢休召募说明书签署 债券品种    债券简称        起息日          到期日                   当前余额    票面利率                                              （年）                        日还本付息情况 证券公司债   21 长江 02   2021-08-18   2024-08-18         3     -      3.20    按时还本付息 证券公司债   21 长江 03   2021-08-18   2026-08-18         5   10.00    3.58   按时付息尚未还本 证券公司债   21 长江 04   2021-10-14   2022-10-17   1.0082      -      2.85    按时还本付息 证券公司债   21 长江 05   2021-10-14   2024-10-14         3     -      3.35    按时还本付息 证券公司债   22 长江 01   2022-01-17   2025-01-17         3   40.00    2.98   按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 D1   2022-03-30   2022-09-26   0.4932      -      2.55    按时还本付息 证券公司债   22 长江 C1   2022-05-25   2025-05-25         3   14.00    3.03   按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 02   2022-07-11   2025-07-11         3   30.00    2.97   按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 03   2022-08-17   2025-08-17         3   20.00    2.65   按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 04   2022-08-17   2027-08-17         5   10.00    3.03   按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 D2   2022-09-16   2023-06-13    0.74       -      1.94    按时还本付息 证券公司债   23 长江 C1   2023-01-16   2028-01-16         5    5.00    4.70   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 02   2023-02-16   2026-02-16         3   20.00    3.22   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 Y1   2023-03-24   2028-03-24    5+N      25.00    4.59   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 D1   2023-04-24   2023-11-20    0.57       -      2.55    按时还本付息 证券公司债   23 长江 03   2023-06-15   2026-06-15         3   20.00    2.90   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 D2   2023-08-18   2024-08-18         1     -      2.26    按时还本付息 证券公司债   23 长江 04   2023-10-31   2026-10-31         3   25.00    3.00   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 05   2023-11-27   2025-11-27         2    5.00    2.88   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 06   2023-11-27   2026-11-27         3   10.00    2.98   按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 D3   2023-12-19   2024-12-19         1   10.00    2.75   按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 01   2024-02-01   2027-02-01         3   20.00    2.72   按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 Y1   2024-03-21   2029-03-21    5+N      20.00    3.10   按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 02   2024-07-15   2027-07-15         3   10.00    2.14   按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 03   2024-09-26   2027-09-26         3   10.00    2.10   按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 04   2024-10-21   2025-10-26   1.0137    25.00    2.02   按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 05   2024-10-21   2026-10-21         2    5.00    2.13   按时付息尚未还本           （四）刊行东谈主及子公司已获批文尚未刊行的债券情况            长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                         批文取得        批文到期                                              召募资金         债券称呼                                       获批额度               剩余额度                   交易场合                          时间          时间                                                用途   长江证券股份有限公司                          月8日         月7日                                               债券   公开刊行永续次级债券                                                                                       补充营运   长江证券股份有限公司                         月 16 日      月 15 日                                            还公司债     公开刊行公司债券                                                                                        券           （五）刊行东谈主及子公司陈说期末存续的境表里债券情况           松抄本召募说明书签署日，刊行东谈主及子公司存续的境表里债券情况如下：                                                                                单元：年、亿元、%                                                                                         罢休召募说明书签署 债券品种    债券简称        起息日            到期日         期限         当前余额            票面利率                                                                                          日还本付息情况 证券公司债   21 长江 03   2021-08-18   2026-08-18         5           10.00           3.58      按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 01   2022-01-17   2025-01-17         3           40.00           2.98      按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 C1   2022-05-25   2025-05-25         3           14.00           3.03      按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 02   2022-07-11   2025-07-11         3           30.00           2.97      按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 03   2022-08-17   2025-08-17         3           20.00           2.65      按时付息尚未还本 证券公司债   22 长江 04   2022-08-17   2027-08-17         5           10.00           3.03      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 C1   2023-01-16   2028-01-16         5           5.00            4.70      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 02   2023-02-16   2026-02-16         3           20.00           3.22      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 Y1   2023-03-24   2028-03-24      5+N            25.00           4.59      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 03   2023-06-15   2026-06-15         3           20.00           2.90      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 04   2023-10-31   2026-10-31         3           25.00           3.00      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 05   2023-11-27   2025-11-27         2           5.00            2.88      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 06   2023-11-27   2026-11-27         3           10.00           2.98      按时付息尚未还本 证券公司债   23 长江 D3   2023-12-19   2024-12-19         1           10.00           2.75      按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 01   2024-02-01   2027-02-01         3           20.00           2.72      按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 Y1   2024-03-21   2029-03-21      5+N            20.00           3.10      按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 02   2024-07-15   2027-07-15         3           10.00           2.14      按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 03   2024-09-26   2027-09-26         3           10.00           2.10      按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 04   2024-10-21   2025-10-26     1.0137          25.00           2.02      按时付息尚未还本 证券公司债   24 长江 05   2024-10-21   2026-10-21         2           5.00            2.13      按时付息尚未还本    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （六）最近三年与主要客户发生业务交易时，是否有严重违约茂盛   最近三年与主要客户发生业务交易时，公司未发生严重违约情况。   （七）本次刊行后累计公开刊行公司债券余额过甚占刊行东谈主最近一期净资 产的比例   松抄本召募说明书签署日，刊行东谈主累计公开刊行公司债券（含短期公司债券 及永续次级债券）余额为334亿元，假定本期债券践诺刊行范围为50亿元，本期 债券刊行后累计公开刊行公司债券余额过甚占刊行东谈主最近一期净资产（2024年6 月30号合并财务报表中的股东权益整个）的比例为102.53%。 长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书              第七章 增信机制 不适用。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                   第八章 税项   根据国度相关税收法律法例的规矩，投资者投本钱次公司债券所应交纳的税 款由投资者承担。本次公司债券的投资东谈主应服从我国相关税务方面的法律、法例。 本部分是依据我国现行的税务法律、法例及国度税务总局相关表大肆文献的规矩 作念出的。如果相关的法律、法例发生变更，本部分中所说起的税务事项将按变更 后的法律法例执行。 一、升值税   根据 2016 年 5 月 1 日奏效的《对于全面推开营业税改征升值税试点的文牍》 （财税〔2016〕36 号）过甚附件规矩，升值税纳税范围包括金融商品持有期间 （含到期）利息收入及金融商品转让收入，投资者应按相关规矩交纳升值税。 二、所得税   根据 2018 年 12 月 29 日改造的《中华东谈主民共和国企业所得税》、2019 年 4 月 23 日改造的《中华东谈主民共和国企业所得税法实施条例》过甚他相关的法律、 法例，一般企业投资者来源于投资公司债券的利息所得应交纳企业所得税。企业 应将当期应收取的公司债券利息计入当期收入，核算当期损益后交纳企业所得税。 三、印花税   根据 2022 年 7 月 1 日起实行的《中华东谈主民共和国印花税法》，在中国境内 书立应税凭证、进行证券交易的单元和个东谈主，为印花税的纳税东谈主，应当照章交纳 印花税。但对债券交易，中国当今还莫得相关的具体规矩。因此，松抄本召募说 明书签署之日，投资者买卖、承袭或赠予公司债券时所立的产权搬动书据，应不 需要交纳印花税。刊行东谈主当今无法预测国度是否或将会于何时决定对相关公司债 券交易征收印花税，也无法预测将会适用的税率水平。 四、税项抵销   本次公司债券投资者所应交纳的税项与公司债券的各项支付不组成抵销。监 管机关及自律组织另有规矩的按规矩执行。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 五、声明   上述所列税项不组成对投资者的纳税建议和投资者纳税依据，也不波及投资 本次公司债券可能出现的税务后果。投资者如果准备购买本次公司债券，况且投 资者又属于按照法律规矩需要服从特别税务规矩的投资者，本公司建议投资者应 向其专科参谋人参谋相关的税务包袱，公司不承担由此产生的任何包袱。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书              第九章 信息败露安排 一、信息败露管制轨制   刊行东谈主照旧制定《长江证券股份有限公司信息败露事务管制轨制》：   （1）公司董事、监事、高等管制东谈主员明察要紧事件发生时，应当按照公司 规矩立即履行陈说义务；董事长在接到陈说后，应当立即向董事会陈说，并敦促 董事会秘书组织临时陈说的败露管事。   （2）董事会、监事会、股东大会决议及相关公告的审核、败露范例：   董事会、监事会、股东大会决议及相关公告文稿由董事会秘书室草拟，经相 关单元和董事会秘书室负责东谈主复核，报董事会秘书、总裁、董事长（监事长）审 批后，由董事会秘书室在深圳证券交易所的网站情切应中国证监会规矩条件的媒 体败露。   （3）要紧事件的陈说、审核和败露过程：   公司信息败露义务东谈主、各单元在明察或发生要紧事件时，应当实时向董事会 秘书或董事会秘书室书面陈说，积极配合公司实时履行信息败露义务；   收到书面陈说后，由董事会秘书室根据要紧事件的性质和类别，协助前款东谈主 员或单元按摄影关信息败露法律解释和神色要求准备信息败露所需资料；   各单元所提供资料应经单元负责东谈主、分摊带领说明，如有必要提交公司办公 会审议的还需履行办公会决策范例；   董事会秘书室负责草拟公告文稿，经相关单元和董事会秘书室负责东谈主复核， 报董事会秘书、总裁、董事长（监事长）审批后，由董事会秘书室在深圳证券交 易所的网站情切应中国证监会规矩条件的媒体败露。   要紧事件遵循赓续败露原则，对要紧事件的进展情况，各相关单元要实时按 本条文定的范例，履行陈说义务，董事会秘书、董事会秘书室应赓续给予情切。 二、投资者关系管制的轨制安排   为表率公司投资者关系管制管事，加强公司与投资者之间的灵验相易，促进 公司完善治理，切实保护投资者特别是中小投资者正当权益，根据相关法律法例、   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 规章轨制以及中国证监会《上市公司与投资者关系管制管事指引》的相关要求， 结合公司践诺情况，制定《长江证券股份有限公司投资者关系管制轨制》。 三、如期陈说败露   刊行东谈主承诺，将于每一司帐年度结果之日起四月内败露年度陈说，每一司帐 年度的上半年结果之日起二个月内败露半年度陈说，且年度陈说和半年度陈说的 内容与神色顺应法律法例的规矩和深圳证券交易所相关如期陈说编制要求。 四、要紧事项败露   刊行东谈主承诺，当发生影响刊行东谈主偿债智商、债券价钱、投资者权益的要紧事 项或召募说明书商定刊行东谈主应当履行信息败露义务的其他事项时，或者存在对于 刊行东谈主过甚债券的要紧商场外传时，刊行东谈主将按照法律法例的规矩和召募说明书 的商定实时履行信息败露义务，说明事件的起因、当今的状态和可能产生的后果， 并赓续败露事件的进展情况。 五、本息兑付败露   刊行东谈主承诺，将按照《深圳证券交易所公司债券上市法律解释（2023 年改造）》 和深圳证券交易所其他业务要求实时败露本息兑付安排。     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                   第十章 投资者保护机制 一、偿债筹备、偿债资金来源及偿债保障措施    （一）偿债筹备    本期债券品种一的付息日为 2025 年 12 月 3 日（如遇法定节沐日或休息日， 则顺延至后来的第 1 个交易日，顺延期间付息款项不另计利息）；本期债券品种 二的付息日为 2025 年至 2027 年每年的 11 月 8 日（如遇法定节沐日或休息日， 则顺延至后来的第 1 个交易日，顺延期间付息款项不另计利息。    本期债券品种一的兑付日为 2025 年 12 月 3 日（如遇法定节沐日或休息日， 则顺延至后来的第 1 个交易日，顺延期间兑付款项不另计利息）；本期债券品种 二的兑付日为 2027 年 11 月 8 日（如遇法定节沐日或休息日，则顺延至后来的第    本期债券本金及利息的支付将通过债券登记托管机构和相关机构办理。本息 偿付的具体事项将按摄影关规矩，由公司在中国证监会指定媒体上发布的公告中 加以说明。    根据国度税收法律、法例，投资者投本钱期债券应交纳的相关税金由其自行 承担。    （二）偿债资金来源    本期债券的偿债资金将主要来源于刊行东谈主日常的盈利积聚，刊行东谈主较好的盈 利智商为本期债券本息的偿付提供有劲保障。最近三年及一期，刊行东谈主合并口径 营业收入分别为 862，316.51 万元、637，157.70 万元、689，620.56 万元及 285，500.38 万元，净利润分别为 241，488.71 万元、153，035.40 万元、154，089.00 万元及 息提供有劲保障。    （三）债保措施    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   为了充分、灵验地贵重债券持有东谈主的利益，刊行东谈主为本期债券的按时、足额 偿付制定了一系列管事筹备，包括指定专职部门、充分阐发债券受托管制东谈主的作 用、严格的信息败露等，致力形成一套确保债券安全兑付的保障措施。   刊行东谈主指定资金管制部具体负责协调本期债券的偿付管事，在利息和本金偿 付日之前，负责本期债券本息的偿付及相关的具体事务，保证本息的如期偿付， 保障债券持有东谈主的利益。   刊行东谈主设立召募资金专项账户，用于本次公司债券召募资金的接收、存储与 划转。本期债券刊行后，刊行东谈主将进一步优化公司的资产欠债管制、加强公司的 流动性管制和召募资金使用等资金管制，并将根据债券本息将来到期应付情况制 定资金运用筹备，保证资金按筹备调度，实时、足额地准备偿债资金用于每年的 利息支付以及到期本金的兑付，保障投资者的利益。   刊行东谈主已按照《债券管制办法》的规矩与债券受托管制东谈主为本期债券制定了 《债券持有东谈主会议法律解释》，商定债券持有东谈主通过债券持有东谈主会议愚弄权利的范围、 范例和其他重要事项，为保障本次公司债券本息实时足额偿付作念出了合理的轨制 安排。相关债券持有东谈主会议法律解释的具体内容，详见本召募说明书“第十节投资者 保护机制”之“三、债券持有东谈主会议”。   刊行东谈主按照《债券管制办法》的要求，聘任华泰联合证券有限包袱公司担任 本期债券的债券受托管制东谈主，并与受托管制东谈主刚烈了《债券受托管制契约》。在 本期债券存续期限内，由债券受托管制东谈主依照契约的商定贵重债券持有东谈主的利益。 相关债券受托管制东谈主的权利和义务，详见本召募说明书“第十节投资者保护机制” 之“四、债券受托管制东谈主”。   刊行东谈主将遵循信得过、准确、完好的信息败露原则，使公司偿债智商、召募资 金使用等情况受到债券持有东谈主、债券受托管制东谈主和股东的监督，提神偿债风险。 刊行东谈主将按照《债券受托管制契约》相关规矩将发滋事项实时文牍债券受托管制   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 东谈主。债券受托管制东谈主将在发生《债券持有东谈主会议法律解释》商定要紧事项时实时召集 债券持有东谈主大会。   （四）偿债救急保障决策   刊行东谈主真贵资金流动性管制，以流动性、安全性、效益性为原则实施资金管 理。公司资产结构合理，资产流动性高，必要时不错通过资产变现来补充偿债资 金。在陈说期内，刊行东谈主占比较高的流动资产分别为货币资金、结算备付金、融 出资金、交易性金融资产、买入返售金融资产、债权投资和其他债权投资。货币 资金和结算备付金算作资产结构中流动性强的资产，能够在短期内赶快变现而极 少受到折损，将为特殊报复情况下的债券偿付提供实时保证。除货币资金、结算 备付金等现款及现款等价物外，刊行东谈把持有的债权投资、其他债权投资和交易性 金融资产等都是流动性较强的资产，交易商场活跃，可通过公开商场交易变现用 于偿还债务。   公司表率筹划，信誉渊博，资产质料优良，具备较好的盈利智商和较强的偿 债智商。连年来融资渠谈和交易敌手不竭扩充，与各大生意银行均保持渊博的合 作关系，授信额度充足，融资渠谈畅达，具有较强的融资智商。   算作上市券商，公司也不错通过股权融资等方式，处置耐久资金需求。刊行 东谈主的融资渠谈包括股权融资和债务融资，其中债务融资渠谈包括：银行间商场信 用拆借、银行间和交易所商场债券回购、公司债券、次级债券、可搬动债券、收 益凭证、转融通、债权收益权转让与回购、银行借债等。   跟着连年来刊行东谈主融资渠谈不竭扩充，刊行东谈主在必要时不错通过其他融资渠 谈为本期债券的救急偿付筹集资金。辗转融资为刊行东谈主债权融资渠谈的重要扶直。   基于刊行东谈主放心的筹划事迹和强盛的获现智商，刊行东谈主在金融机构间领有较 高的商场声誉，具有庸碌的融资渠谈和较强的融资智商，与多家国内大型金融机 构建立了耐久、康健的合作关系，并与包括大型国有银行及股份制银行在内的多 家同行成员建立授信关系。如果由于不测情况导致刊行东谈主弗成实时从预期的还款 来源赢得弥漫资金，刊行东谈主有可能凭借自身渊博的资信状态及与金融机构渊博的 合作关系，通过辗转融资筹措本期债券还本付息所需资金。由于银行授信并不构 成法律真义上的债权债务关系，因而不具有强制力，刊行东谈主存在无法结果授信并 取得融资的风险。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 二、违约事项及纠纷处置机制   （一）本期债券违约的情形   以下事件组成本期债券项下的违约事件（如刊行东谈主根据本期债券条件中相关 商定，在债券存续期内遴聘债券续期或递延支付利息，则该债券续期及利息递延 不属于刊行东谈主未能按照商定足额支付利息或兑付本金的步履）： 行条件的商定支付本期债券的本金及/或利息； 且未能偿付到期应付本金和/或利息；   集说明书规矩颐养再行订价周期适用的票面利率； 公告，且未偿付到期应付利息； 明书规矩偿付到期应付利息，或发生强制付息事件仍公告递延当期利息或照旧递 延的系数利息及孳息； 向普通股股东分成；（2）减少注册本钱； 单独或整个持有本次未偿还债券总额 10%以上的债券持有东谈主书面文牍后 30 个交 易日，该违约仍未得到纠正； 东谈主弗成按照本期债券刊行条件的商定支付本金和/或利息的情形。   （二）刊行东谈主违约包袱的承担方式   组成本期债券项下的违约，债券受托管制东谈主应愚弄以下权益：    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 督促刊行东谈主、增信机构和其他具有偿付义务的机构等落实相应的偿债措施和承诺， 并召集债券持有东谈主会议，按照会议决议规矩的方式根究刊行东谈主的违约包袱，包括 但不限于向刊行东谈主拿起民事诉讼、参与重组或者破产等法律范例；接受一皆或部 分债券持有东谈主的委用，以我方口头代表债券持有东谈主拿起民事诉讼、仲裁，参与重 组或者破产等法律范例； 债务时，债券受托管制东谈主应当要求并督促刊行东谈主实时采取追加担保等偿债保障措 施，并不错照章肯求法定机关采取财产保全等措施，债券受托管制东谈主要求刊行东谈主 追加担保的，担保物因步地变化发生价值减损或灭失导致无法掩饰违约债券本息 的，债券受托管制东谈主不错要求再次追加担保，因追加所产生的用度由刊行东谈主承担， 债券受托管制东谈主不承担或垫付；   因债券受托管制东谈主实施追加担保、督促刊行东谈主履行偿债保障措施产生的相关 用度，应当按照《债券受托管制契约》第 5.2 条的规矩由刊行东谈主承担；因债券受 托管制东谈主肯求财产保全措施而产生的相关用度应当按照《债券受托管制契约》第   （三）争议处置   本期债券刊行适用于中国法律并依其解释。   本期债券刊行和存续期间所产生的争议，开端应在争议各方之间协商处置。 如果协商处置不成，争议各方有权按照《债券受托管制契约》、《债券持有东谈主会 议法律解释》等规矩，向刊行东谈主住所地具有统领权的东谈主民法院拿告状讼。   当产生任何争议及任何争议正按前条商定进行处置时，除争议事项外，各方 有权连接愚弄本期债券刊行及存续期的其他权利，并应履行其他义务。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 三、债券持有东谈主会议法律解释   刊行东谈主已与华泰联合证券签署了《长江证券股份有限公司与华泰联合证券有 限包袱公司对于 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债券之债券持有东谈主会议规 则》。   凡认购本次债券的投资者均视作同意刊行东谈主制定的《债券持有东谈主会议法律解释》。   《债券持有东谈主会议法律解释》的一皆内容：   第一章   总则 券（以下简称本期债券）债券持有东谈主会议的组织和决策步履，明确债券持有东谈主会 议的权益与义务，贵重本期债券持有东谈主的权益，根据《中华东谈主民共和国证券法》、 《中华东谈主民共和国公司法》、《公司债券刊行与交易管制办法》等法律、行政法 规、部门规章、表大肆文献及深圳证券交易所相关业务法律解释的规矩，结合本期债 券的践诺情况，制订本法律解释。   债券简称及代码、刊行日、兑付日、刊行利率、刊行范围、含权条件及投资 者权益保护条件设立情况等本期债券的基本要素和重要商定以本期债券召募说 明书等文献载明的内容为准。   如领受分期刊行，本法律解释适用于长江证券股份有限公司 2023 年面向专科投 资者公开刊行公司债券合并批文项下各期债券。 隔绝后已矣。债券持有东谈主会议由持有本期债券未偿还份额的持有东谈主（包括通过认 购、交易、受让、承袭或其他正当方式持有本期债券的持有东谈主，以下简称持有东谈主） 组成。   债券上市/挂牌期间，前述持有东谈主范围以中国证券登记结算有限包袱公司登 记在册的债券持有东谈主为准，法律法例另有规矩的除外。 范围内的事项进行审议和表决。持有东谈主应当配合受托管制东谈主等会议召集东谈主的相关 管事，积极参加债券持有东谈主会议，审议会议议案，愚弄表决权，配合推动持有东谈主 会议奏效决议的落实，照章贵重自身正当权益。出席会议的持有东谈主不得利用出席   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 会议获取的相关信息从事内幕交易、控制商场、利益运送和证券欺骗等罪犯违纪 行动，损伤其他债券持有东谈主的正当权益。   投资者通过认购、交易、受让、承袭或其他正当方式持有本期债券的，视为 同意并接受本法律解释相关商定，并受本法律解释之拘谨。 体持有东谈主均有同等拘谨力。债券受托管制东谈主依据债券持有东谈主会议奏效决议行事的 结果由全体持有东谈主承担。法律法例另有规矩或者本法律解释另有商定的，从其规矩或 商定。   见证讼师应当针对会议的召集、召开、表决范例，出席会议东谈主员经验，灵验 表决权确凿定、决议的正当性过甚效力等事项出具法律意见书。法律意见书应当 与债券持有东谈主会议决议一同败露。 债券持有东谈主自行承担。因召开债券持有东谈主会议产生的相关会务用度由会议召集东谈主 自行承担。本法律解释、债券受托管制契约或者其他契约另有商定的除外。   第二章   债券持有东谈主会议的权限范围 围，审议并决定与本期债券持有东谈主利益有要紧关系的事项。   除本法律解释第 2.2 条商定的事项外，受托管制东谈主为了贵重本期债券持有东谈主利益， 按照债券受托管制契约之商定履行受托管制职责的步履无需债券持有东谈主会议另 行授权。 议方式进行决策：   （一）拟变更债券召募说明书的重要商定：      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （二）拟修改债券持有东谈主会议法律解释；   （三）拟解聘、变更债券受托管制东谈主或者变更债券受托管制契约的主要内容 （包括但不限于受托管制事项授权范围、利益冲突风险提神处置机制、与债券持 有东谈主权益密切相关的违约包袱等商定）；   （四）发生下列事项之一，需要决定或授权采取相应措施（包括但不限于与 刊行东谈主等相关方进行协商谈判，拿起、参与仲裁或诉讼范例，处置担保物或者其 他故意于投资者权益保护的措施等）的： 额杰出 5，000 万元且达到刊行东谈主母公司最近一期经审计净资产 10%以上，且可能 导致本期债券发生违约的； 产或营业收入占刊行东谈主合并报表相应科目 30%以上的子公司）照旧或斟酌弗成 按期支付有息欠债，未偿金额杰出 5，000 万元且达到刊行东谈主合并报表最近一期经 审计净资产 10%以上，且可能导致本期债券发生违约的； 净资产或营业收入占刊行东谈主合并报表相应科目 30%以上的子公司）发生减资、合 并、分立、被责令停产歇业、被暂扣或者撤废许可证、被托管、已矣、肯求破产 或者照章进入破产范例的； 的； 废弃债权、对外提供大额担保等步履导致刊行东谈主偿债智商濒临严重不确定性的；   （五）刊行东谈主建议要紧债务重组决策的；   （六）法律、行政法例、部门规章、表大肆文献规矩或者本期债券召募说明 书、本法律解释商定的应当由债券持有东谈主会议作出决议的其他情形。   第三章    债券持有东谈主会议的筹备   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   第一节   会议的召集   本期债券存续期间，出现本法律解释第 2.2 条商定情形之一且具有顺应本法律解释约 定要求的拟审议议案的，受托管制东谈主原则上应于 15 个交易日内召开债券持有东谈主 会议，经单独或整个持有本期未偿债券总额【30%】以上的债券持有东谈主同意延期 召开的除外。延期时间原则上不杰出【15】个交易日。 东谈主、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主（如有）（以下统称 提议东谈主）有权提议受托管制东谈主召集债券持有东谈主会议。   提议东谈主拟提议召集持有东谈主会议的，应当以书面形式示知受托管制东谈主，建议符 合本法律解释商定权限范围过甚他要求的拟审议议案。受托管制东谈主应当自收到书面提 议之日起 5 个交易日内向提议东谈主书面回话是否召集持有东谈主会议，并说明召鸠集议 的具体安排或不召鸠集议的原理。同意召鸠集议的，应当于书面回话日起 15 个 交易日内召开持有东谈主会议，提议东谈主同意延期召开的除外。   整个持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主提议召集债券持有东谈主 会议时，不错共同推举【1】名代表算作联合东谈主，协助受托管制东谈主完成会议召集 相关管事。 单独或者整个持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主、保证东谈主或者其 他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主（如有）有权自行召集债券持有东谈主会议， 受托管制东谈主应当为召开债券持有东谈主会议提供必要协助，包括：协助败露债券持有 东谈主会议文牍及会议结果等文献、代召集东谈主查询债券持有东谈主名册并提供推敲方式、 协助召集东谈主推敲应当列席会议的相关机构或东谈主员等。   第二节   议案的建议与修改 表大肆文献、证券交易场合业务法律解释及本法律解释的相关规矩或者商定，具有明确并 切实可行的决议事项。   债券持有东谈主会议审议议案的决议事项原则上应包括需要决议的具体决策或 措施、实檀越体、实施时间过甚他相关重要事项。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 计持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有东谈主、保证东谈主或者其他提供增信 或偿债保障措施的机构或个东谈主（如有）（以下统称提案东谈主）均不错书面形式建议 议案，召集东谈主应当将相关议案提交债券持有东谈主会议审议。   召集东谈主应当在会议文牍中明确提案东谈主建议议案的方式实时限要求。 和践诺抑遏东谈主、债券璧还义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施 的机构或个东谈主等履行义务或者鞭策、落实的，召集东谈主、提案东谈主应当提前与相关机 构或个东谈主充分相易协商，尽可能形成切实可行的议案。   受托管制东谈主、刊行东谈主、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个 东谈主（如有）建议的拟审议议案要求债券持有东谈主同意或者鞭策、落实的，召集东谈主、 提案东谈主应当提前与主要投资者充分相易协商，尽可能形成切实可行的议案。 行东谈主或其控股股东和践诺抑遏东谈主、债券璧还义务承继方、保证东谈主或者其他提供增 信或偿债保障措施的机构或个东谈主等进行谈判协商并签署契约，代表债券持有东谈主提 起或参加仲裁、诉讼范例的，提案东谈主应当在议案的决议事项中明确下列授权范围 供债券持有东谈主遴聘：   （一）特别授权受托管制东谈主或推选的代表东谈主全权代表债券持有东谈主处理相关事 务的具体授权范围，包括但不限于：达成协商契约或妥洽契约、在破产范例中就 刊行东谈主重整筹备草案和息争契约进行表决等践诺影响以致可能减损、让渡债券持 有东谈主利益的步履。   （二）授权受托管制东谈主或推选的代表东谈主代表债券持有东谈主处理相关事务的具体 授权范围，并明确在达成协商契约或妥洽契约、在破产范例中就刊行东谈主重整筹备 草案和息争契约进行表决时，特别是作出可能减损、让渡债券持有东谈主利益的步履 时，应当预先征求债券持有东谈主的意见或召集债券持有东谈主会议审议并依债券持有东谈主 意见行事。 相关方进行充分相易，对议案进行修改完善或协助提案东谈主对议案进行修改完善，    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 尽可能确保提交审议的议案顺应本法律解释第 3.2.1 条的商定，且同次持有东谈主会议拟 审议议案间不存在践诺矛盾。   召集东谈主经与提案东谈主充分相易，仍无法幸免同次债券持有东谈主会议拟审议议案的 待决议事项间存在践诺矛盾的，则相关议案应当按照本法律解释第 4.2.6 条的商定进 行表决。召集东谈主应当在债券持有东谈主会议文牍中明确该项表决波及的议案、表决程 序及奏效条件。 交易日公告。议案未按规矩及商定败露的，不得提交该次债券持有东谈主会议审议。   第三节   会议的文牍、变更及取消 开债券持有东谈主会议的文牍公告。受托管制东谈主以为需要报复召集债券持有东谈主会议以 故意于债券持有东谈主权益保护的，应最晚于现场会议（包括现场、非现场相结合形 式召开的会议）召开日前第【3】个交易日或者非现场会议召开日前第【2】个交 易日败露召开持有东谈主会议的文牍公告。   前款商定的文牍公告内容包括但不限于债券基本情况、会议时间、会议召开 形式、会议地点（如有）、会议拟审议议案、债权登记日、会议表决方式及表决 时间等议事范例、委用事项、召集东谈主及会务负责东谈主的姓名和推敲方式等。 方式进行现场谋划的形式，下同）、非现场或者两者相结合的形式召开。召集东谈主 应当在债券持有东谈主会议的文牍公告中明确会议召开形式和相关具体安排。会议以 汇集投票方式进行的，召集东谈主还应当败露汇集投票办法、投票方式、计票原则、 计票方式等信息。 反馈方法，征询持有东谈主参会意愿，并在会议文牍公告中明确相关安排。   拟出席该次债券持有东谈主会议的债券持有东谈主应当实时反馈参会情况。债券持有 东谈主未反馈的，不影响其在该次债券持有东谈主会议愚弄参会及表决权。 不错与召集东谈主相易协商，由召集东谈主决定是否颐养文牍相关事项。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 及的召开形式、会议地点及拟审议议案内容等事项的，应当最迟于原定债权登记 日前一交易日，在会议文牍发布的合并信息败露平台败露会议文牍变更公告。 管制东谈主以为如不尽快召开债券持有东谈主会议可能导致持有东谈主权益受损的除外，但应 当确保会议文牍时间顺应本法律解释第 3.3.1 条的商定。 生不可抗力的情形或本法律解释另有商定的，债券持有东谈主会议不得狂放取消。   召集东谈主拟取消该次债券持有东谈主会议的，原则上应不晚于原定债权登记日前一 交易日在会议文牍发布的合并信息败露平台败露取消公告并说明取消原理。   如债券持有东谈主会议设立参会反馈方法，反馈拟出席会议的持有东谈主所代表的本 期债券未偿还份额不足本法律解释第 4.1.1 条商定的会议成立的最低要求，且召集东谈主 已在会议文牍中领导该次会议可能取消风险的，召集东谈主有权决定径直取消该次会 议。 求，召集东谈主决定再次召鸠集议的，不错根据上次会议召集期间债券持有东谈主的相关 意见允洽颐养拟审议议案的部分细节，以寻求赢得债券持有东谈主会议审议通过的最 大可能。   召集东谈主拟就践诺相通或左近的议案再次召鸠集议的，应最晚于现场会议召开 日前【3】个交易日或者非现场会议召开日前【2】个交易日败露召开持有东谈主会议 的文牍公告，并在公告中详备说明以下事项：   （一）上次会议召集期间债券持有东谈主对于拟审议议案的相关意见；   （二）本次拟审议议案较上次议案的颐养情况过甚颐养原因；   （三）本次拟审议议案通过与否对投资者权益可能产生的影响；   （四）本次债券持有东谈主会议出席东谈主数如仍未达到商定要求，召集东谈主后续取消 或者再次召鸠集议的相关安排，以及可能对投资者权益产生的影响。   第四章    债券持有东谈主会议的召开及决议   第一节    债券持有东谈主会议的召开    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 分之一】以上债券持有东谈主出席方能召开。债券持有东谈主在现场会议中的签到步履或 者在非现场会议中的投票步履即视为出席该次持有东谈主会议。 席债券持有东谈主会议并愚弄表决权，本法律解释另有商定的除外。   前款所称债权登记日为债券持有东谈主会议召开日的前【1】个交易日。债券持 有东谈主会议因故变更召开时间的，债权登记日相应颐养。 法律解释第 3.1.3 条商定为相关机构或个东谈主自行召集债券持有东谈主会议提供必要的协助， 在债券持有东谈主现场会议中促进债券持有东谈主之间、债券持有东谈主与刊行东谈主或其控股股 东和践诺抑遏东谈主、债券璧还义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措 施的机构或个东谈主等进行相易协商，形成灵验的、切实可行的决议等。 继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等履行义务或者推 进、落实的，上述机构或个东谈主应按照受托管制东谈主或召集东谈主的要求，安排具有相应 权限的东谈主员按时出席债券持有东谈主现场会议，向债券持有东谈主说明相关情况，接受债 券持有东谈主等的商议，与债券持有东谈主进行相易协商，并明确拟审议议案决议事项的 相关安排。 刊行东谈主或其控股股东和践诺抑遏东谈主、债券璧还义务承继方、保证东谈主或者其他提供 增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等的资信情况，实时败露追踪评级陈说。 受托管制东谈主、其他债券持有东谈主或者其他代理东谈主（以下统称代理东谈主）出席债券持有 东谈主会议并按授权范围愚弄表决权。   债券持有东谈主自行出席债券持有东谈主现场会议的，应当按照会议文牍要求出示能 够评释本东谈主身份及享有参会经验的评释文献。债券持有东谈主委用代理东谈主出席债券持 有东谈主现场会议的，代理东谈主还应当出示本东谈主身份评释文献、被代理东谈主出具的载明委 托代理权限的委用书（债券持有东谈主法定代表东谈主躬行出席并表决的除外）。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   债券持有东谈主会议以非现场形式召开的，召集东谈主应当在会议文牍中明确债券持 有东谈主或其代理东谈主参会经验说明方式、投票方式、计票方式等事项。 有东谈主会议，并按授权范围愚弄表决权。搜集东谈主应当向债券持有东谈主客不雅说明债券持 有东谈主会议的议题和表决事项，不得阴事、误导或者以有偿方式搜集。搜集东谈主代理 出席债券持有东谈主会议并愚弄表决权的，应当取得债券持有东谈主的委用书。   （一）召集东谈主先容召鸠集议的缘故、布景及会议出席东谈主员；   （二）召集东谈主或提案东谈主先容所提议案的布景、具体内容、可行性等；   （三）享有表决权的债券持有东谈主针对拟审议议案商议提案东谈主或出席会议的其 他利益相关方，债券持有东谈主之间进行相易协商，债券持有东谈主与刊行东谈主或其控股股 东和践诺抑遏东谈主、债券璧还义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措 施的机构或个东谈主等就属于本法律解释第 3.2.3 条商定情形的拟审议议案进行相易协商；   （四）享有表决权的持有东谈主依据本法律解释商定范例进行表决。   第二节   债券持有东谈主会议的表决 列机构或东谈主员径直持有或辗转抑遏的债券份额除外：   （一）刊行东谈主过甚关联方，包括刊行东谈主的控股股东、践诺抑遏东谈主、合并范围 内子公司、合并践诺抑遏东谈主抑遏下的关联公司（仅同受国度抑遏的除外）等；   （二）本期债券的保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主；   （三）债券璧还义务承继方；   （四）其他与拟审议事项存在利益冲突的机构或个东谈主。   债券持有东谈主会议表决动手前，上述机构、个东谈主或者其委用投资的资产管制产 品的管制东谈主应当主动向召集东谈主陈诉关联关系或利益冲突相关情况并藏匿表决。 类型进行表决，表决意见不可附带相关条件。无明确表决意见、附带条件的表决、 就合并议案的多项表决意见、笔迹无法辩认的表决或者出席现场会议但未提交表 决票的，原则上均视为遴聘“弃权”。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 因不可抗力等特殊原因导致债券持有东谈主会议中止、弗成作出决议或者出席会议的 持有东谈主一致同意暂缓表决外，债券持有东谈主会议不得对会议文牍载明的拟审议事项 进行甩掉或不予表决。   因汇集表决系统、电子通讯系统故障等技艺原因导致会议中止或无法形成决 议的，召集东谈主应采取必要措施尽快收复召开会议或者变更表决方式，并实时公告。 提交审议的议案进行表决。 矛盾的议案内容进行特别说明，并将相关议案同次提交债券持有东谈主会议表决。债 券持有东谈主仅能对其中一项议案投“同意”票，不然视为对系数相关议案投“弃权”票。   第三节   债券持有东谈主会议决议的奏效 项之一的议案作出决议，经全体有表决权的债券持有东谈主所持表决权的三分之二以 上同意方可奏效：   （一）拟同意第三方承担本期债券璧还义务；   （二）刊行东谈主拟下调票面利率的，债券召募说明书已明确商定刊行东谈主片面 享有相应决定权的除外；   （三）刊行东谈主或其他负有偿付义务的第三方提议减免、减速偿付本期债券应 付本息的，债券召募说明书已明确商定刊行东谈主片面享有相应决定权的除外；   （四）拟减免、减速增信主体或其他负有代偿义务第三方的钞票给付义务；   （五）拟减少典质/质押等担保物数目或价值，导致剩余典质/质押等担保物 价值不足以掩饰本期债券一皆未偿本息；   （六）拟修改债券召募说明书、本法律解释相关商定以径直或辗转结果本款第（一） 至（五）技俩的；   （七）拟修改本法律解释对于债券持有东谈主会议权限范围的相关商定。 条商定范围内的其他一般事项议案作出决议，经杰出出席债券持有东谈主会议且有表      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 决权的持有东谈主所持表决权的二分之一同意方可奏效。本法律解释另有商定的，从其约 定。   召集东谈主就践诺相通或左近的前款一般事项议案一语气召集【三】次债券持有东谈主 会议且每次会议出席东谈主数均未达到本法律解释第 4.1.1 条商定的会议召开最低要求的， 则相关决议经出席第【三】次债券持有东谈主会议的债券持有东谈主所持表决权的【二分 之一】以上同意即可奏效。 偿义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等履行义 务或者鞭策、落实，但未与上述相关机构或个东谈主协商达成一致的，债券持有东谈主会 议不错授权受托管制东谈主、上述相关机构或个东谈主、顺应条件的债券持有东谈主按照本规 则建议采取相应措施的议案，提交债券持有东谈主会议审议。 债券持有东谈主拿起或参加要求刊行东谈主或增信主体偿付债券本息或履行增信义务、申 请或参与刊行东谈主破产重整或破产清理、参与刊行东谈主破产息争等事项的仲裁或诉讼， 如一皆债券持有东谈主授权的，受托管制东谈主或推选的代表东谈主代表一皆债券持有东谈主拿起 或参加相关仲裁或诉讼范例；如仅部分债券持有东谈主授权的，受托管制东谈主或推选的 代表东谈主仅代表同意授权的债券持有东谈主拿起或参加相关仲裁或诉讼范例。 盘货、诡计，并由受托管制东谈主负责载入会议记录。召集东谈主应当在会议文牍中败露 计票、监票法律解释，并于会议表决前明确计票、监票东谈主选。   债券持有东谈主会议表决结果原则上不得早于债券持有东谈主会议决议公告败露日 前公开。如召集东谈主现场晓谕表决结果的，应当将相关情况载入会议记录。 票、表决诡计结果、会议记录等相关会议材料，召集东谈主等应当配合。   第五章    债券持有东谈主会议的会后事项与决议落实 讼师共同署名说明。   会议记录应当纪录以下内容：    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （一）债券持有东谈主会议称呼（含届次）、召开及表决时间、召开形式、召开 地点（如有）；   （二）出席（包括现场、非现场方式参加）债券持有东谈主会议的债券持有东谈主及 其代理东谈主（如有）姓名、身份、代理权限，所代表的本期未偿还债券面值总额及 占比，是否享有表决权；   （三）会议议程；   （四）债券持有东谈主商议要点，债券持有东谈主之间进行相易协商简要情况，债券 持有东谈主与刊行东谈主或其控股股东和践诺抑遏东谈主、债券璧还义务承继方、保证东谈主或者 其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主（如有）等就属于本法律解释第 3.2.3 条 商定情形的拟审议议案相易协商的内容及变更的拟决议事项的具体内容（如有）；   （五）表决范例（如为分批次表决）；   （六）每项议案的表决情况及表决结果；   债券持有东谈主会议记录、表决票、债券持有东谈主参会经考评释文献、代理东谈主的委 托书过甚他会议材料由债券受托管制东谈主保存。保存期限至少至本期债券债权债务 关系隔绝后的 5 年。   债券持有东谈主有权肯求查阅其持有本期债券期间的历次会议材料，债券受托管 理东谈主不得断绝。 告，会议决议公告包括但不限于以下内容：   （一）债券持有东谈主会议召开情况，包括称呼（含届次）、召开及表决时间、 召开形式、召开地点（如有）等；   （二）出席会议的债券持有东谈主所持表决权情况及会议灵验性；   （三）各项议案的议题及决议事项、表决结果及决议奏效情况；   （四）其他需要公告的重要事项。 受托管制东谈主应当积极落实，实时示知刊行东谈主或其他相关方并督促其进行回话。   债券持有东谈主会议奏效决议要求刊行东谈主或其控股股东和践诺抑遏东谈主、债券璧还 义务承继方、保证东谈主或者其他提供增信或偿债保障措施的机构或个东谈主等履行义务 或者鞭策、落实的，上述相关机构或个东谈主应当按照规矩、商定或相关承诺切实履    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 行相应义务，鞭策、落实奏效决议事项，并实时败露决议落实的进展情况。相关 机构或个东谈主未按规矩、商定或相关承诺落实债券持有东谈主会议奏效决议的，受托管 理东谈主应当采取进一步措施，切实贵重债券持有东谈主权益。   债券持有东谈主应当积极配合受托管制东谈主、刊行东谈主或其他相关方推动落实债券持 有东谈主会议奏效决议相关事项。 者肯求、参加破产范例的，受托管制东谈主应当按照授权范围及实施安排等要求，勤 勉履行相应义务。受托管制东谈主因拿起、参加仲裁、诉讼或破产范例产生的合理费 用，由作出授权的债券持有东谈主承担，或者由受托管制东谈主依据与债券持有东谈主的商定 先行垫付，债券受托管制契约另有商定的，从其商定。   受托管制东谈主依据授权仅代表部分债券持有东谈主拿起、参加债券违约合同纠纷仲 裁、诉讼或者肯求、参加破产范例的，其他债券持有东谈主后续明确暗示委用受托管 理东谈主拿起、参加仲裁或诉讼的，受托管制东谈主应当一并代表其拿起、参加仲裁或诉 讼。受托管制东谈主也不错参照本法律解释第 4.1.7 条商定，向之前未授权的债券持有东谈主 搜集由其代表其拿起、参加仲裁或诉讼。受托管制东谈主不得因授权时间与方式不同 而区别对待债券持有东谈主，但非因受托管制东谈主主不雅原因导致债券持有东谈主权利客不雅上 有所各异的除外。   未委用受托管制东谈主拿起、参加仲裁或诉讼的其他债券持有东谈主不错自行拿起、 参加仲裁或诉讼，或者委用、推选其他代表东谈主拿起、参加仲裁或诉讼。   受托管制东谈主未能按照授权文献商定勤奋代表债券持有东谈主拿起、参加仲裁或诉 讼，或者在过程中存在其他怠于愚弄职责的步履，债券持有东谈主不错单独、共同或 推选其他代表东谈主拿起、参加仲裁或诉讼。   第六章   特别商定   第一节   对于表决机制的特别商定 权利，导致部分债券持有东谈主对刊行东谈主享有的给付请求权与其他同期债券持有东谈主不 同的，具有相通请求权的债券持有东谈主不错就不涉过甚他债券持有东谈主权益的事项进 行单独表决。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   前款所涉事项由受托管制东谈主、所持债券份额占一皆具有相通请求权的未偿还 债券余额【10%】以上的债券持有东谈主或其他顺应条件的提案东谈主算作特别议案建议， 仅限受托管制东谈主算作召集东谈主，并由利益相关的债券持有东谈主进行表决。   受托管制东谈主拟召集持有东谈主会议审议特别议案的，应当在会议文牍中败露议案 内容、参与表决的债券持有东谈主范围、奏效条件，并明确说明相关议案不提交全体 债券持有东谈主进行表决的原理以及议案通过后是否会对未参与表决的投资者产生 不利影响。   特别议案的奏效条件以受托管制东谈主在会议文牍中明确的条件为准。见证讼师 应当在法律意见书中就特别议案的效力发标明确意见。   第二节    简化范例 理东谈主不错按照本省俭定的简化范例召集债券持有东谈主会议，本法律解释另有商定的从其 商定：   （一）刊行东谈主拟变更债券召募资金用途，且变更后不会影响刊行东谈主偿债智商 的；   （二）刊行东谈主因实施股权激励筹备等回购股份导致减资，且累计减资金额低 于本期债券刊行时最近一期经审计合并口径净资产的 10%的；   （三）债券受托管制东谈主拟代表债券持有东谈主落实的相关事项斟酌不会对债券持 有东谈主权益保护产生要紧不利影响的；   （四）债券召募说明书、本法律解释、债券受托管制契约等文献已明确商定相关 不利事项发生时，刊行东谈主、受托管制东谈主等主体的义务，但未明确商定具体执行安 排或者相关主体未在商定时间内完全履行相应义务，需要进一步给予明确的；   （五）受托管制东谈主、提案东谈主照旧就拟审议议案与有表决权的债券持有东谈主相易 协商，且杰出出席债券持有东谈主会议且有表决权的持有东谈主所持表决权的【二分之一】 （如为第 4.3.2 条商定的一般事项）或者达到全体有表决权的债券持有东谈主所持表 决权的【三分之二】以上（如为第 4.3.1 条商定的要紧事项）的债券持有东谈主照旧 暗示同意议案内容的；   （六）一皆未偿还债券份额的持有东谈主数目（合并管制东谈把持有的数个账户合并 诡计）不杰出【4】名且均书面同意按照简化范例召集、召开会议的。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 公告说明对于刊行东谈主或受托管制东谈主拟采取措施的内容、斟酌对刊行东谈主偿债智商及 投资者权益保护产生的影响等。债券持有东谈主如有异议的，应于公告之日起【5】 个交易日内以书面形式回话受托管制东谈主。过期不回话的，视为同意受托管制东谈主公 告所涉意见或者建议。针对债券持有东谈主所提异议事项，受托管制东谈主应当与异议东谈主 积极相易，并视情况决定是否颐养相关内容后再行征求债券持有东谈主的意见，或者 隔绝适用简化范例。单独或整个持有本期债券未偿还份额 10%以上的债券持有 东谈主于异议期内提议隔绝适用简化范例的，受托管制东谈主应当立即隔绝。   异议期届满后，视为本次会议已召开并表决完毕，受托管制东谈主应当按照本规 则第 4.3.2 条第一款的商定确定会议结果，并于次日内败露持有东谈主会议决议公告 及见证讼师出具的法律意见书。 晚于现场会议召开日前【3】个交易日或者非现场会议召开日前【2】个交易日披 露召开持有东谈主会议的文牍公告，详备说明拟审议议案的决议事项过甚执行安排、 斟酌对刊行东谈主偿债智商和投资者权益保护产生的影响以及会议召开和表决方式 等事项。债券持有东谈主不错按照会议文牍所明确的方式进行表决。   持有东谈主会议的召开、表决、决议奏效及落实等事项仍按照本法律解释第四章、第 五章的商定执行。   第七章   附则 充的法律解释与本法律解释共同组成对全体债券持有东谈主具有同等效力的商定。 以债券召募说明书的商定为准；如与债券受托管制契约或其他商定存在不一致或 冲突的，除相关内容已于债券召募说明书中明确商定并败露之外，均以本法律解释的 商定为准。 因债券持有东谈主会议产生的纠纷，应当向【有统领权东谈主民法院】拿告状讼。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 四、债券受托管制东谈主    刊行东谈主已与华泰联合证券签署了《长江证券股份有限公司与华泰联合证券有 限包袱公司对于 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债券之受托管制契约》， 华泰联合受聘担任本次债券的债券受托管制东谈主。    凡通过认购、购买或以其他正当方式取得并持有本次债券的投资者，均视为 同意《债券受托管制契约》；且招供《债券受托管制契约》两边依据《债券受托 管制契约》之商定而享有的各项权利及所需承担的各项义务；且接受《债券受托 管制契约》相关商定之拘谨。    债券受托管制东谈主：    根据刊行东谈主与华泰联合签署的《债券受托管制契约》，华泰联合受聘担任本 次债券的债券受托管制东谈主。华泰联合与刊行东谈主不存在可能影响其公道履行本次债 券受托管制职责的利害关系。    本次债券受托管制东谈主的推敲方式如下：    债券受托管制东谈主称呼：华泰联合证券有限包袱公司    住所：深圳市前海深港合作区南山街谈桂湾五路 128 号前海深港基金小镇 B7 栋 401    办公地址：北京市西城区丰盛巷子 22 号丰铭国际大厦 A 座 6 层    法定代表东谈主：江禹    推敲东谈主：江启泓    电话：010-57615900    传真：010-57615902    邮政编码：100032    《债券受托管制契约》的一皆内容：    第一条     界说及解释    “刊行东谈主”指长江证券股份有限公司。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   “本次债券”指刊行东谈主根据召募说明书的商定所刊行的刊行范围不杰出 200 亿元（以主管机关单元核准刊行的范围为准）的长江证券股份有限公司 2023 年 面向专科投资者公开刊行公司债券。   “本期债券”指按照召募说明书商定的领受分期刊行（如有）的本次债券中 的任何一期，若本次债券不波及分期刊行，“本期债券”指本次债券。   “债券受托管制东谈主”或“受托管制东谈主”指华泰联合证券有限包袱公司。   “债券持有东谈主”指在相关登记托管机构的托管名册或者及格证券账户上登记 的持有本期债券的投资者（包括通过认购或其他正当方式取得本期债券之投资 者）。   “召募说明书”指刊行东谈主为刊行本期债券制作的本期债券召募说明书。   “债券持有东谈主会议法律解释”指刊行东谈主为刊行本期债券制作的本期债券持有东谈主会 议法律解释。   “《公司轨则》”指《长江证券股份有限公司轨则》。   “本契约”指刊行东谈主与受托管制东谈主签署的《长江证券股份有限公司（算作刊行 东谈主）与华泰联合证券有限包袱公司（算作受托管制东谈主）对于长江证券股份有限公 司 2023 年面向专科投资者公开刊行公司债券之债券受托管制契约》及对该契约 的任何灵验改造和补充。   “登记托管机构”指受托办理本期债券登记托管事务的机构。   “法律”指适用的具有法律效力的中国任何立法机关、国度机关或监管机构、 证券交易所颁布的、适用并拘谨本契约任何一方的一切法律、法例、规章、规矩、 条例、指示或其他表大肆文献。   “中国”指中华东谈主民共和国（为本契约之目的，不包括香港特别行政区、澳门 特别行政区和台湾地区）。   “管事日”指除周六、周日和中国的法定沐日之外的任何一天。   第二条   受托管制事项 受托管制东谈主，并同意接受乙方的监督。乙方接受全体债券持有东谈主的委用，愚弄受 托管制职责。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 章、行政表大肆文献及自律法律解释（以下合称法律、法例和法律解释）的规矩以及召募 说明书、本契约及债券持有东谈主会议法律解释的规矩，愚弄权利和履行义务，贵重债券 持有东谈主正当权益。    乙方依据本契约的商定与债券持有东谈主会议的灵验决议，履行受托管制职责的 法律后果由全体债券持有东谈主承担。个别债券持有东谈主在受托管制东谈主履行相关职责前 向受托管制东谈主书面昭示自行愚弄相关权利的，受托管制东谈主的相关履职步履不合其 产生拘谨力。乙方若接受个别债券持有东谈主单独主张权利的，在代为履行其权利主 张时，不得与本契约、召募说明书和债券持有东谈主会议灵验决议内容发生冲突。法 律、法例和法律解释另有规矩，召募说明书、本契约或者债券持有东谈主会议决议另有约 定的除外。 有本期债券，即视为同意乙方算作本期债券的受托管制东谈主，且视为同意并接受本 契约项下的相关商定，并受本契约之拘谨。    称呼：华泰联合证券有限包袱公司    注册地址：深圳市前海深港合作区南山街谈桂湾五路 128 号前海深港基金小 镇 B7 栋 401    法定代表东谈主：江禹    推敲电话：15301854005    推敲东谈主：江启泓 正履行债券受托管制职责的利害关系。    第三条       甲方的权利和义务 期债券的利息和本金。 划转。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   甲方应当为本期债券的召募资金制定相应的使用筹备及管制轨制。召募资金 的使用应当顺应现行法律法例的相关规矩及召募说明书的商定，如甲方拟变更募 集资金的用途，应当按照法律法例的规矩或召募说明书、召募资金三方监管契约 的商定履行相应范例。   本期债券召募资金商定用于偿还有息债务的，甲方使用召募资金时应当书面 示知乙方。本期债券召募资金商定用于补充流动资金或募投技俩的，甲方应当按 【季度】将资金使用筹备书面示知乙方。 深渊履行信息败露义务，确保所败露或者报送的信息信得过、准确、完好，简明清 晰，阳春白雪，不得有乌有纪录、误导性阐发或者要紧遗漏。甲方应严格照章履 行相关关联交易的审议和信息败露范例，包括但不限于：（1）就依据适用法律 和公司轨则的规矩应当提交董事会和/或股东大会审议的关联交易，甲方应严格 照章提交其董事会和/或股东大会审议，关联董事和/或关联股东应藏匿表决，独 立董事应就该等关联交易的审议范例及对甲方全体股东是否公道发表沉静意见； （2）就依据适用法律和甲方公司轨则的规矩应当进行信息败露的关联交易，甲 方应严格照章履行信息败露义务。 管事日内书面文牍乙方，并根据乙方要求赓续文牍县件进展和结果：   （1）甲方称呼变更、股权结构或出产筹划状态发生要紧变化；   （2）甲方变更财务陈说审计机构、资信评级机构；   （3）甲方三分之一以上董事、三分之二以上监事、董事长、总司理或具有 同等职责的东谈主员发生变动；   （4）甲方法定代表东谈主、董事长、总司理或具有同等职责的东谈主员无法履行职 责；   （5）甲方的控股股东或践诺抑遏东谈主发生变更；   （6）甲方过甚合并范围内子公司要紧资产被查封、扣押、冻结或者被典质、 质押、出售、转让、报废、无偿划转以及要紧投资步履或要紧资产重组等；   （7）甲方过甚合并范围内子公司发生杰出上年末净资产百分之十的要紧损 失；    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （8）甲方过甚合并范围内子公司废弃债权或财产、出售或转让资产，杰出 上年末净资产的百分之十；   （9）甲方过甚合并范围内子公司的股权、筹划权波及被委用管制；   （10）甲方丧失对重要子公司的践诺抑遏权；   （11）甲方主体评级或甲方刊行的债券信用评级发生变化，或者本期债券担 保情况发生变更；   （12）甲方搬动债券璧还义务；   （13）甲方一次承担他东谈主债务杰出上年末净资产百分之十，或者甲方新增借 款、甲方过甚子公司新增对外担保且单笔金额杰出上年末净资产的百分之二十， 或者甲方过甚子公司新增借债，且季末累计新增借债余额每杰出刊行东谈主上年末合 并报表范围净资产 50%的；   （14）甲方过甚合并范围内子公司未能璧还到期债务或建议债务重组决策， 以及甲方过甚合并范围内子公司刊行的公司债券违约；   （15）甲方过甚合并范围内子公司涉嫌罪犯违纪被有权机关调查，受到刑事 处罚、要紧行政处罚或行政监管措施、商场自律组织作出的债券业务相关的责罚， 或者存在严重失信步履；   （16）甲方法定代表东谈主、控股股东、践诺抑遏东谈主、董事、监事、高等管制东谈主 员涉嫌罪犯违纪被有权机关调查、采取强制措施，或者存在严重失信步履；   （17）甲方过甚合并范围内子公司波及要紧诉讼、仲裁事项；   （18）甲方过甚合并范围内子公司出现可能影响其偿债智商的资产被查封、 扣押或冻结的情况；   （19）甲方分拨股利，甲方过甚合并范围内子公司作出减资、合并、分立、 已矣及肯求破产的决定，或者被托管、照章进入破产范例、被责令关闭；   （20）甲方过甚合并范围内子公司波及需要说明的商场外传；   （21）甲方未按摄影关规矩与召募说明书的商定使用召募资金；   （22）甲方违抗召募说明书承诺且对债券持有东谈主权益有要紧影响，或发生其 他对债券持有东谈主权益有要紧影响的事项；   （23）召募说明书商定或甲方承诺的其他应当败露事项；   （24）甲方拟变更债券召募说明书的商定；   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （25）甲方拟修改债券持有东谈主会议法律解释；   （26）甲方拟变更债券受托管制东谈主或受托管制契约的主要内容；   （27）其他可能影响甲方偿债智商或债券持有东谈主权益的事项；   （28）发生其他按照《深圳证券交易所公司债券存续期监管业务指引第 2 号 ——临时陈说》等法律解释要求对外败露的事项。   甲方的控股股东或者践诺抑遏东谈主对要紧事项的发生、进展产生较大影响的， 甲方线路后应当实时书面示知乙方，并配合乙方履行相应职责。 临时陈说》的相关规矩，在斟酌发生或已线路要紧事项发生时实时以书面/邮件 的方式示知受托管制东谈主，按要求完成要紧事项的败露义务。 得债权登记日的本期债券持有东谈主名册，并承担相应用度。 东谈主会议，接受债券持有东谈主等相关方的问询，并就会议决议的落实安排发标明确意 见。甲方片面断绝出席债券持有东谈主会议的，不影响债券持有东谈主会议的召开和表 决。甲方意见不影响债券持有东谈主会议决议的效力。   甲方过甚董事、监事、高等管制东谈主员、控股股东、践诺抑遏东谈主应当履行债券 持有东谈主会议法律解释及债券持有东谈主会议决议项下其应当履行的各项职责和义务并向 债券投资者败露相关安排。   （1）安排专东谈主负责债券还本付息（含回售、分期偿还、赎回过甚他权利行 权等，下同）事项；   （2）提前落实偿债资金，按期还本付息，不得逃废债务；   （3）表里部增信机制、偿债保障措施等发生要紧变化的，甲方应当实时书 面示知乙方；   （4）采取灵验措施，提神并化解可能影响偿债智商及还本付息的风险事项， 实时处置债券违约风险事件；   （5）配合受托管制东谈主过甚他相关机构开展风险管制管事。    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 保障措施，履行召募说明书和本契约商定的投资者权益保护机制与偿债保障措施。   上一款商定的偿债保障措施包括但不限于：（1）不向股东分拨利润；（2） 暂缓要紧对外投资、收购兼并等本钱性开销技俩的实施；（3）调减或停发董事 和高等管制东谈主员的工资和奖金；（4）主要高等管制东谈主员不得调离；（5）《召募 说明书》商定的其他偿债保障措施。   乙方照章肯求法定机关采取财产保全措施的，甲方应当配合乙方办理。   财产保全措施所需相应担保的提供方式可包括但不限于：肯求东谈主提供物的担 保或现款担保；第三东谈主提供信用担保、物的担保或现款担保；专科担保公司提供 信用担保；肯求东谈主自身信用。   甲方追加担保、采取其他偿债保障措施以及乙方肯求财产保全措施、拿告状 讼或仲裁等司法范例所波及的相关用度应由甲方承担，受托管制东谈主无承担或垫付 义务。 实时文牍乙方和债券持有东谈主。   上一款规矩的后续偿债措施包括但不限于：（1）部分偿付过甚安排；（2） 一皆偿付措施过甚结果期限；（3）由增信机构或者其他机构代为偿付的安排； （4）重组或者破产的安排；（5）召募说明书商定的其他后续偿债措施。   债券持有东谈主有权对甲方安排的后续偿债措施建议异议，若甲方无法缓和债券 持有东谈主合理要求的，债券持有东谈主可要求甲方提前偿还本期债券本息。   甲方出现召募说明书商定的其他违约事件的，应当实时整改并按照召募说明 书商定承担相应包袱。 乙方示知相关信息。 和扶直，并提供便利和必要的信息、资料和数据。甲方应指定专东谈主【刘行、融资 管制岗、13416281305】负责与本期债券相关的事务，并确保与乙方能够灵验沟 通。前述东谈主员发生变更的，甲方应当在 3 个管事日内文牍乙方。      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   在不违抗应服从的法律规矩的前提下，甲方应当在公布年度陈说后 15 个工 作日内向乙方提供一份年度审计陈说及经审计的财务报表、财务报表附注的复印 件，甲方应当在公布半年度陈说后 15 个管事日内向乙方提供一份半年度财务报 表的复印件，根据乙方的合理需要，向其提供与经审计的司帐陈说相关的其他必 要的评释文献。 作及档案交代的相关事项，并向新任受托管制东谈主履行本契约项下应当向乙方履行 的各项义务。 方履行受托管制东谈主职责产生的额外用度，包括但不限于以下内容：   （1）因召开债券持有东谈主会议所产生的会议费、公告费、讼师费等合理用度， 且该等用度顺应商场公道价钱；   （2）乙方基于合理且必要的原则聘用第三方专科机构（包括讼师、司帐师、 评级机构等）提供专科服务而发生的用度；   （3）因甲方未履行本契约和召募说明书项下的义务而导致受托管制东谈主额外 开销的用度，包括但不限于乙方要求甲方追加担保、结果担保物权、参与债务重 组、参与破产清理等受托管制履职步履所产生的相关用度。   上述系数用度甲方应在收到相关账单及凭证之日起五个交易日内向乙方支 付。 践诺不利影响。 行东谈主应当履行的各项职责和义务，实时向乙方通报与本期债券相关的信息，为乙 方履行职责提供必要的条件和便利，充分保护债券持有东谈主的各项权益。 本契约商定的文牍方式实时文牍受托管制东谈主。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （1）制定债券还本付息（含回售、分期偿还、赎回过甚他权利行权等，下 同）管制轨制，安排专东谈主负责债券还本付息事项；   （2）提前落实偿债资金，按期还本付息，不得逃废债务；   （3）按照规矩和商定履行信息败露义务，实时败露影响偿债智商和还本付 息的风险事项；   （4）采取灵验措施，提神并化解可能影响偿债智商及还本付息的风险事项， 实时处置斟酌或照旧违约的债券风险事件；   （5）配合受托管制东谈主过甚他相关机构开展风险管制管事；   （6）法律、行政法例、部门规章、深圳证券交易所业务法律解释等规矩或者协 议商定的其他职责。 配合受托管制东谈主进行信用风险监测、排查与分类管制。 和法律解释规矩的其他义务。如存在违抗或可能违抗商定的投资者权益保护条件的， 甲方应当实时采取赈济措施并书面示知乙方。   第四条   乙方的职责、权利和义务 务里面操作法律解释，明确履行受托管制事务的方式和范例，配备充足的具备履职能 力的专科东谈主员，对甲方履行召募说明书及本契约约界说务的情况进行赓续追踪和 监督。乙方为履行受托管制职责，有权按照【每月】代表债券持有东谈主查询债券持 有东谈主名册及相关登记信息，以及专项账户中召募资金的存储与划转情况。 他文书或文献，乙方因合理相信其为信得过而采取的任何算作、不算作应得到保护 且不应酬此承担包袱。乙方不错合理依赖以任何传真或电子系统传输方式等经甲 方说明的方式由甲方作出的指示，且乙方应就该等合理依赖照章得到保护。 保物状态、表里部增信机制、投资者权益保护机制及偿债保障措施的灵验性与实 施情况，可采取包括但不限于如下方式进行核查：   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （1）就本契约第 3.4 条商定的情形，获取甲方和增信机构（如有）的相关会 议纪要；   （2）每年查阅前项所述的会议资料、财务司帐陈说和司帐账簿；   （3）每年调取甲方、增信机构银行征信记录；   （4）每年对甲方和增信机构（如有）进行现场搜检；   （5）每年约见甲方或者增信机构（如有）进行言语；   （6）每年对担保物（如有）进行现场搜检，情切担保物状态；   （7）每年查询相关网站系统或进行实地走访，了解甲方及增信机构（如有） 的诉讼仲裁、处罚责罚、诚信信息、媒体报谈等内容；   （8）每年结合召募说明书商定的投资者权益保护机制（如有），搜检投资 者保护条件的执行状态。   波及具体事由的，乙方不错不限于固定频率对甲方与增信机构进行核查。涉 及增信机构的，甲方应当给予乙方必要的扶直。 期债券存续期内，乙方应当【每季度】搜检甲方召募资金的使用情况是否顺应相 关规矩并与召募说明书商定一致，召募资金按商定使用完毕的除外。乙方有权要 求甲方实时向其提供相关文献资料并就相关事项作出说明。   乙方应当至少在本期债券每次本息兑付日前【20】个管事日（不少于 20 个 管事日），了解甲方的偿债资金准备情况与资金到位情况。 东谈主会议法律解释全文，并应当通过深圳证券交易所指定的信息败露网站情切应中国证 监会规矩条件的媒体败露，向债券持有东谈主败露受托管制事务陈说、本期债券到期 弗成偿还的法律范例以过甚他需要向债券持有东谈主败露的要紧事项。 情况，并作念好回拜记录，按规矩出具受托管制事务陈说。 作日内，乙方应当问询甲方或者增信机构，要求甲方或者增信机构解释说明，提 供相关凭据、文献和资料，并向商场公告临时受托管制事务陈说。发生触发债券 持有东谈主会议情形的，乙方应当召集债券持有东谈主会议。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 召集债券持有东谈主会议，并监督相关各方严格执行债券持有东谈主会议决议，监督债券 持有东谈主会议决议的实施。 注甲方的信息败露情况，汇集、保存与本期债券偿付相关的系数信息资料，根据 所获信息判断对本期债券本息偿付的影响，并按照本契约的商定陈说债券持有东谈主。 甲方履行召募说明书和本契约商定的投资者权益保护机制与偿债保障措施，或按 照本契约商定的担保提供方式照章肯求法定机关采取财产保全措施。甲方追加担 保或其他偿债保障措施的用度、乙方肯求财产保全措施、拿告状讼或仲裁等司法 范例的用度均应由甲方承担，乙方不予承担或垫付。 或者诉官司务。 书商定的时间内取得担保的权利评释或者其他相关文献，并在担保期间妥善看护。 偿付义务的机构等落实相应的偿债措施和承诺。甲方弗成按期兑付债券本息或出 现召募说明书商定的其他违约事件影响刊行东谈主按时兑付债券本息的，乙方不错接 受一皆或部分债券持有东谈主的委用，以我方口头代表债券持有东谈主拿起、参加民事诉 讼、仲裁或者破产等法律范例，或者代表债券持有东谈主肯求处置抵质押物。   乙方要求甲方追加担保的，担保物因步地变化发生价值减损或灭失导致无法 掩饰违约债券本息的，乙方不错要求再次追加担保。甲方追加担保或其他偿债保 障措施的用度均应由甲方承担，乙方不予承担或垫付。 有东谈主的委用参加金融机构债权东谈主委员会会议，贵重本期债券持有东谈主权益。 生意精巧等非公开信息，不得利用提前获知的可能对公司债券持有东谈主权益有要紧 影响的事项为我方或他东谈主谋取利益。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 包括但不限于本契约、债券持有东谈主会议法律解释、受托管制管事底稿、与增信措施有 关的权利评释（如有），看护时间不得少于债权债务关系隔绝后五年。   （1） 债券持有东谈主会议授权受托管制东谈主履行的其他职责；   （2） 召募说明书商定由受托管制东谈主履行的其他职责。   乙方应当督促甲方履行召募说明书的承诺与投资者权益保护商定。召募说明 书存在投资者保护条件的，乙方应当与甲方在本处商定相应的践约保障机制。详 见召募说明书“第十章 投资者保护机制”。 他第三方代为履行。   乙方在履行本契约项下的职责或义务时，不错聘任讼师事务所、司帐师事务 所等级三方专科机构提供专科服务。   甲方无需向乙方支付酬金。   乙方依据本契约履行债券受托管制职责而发生的合理用度（包括但不限于公 告费、讼师费等）由甲方承担。 其他相关义务外，不合本次召募资金的使用情况负责；除依据法律规矩和本契约 出具的评释文献外，不合与本期债券相关的任何声明负责。 理职责：   （1）建立债券信用风险管制轨制，设立专门机构或岗亭从事信用风险管制 相关管事；   （2）对受托管制的债券赓续动态开展监测、排查，进行风险分类管制；   （3）发现影响还本付息的风险事项，实时督促刊行东谈主或其他相关机构败露 相关信息，进行风险预警；   （4）按照规矩或商定败露受托管制事务陈说，必要时召集债券持有东谈主会议， 实时败露影响债券还本付息的风险事项；      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （5）协调、督促刊行东谈主、增信机构（如有）等采取灵验措施化解信用风险 或处置违约事件；   （6）根据相关规矩、商定或投资者委用，代表投资者贵重正当权益；   （7）法律、行政法例、部门规章、深圳证券交易所业务法律解释等规矩或者协 议商定的其他职责。 指引第 2 号——临时陈说》中的要紧事项或其他未列示但对刊行东谈主本期债券偿债 可能产生要紧不利影响的事项进行排查；乙方应按照《公司债券存续期信用风险 管制指引（试行）》的相关规矩对刊行东谈主进行监测与分类管制。必要时可提高排 查频率。 利，应当履行本契约、召募说明书及法律、法例和法律解释规矩的其他义务。   第五条    受托管制事务陈说 告。 务的执行情况，并在每年六月三旬日前向商场公告上一年度的受托管制事务陈说。   前款规矩的受托管制事务陈说，应当至少包括以下内容：   （1）乙方履行职责情况；   （2）甲方的筹划与财务状态；   （3）甲方召募资金使用及专项账户运作情况与核查情况；   （4）表里部增信机制、偿债保障措施的灵验性分析，发生要紧变化的，说 明基本情况及处理结果；   （5）甲方偿债保障措施的执行情况以及公司债券的本息偿付情况；   （6）甲方在召募说明书中商定的其他义务的执行情况（如有）；   （7）债券持有东谈主会议召开的情况；   （8）偿债智商和意愿分析；   （9）与甲方偿债智商和增信措施相关的其他情况及乙方采取的应酬措施；   （10）对债券持有东谈主权益有要紧影响的其他事项。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 之日起五个管事日内向商场公告临时受托管制事务陈说：   （1）乙方与甲方发生利益冲突的；   （2）表里部增信机制、偿债保障措施发生要紧变化的；   （3）出现第 3.4 条第（1）项至第（23）项等情形的；   （4）出现其他可能影响甲方偿债智商或债券持有东谈主权益的事项。   乙方发现甲方提供材料不信得过、不准确、不完好的，或者断绝配合受托管制 管事的，且经提醒后仍断绝补充、纠正，导致乙方无法履行受托管制职责，乙方 不错败露临时受托管制事务陈说。   临时受托管制事务陈说应当说明上述情形的具体情况、可能产生的影响、乙 方已采取或者拟采取的应酬措施（如有）等。   第六条   利益冲突的风险提神机制   （1）乙方自身或通过代理东谈主，在寰球庸碌波及投资银行行动（包括投资顾 问、财务参谋人、资产管制、研究、证券刊行、交易和经纪等）可能会与乙方履行 本契约之受托管制职责产生利益冲突。   （2）乙方其他业务部门或关联方不错在职何时候（a）向任何其他客户提供 服务，或者（b）从事与甲方或与甲方属合并集团的任何成员相关的任何交易， 或者（c）为与其利益可能与甲方或与甲方属合并集团的其他成员的利益相对立 的东谈主的相关事宜行事，并可为自身利益保留任何相关的酬金或利润。   为提神相关风险，乙方已根据监管要求建立完善的里面信息箝制和防火墙制 度，保证：   （1）乙方承担本契约职责的雇员不受冲突利益的影响；   （2）乙方承担本契约职责的雇员持有的守秘信息不会败露给与本契约无关 的任何其他东谈主；   （3）相关守秘信息不被乙方用于本契约之外的其他目的；   （4）真贵与本契约相关的敏锐信息不允洽流动，对潜在的利益冲突进行有 效管制。   甲方发现与乙方发生利益冲突的，应当实时书面示知乙方。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 或者其对甲方采取的任何步履均不会损伤债券持有东谈主的权益。 券持有东谈主产生任何诉讼、权利要求、损伤、开销和用度（包括合理的讼师用度） 的，应负责补偿受损方的径直损失。   第七条   受托管制东谈主的变更 履行变更受托管制东谈主的范例：   （1）乙方未能赓续履行本契约商定的受托管制东谈主职责；   （2）乙方歇业、已矣、破产或照章被消失；   （3）乙方建议书面去职；   （4）乙方不再顺应受托管制东谈主经验的其他情形。   在受托管制东谈主应当召集而未召集债券持有东谈主会议时，单独或整个持有本期债 券总额百分之十以上的债券持有东谈主有权自行召集债券持有东谈主会议。 东谈主会议作出变更债券受托管制东谈主的决议且甲方与新任受托管制东谈主签订受托契约 之日或两边商定之日，新任受托管制东谈主相接乙方在法律、法例和法律解释及本契约项 下的权利和义务，本契约隔绝。新任受托管制东谈主应当实时将变更情况向中国证券 业协会陈说。 交代手续。 之日或两边商定之日起隔绝，但并不罢免乙方在本契约奏效期间所应当享有的权 利以及应当承担的包袱。   第八条   阐发与保证   （1）甲方是一家按照中国法律正当注册并灵验存续的股份有限公司；   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （2）甲方签署和履行本契约照旧得到甲方里面必要的授权，况且莫得违抗 适用于甲方的任何法律、法例和法律解释的规矩，也莫得违抗甲方的公司轨则以及甲 方与第三方签订的任何合同或者契约的规矩。   （1）乙方是一家按照中国法律正当注册并灵验存续的证券公司；   （2）乙方具备担任本期债券受托管制东谈主的经验，且就乙方所知，并不存在 任何情形导致或者可能导致乙方丧失该经验；   （3）乙方签署和履行本契约照旧得到乙方里面必要的授权，况且莫得违抗 适用于乙方的任何法律、法例和法律解释的规矩，也莫得违抗乙方的公司轨则以及乙 方与第三方签订的任何合同或者契约的规矩。   第九条    不可抗力 的天然事件和社会事件。主张发生不可抗力事件的一方应当实时以书面方式文牍 其他方，并提供发生该不可抗力事件的评释。主张发生不可抗力事件的一方还必 须尽一切合理的致力削弱该不可抗力事件所酿成的不利影响。 案，并应当尽一切合理的致力尽量削弱该不可抗力事件所酿成的损失。如果该不 可抗力事件导致本契约的主张无法结果，则本契约提前隔绝。   第十条    违约包袱 及本契约的规矩根究违约方的违约包袱。 何步履（包括不算作）而导致另一方过甚董事、监事、高等管制东谈主员、雇员和代 理东谈主产生任何诉讼、权利要求、损伤、债务、判决、损失、成本、开销和用度（包 括合理的讼师用度），该方应负责补偿并使另一方其免受损失。 情形与违约包袱在召募说明书中商定。   第十一条    法律适用和争议处置    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 间协商处置。如果协商处置不成，可向甲方或乙方注册地有统领权的东谈主民法院提 告状讼。 各方有权连接愚弄本契约项下的其他权利，并应履行本契约项下的其他义务。   第十二条     契约的奏效、变更及隔绝 立，自以下条件同期缓和时奏效：（1）本期债券刊行之日；（2）乙方担任本期 债券的牵头主承销商。若本次债券分期刊行的过程中，乙方不担任任何一期债券 的牵头主承销商，则乙方不担任该期债券的受托管制东谈主，该等情况下，本契约所 述“本次债券”将不包含乙方不担任牵头主承销商确当期债券，该期债券的受托管 理事宜应由刊行东谈主与其他方另行协商并签署该期债券的受托管制契约，届时该期 债券的受托管制事宜以该期债券的受托管制契约为准。该等另行签署的受托管制 契约，不影响乙方连接承担已刊行的其他期债券的受托管制包袱。 商一致刚烈书面补充契约后奏效。本契约于本期债券刊行完成后的变更，如波及 债券持有东谈主权利、义务的，应当预先经债券持有东谈主会议同意。任何补充契约均为 本契约之不可分割的组成部分，与本契约具有同等效力。   （1）甲方履行完毕本期债券项下的一皆本息兑付义务；   （2）债券持有东谈主或甲方按照本契约商定变更受托管制东谈主；   （3）本期债券未能刊行完成或因不可抗力致使本契约无法连接履行；   （4）出现本契约商定其他隔绝情形导致本契约隔绝。   第十三条     文牍 过邮局挂号方式或者快递服务，或者传真发送到本契约两边指定的以下地址。   甲方通讯地址：湖北省武汉市江汉区淮海路 88 号   甲方收件东谈主：刘行   甲方传真：027-85481726      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   乙方通讯地址：北京市西城区丰盛巷子 22 号丰铭国际大厦 A 座 6 层   乙方收件东谈主：江启泓   乙方传真：010-57615902 更发生辰起三个管事日内文牍另一方。   （1）以专东谈主递交的文牍，应当于专东谈主递交之日为灵验投递日历；   （2）以邮局挂号或者快递服务发送的文牍，应当于收件回执所示日历为有 效投递日历；   （3）以传真发出的文牍，应当于传真告捷发送之日后的第一个管事日为有 效投递日历；   （4）以邮件发出的文牍，应当于邮件告捷发送之日为投递灵验期。 在收到文牍或要求后两个管事日内按本契约商定的方式将该文牍或要求转发给 甲方。   第十四条    反生意行贿 法例，两边都清楚任何形式的行贿和贪渎步履都将触犯法律，并将受到法律的严 惩。 便捷或实施运送不梗直利益的步履，包括但不限于：   （1）现款、购物卡、有价证券及支付凭证、通讯器材、交通器用、非低值 文化用品以过甚他贵重物品或者为上述物品提供代持等便利；   （2）组织参加境表里旅游、高消费文娱、宴请、文娱健身、非以梗直开展 业务之目的召开的会议等行动；   （3）提供全职、兼职岗亭或管事契机；   （4）任何借债或贷款交易；   （5）共同成立谋利组织或参与利益分拨；   （6）安排显赫偏离公允价钱的结构化、高收益、保本快乐居品等交易；      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   （7）其他具有行贿性质的利益。 领受、谋取不梗直利益的，应实时文牍对方。两边应积极配合相关调查、处理工 作。 营、正直从业的原则。乙方严禁管当事者谈主员、代理东谈主过甚他相关东谈主员提供或接受任 何违警利益、提取违警利益，该等不梗直步履均不被乙方允许或招供，不代表乙 方步履，与乙方无关。甲方已明确了解乙方的管制要求，不得因任何靡烂步履向 乙方主张包袱。 包括一方管当事者谈主员之外的与本契约有径直或辗转利益关系的东谈主员，包括但不限于 管当事者谈主员的支属、一又友。   第十五条 其他 评级机构等证券服务机构之外，已实在并将赓续向乙方败露本次刊行径直或辗转 有偿聘任其他第三方的情况（如有），且说明相关聘任步履正当合规。甲方见解 并同意，在乙方根据相关法律、法例及表大肆文献的要求对甲方就聘任第三方的 步履进行核查时，提供必要的协助及配合。 其在本契约中的权利或义务。 无效或不可执行的，且不影响到本契约举座效力的，则本契约的其他条件仍应完 全灵验并应当被执行。  报送相关部门。各份均具有同等法律效力。   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                第十一章 刊行相关机构 一、本期债券刊行的相关机构  （一）刊行东谈主  称呼：长江证券股份有限公司  住所：湖北省武汉市江汉区淮海路88号  办公地址：湖北省武汉市江汉区淮海路88号  法定代表东谈主：金才玖  董事会秘书：周纯  推敲东谈主：李世英、黄红刚、刘行  电话：027-65795913  传真：027-65799714  邮政编码：430023  （二）牵头主承销商  称呼：中信证券股份有限公司  住所：广东省深圳市福田区中心三路8号超卓时期广场（二期）北座  办公地址：北京市向阳区亮马桥路48号中信证券大厦  法定代表东谈主：张佑君  推敲东谈主：宋颐岚、寇志博、王洲、裴浩、容畅  电话：010-60837524  传真：010-60833504  邮政编码：100026  （三）联席主承销商、簿记管制东谈主  称呼：中信建投证券股份有限公司  住所：北京市向阳区安立路66号4号楼  办公地址：北京市向阳区景辉街16号院1号楼，泰康集团大厦9层     长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   法定代表东谈主：王常青   推敲东谈主：王雯雯、冯伟、王煜民、明洋、唐玄   电话：010-56052036   传真：010-56160130   邮政编码：100020    （四）联席主承销商、受托管制东谈主   称呼：华泰联合证券有限包袱公司   住所：深圳市前海深港合作区南山街谈桂湾五路128号前海深港基金小镇 B7栋401。   办公地址：北京市西城区丰盛巷子22号丰铭国际大厦A座6层   法定代表东谈主：江禹   推敲东谈主：袁志鹏、江启泓   电话：010-57617038   传真：010-57615902   邮政编码：100032    （五）联席主承销商   称呼：长江证券承销保荐有限公司   住所：中国（上海）解放贸易考查区世纪大路1198号28层   办公地址：湖北省武汉市江汉区淮海路88号长江证券大厦30层   法定代表东谈主：王初   推敲东谈主：赵颖歆、吴晶晶、曹霞、范谈洁   电话：027-65795745   传真：027-65795749   邮政编码：430023    （六）讼师事务所  长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 称呼：国浩讼师（上海）事务所 住所：上海市北京西路968号嘉地中心23-25层 办公地址：上海市北京西路968号嘉地中心23-25层 负责东谈主：徐晨 承办讼师：张伟、于北溟 电话：021-52341668 传真：021-52433323 邮政编码：200041 （七）司帐师事务所 称呼：中审众环司帐师事务所（特殊普通合伙） 办公地址：武汉市武昌区东湖路169号2-9层 负责东谈主：石文先、杨闹热、管云鸿 承办司帐师：余宝玉、喻友志、郭和珍、刘钧、罗明国 电话：027-86771215 传真：027-85424329 邮政编码：430077 （八）评级机构 称呼：联结伴信评估股份有限公司 住所：北京市向阳区开国门外大街2号院2号楼17层 办公地址：北京市向阳区开国门外大街2号picc大厦10层 负责东谈主：万华伟 署名评级东谈主员：杨晓丽、韩璐、潘岳辰 电话：010-85172818 传真：010-85679228 邮政编码：100022  长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 （九）召募资金专项账户开户银行 账户称呼：长江证券股份有限公司 开户银行：兴业银行股份有限公司武汉分行营业部 银行账户：416010100102959858 推敲东谈主：程智杰 推敲电话：027-87305881 账户称呼：长江证券股份有限公司 开户银行：中信银行股份有限公司武汉分行营业部 银行账户：8111501013401244053 推敲东谈主：蒋振 推敲电话：027-85355347 账户称呼：长江证券股份有限公司 开户银行：上海银行股份有限公司市南分行 银行账户：03006017017 推敲东谈主：卜玮琦 推敲电话：021-52966571 （十）肯求上市的证券交易场合 称呼：深圳证券交易所 理事长：沙雁 办公地址：深圳市福田区莲花街谈深南大路2012号 推敲电话：0755-88668888 传真：0755-82083104 （十一）债券登记机构 称呼：中国证券登记结算有限包袱公司深圳分公司      长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书    法定代表东谈主：汪有为    住所：深圳市福田区莲花街谈深南大路2012号深圳证券交易所广场25楼    推敲电话：0755-21899999    传真：0755-21899000 二、刊行东谈主与本次刊行相关的中介机构、相关东谈主员的股权关系和其他 利害关系    罢休 2024 年 6 月末，牵头主承销商中信证券自营业务股票账户持有长江证 券（000783.SZ）780，816 股，信用融券专户持有长江证券（000783.SZ）755，800 股，资产管制业务股票账户持有长江证券（000783.SZ）3，129，169 股。    罢休 2024 年 6 月末，联席主承销商中信建投证券繁衍品交易部持有长江证 券（000783.SZ）66，930 股。    罢休 2024 年 6 月末，联席主承销商华泰联合证券有限包袱公司的母公司华 泰证券股份有限公司各部门及子公司整个持有长江证券（000783.SZ）7，993，006 股。    罢休 2024 年 6 月末，联席主承销商长江保荐系刊行东谈主全资子公司，长江证 券的副总裁王承军担任长江保荐的董事长，长江证券财务总部总司理李世英、法 律合规部总司理杜琦、风险管制部总司理毛洪云担任长江保荐的董事，长江证券 董事兼总裁刘元瑞担任长江保荐的监事长，机构客户部总司理李敏捷担任长江保 荐的监事，长江证券首席信息官潘进担任长江保荐的首席信息官。    除上述情况外，刊行东谈主与本期刊行的相关机构过甚负责东谈主、高等管制东谈主员及 承办东谈主员之间不存在径直或辗转的股权关系或其他利害关系。  长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 第十二章 刊行东谈主、主承销商、证券服务机构及相关东谈主员声                     明   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                    刊行东谈主声明  根据《公司法》、《证券法》、《公司债券刊行与交易管制办法》的相关 规矩，本公司顺应公开刊行公司债券的条件。  公司法定代表东谈主：______________                金才玖                                 长江证券股份有限公司                                     年   月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书          刊行东谈主全体董事、监事和高等管制东谈主员声明   （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      金才玖                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      陈   佳                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      刘正斌                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      黄雪强                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      陈文彬                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      郝   伟                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      刘元瑞                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      关红刚                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      史占中                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      余   振                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      潘红波                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （一）刊行东谈主全体董事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体董事签名：  ______________      张跃文                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （二）刊行东谈主全体监事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体监事签名：  ______________      李   佳                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （二）刊行东谈主全体监事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体监事签名：  ______________      费敏华                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （二）刊行东谈主全体监事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体监事签名：  ______________      邓   涛                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （二）刊行东谈主全体监事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体监事签名：  ______________      杜   琦                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （二）刊行东谈主全体监事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体监事签名：  ______________      陈   丹                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （二）刊行东谈主全体监事声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体监事签名：  ______________      蔡廷华                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。 全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      陈水元                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明   本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。   全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      周   纯                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      胡   勇                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      肖   剑                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      陈   进                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明  本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。  全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      王承军                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书  （三）刊行东谈主全体高等管制东谈主员的声明   本公司全体董事、监事及高等管制东谈主员承诺本召募说明书不存在乌有纪录、 误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性、完好性承担相应的法律包袱。   全体非董事高等管制东谈主员签名：  ______________      潘   进                                 长江证券股份有限公司                                    年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                  主承销商声明  本公司已对召募说明书进行了核查，说明不存在乌有纪录、误导性阐发或重 大遗漏，并对其信得过性、准确性和完好性承担相应的法律包袱。 技俩负责东谈主（署名）：                      宋颐岚               寇志博 法定代表东谈主（署名）：                            张佑君                                  中信证券股份有限公司                                    年    月    日    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                    主承销商声明   本公司已对召募说明书进行了核查，说明不存在乌有纪录、误导性阐发或重 大遗漏，并对其信得过性、准确性和完好性承担相应的法律包袱。 技俩负责东谈主（署名）：________________                  冯伟 法定代表东谈主（授权代表东谈主）（署名）：________________                               刘乃生                                     中信建投证券股份有限公司                                          年   月   日 长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书 长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                联席主承销商声明  本公司已对召募说明书进行了核查，说明不存在乌有纪录、误导性阐发或重 大遗漏，并对其信得过性、准确性和完好性承担相应的法律包袱。 技俩负责东谈主（署名）：                     袁志一又 法定代表东谈主或授权代表（署名）：                            江   禹                                    华泰联合证券有限包袱公司                                        年   月   日 长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                联席主承销商声明  本公司已对召募说明书进行了核查，说明不存在乌有纪录、误导性阐发或重 大遗漏，并对其信得过性、准确性和完好性承担相应的法律包袱。 技俩负责东谈主（署名）：                     赵颖歆                    吴晶晶 法定代表东谈主或授权代表（署名）：                            王   初                                    长江证券承销保荐有限公司                                        年    月    日   长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                 刊行东谈主讼师声明  本所及署名的讼师已阅读召募说明书，说明召募说明书与本所出具的法律 意见书不存在矛盾。本所及署名讼师对刊行东谈主在召募说明书中援用的法律意见 书的内容无异议，说明召募说明书不致因所援用内容而出现乌有纪录、误导性 阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性和完好性承担相应的法律包袱。 承办讼师（署名）：                     张      伟               于北溟 讼师事务所负责东谈主（署名）：                            徐   晨                                    国浩讼师（上海）事务所                                        年    月    日    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                   司帐师事务所声明   本所及署名注册司帐师已阅读长江证券股份有限公司 2024 年面向专科投资 者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书，说明召募说明书与本所出具的 20 行东谈主在召募说明书中援用的财务陈说的内容无异议，说明召募说明书不致因所 援用内容而出现乌有纪录、误导性阐发或要紧遗漏，并对其信得过性、准确性和 完好性承担相应的法律包袱。 承办注册司帐师（署名）：                        余宝玉                 郭和珍 司帐师事务所首席合伙东谈主      （署名）：                               石文先                         中审众环司帐师事务所（特殊普通合伙）                                        年    月    日    长江证券股份有限公司2024年面向专科投资者公开刊行公司债券（第五期）召募说明书                     第十三章 备查文献 一、备查文献内容   （一）刊行东谈主2021年、2022年、2023年的财务陈说和审计陈说及2024年1-6 月财务陈说；   （二）主承销商出具的核查意见；   （三）法律意见书；   （四）债券持有东谈主会议法律解释；   （五）债券受托管制契约；   （六）中国证监会对于本次债券刊行的注册文献；   （七）评级陈说   （八）其他文献。 二、备查文献查阅时间及地点   在本期债券刊行期内，投资者不错至本公司及牵头主承销商处查阅本召募 说明书全文及上述备查文献，或调查深圳证券交易所网站（www.szse.cn）查阅 本召募说明书全文。   （一）查阅时间   管事日：除法定节沐日之外的逐日9:00-11:30，14:00-16:30。   （二）查阅地点   刊行东谈主：长江证券股份有限公司   地址：湖北省武汉市江汉区淮海路88号   推敲东谈主：李世英、黄红刚、刘行   电话：027-65795913   牵头主承销商：中信证券股份有限公司   推敲地址：北京市向阳区亮马桥路48号中信证券大厦   推敲东谈主：宋颐岚、寇志博、王洲、裴浩、容畅   推敲电话：010-60837524   传真：010-60833504

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